Павлов А.В.
Разработка бизнес плана
(практические советы^
Самостоятельная разработка финансовой документации для внешнего представления

Автор
Павлов А. В.
Консультант по программному обеспечению Кочорбэ В.Г.
юе А. В- - Разработка бизнес плана (Практические советы). 2004 - 296 с 5-98746-002-6
В книге изложено' полное руководство по разработке текстовой и финансовой части бизнес панна с примерами, советами пояснениями к расчетам и финансовому анализу, раскрыты методы практических решении
Книга создана на базе 14-летнего практического опыта Автора еденной области Книгу следует расценивать как практическое пособие для разработчика финансовых проектов.
Рекомендуется как начинающим финансовым аналитикам так и практикуют! ил. Книга предназначена в первую очередь для самостоятельной разработки финансовой документации (бизнес планов. ТЭО|
К книге на CD виске прилагается полнофункциональная версия программы •Business Plan М-- любезно предоставленная группой компаний -PL Soft'-д.ля самостоятельной разработки финансовых проектов
Все праия защищены Никакая часть этой книги не может быть воспроизведена в любой форме или любыми средствами, электронными или механическими включая фотографирование, магнитную запись или иные средства копирования или сохранения информации, без письменного разрешения Автора
ISBN 5-98746-002-6
©ePL Soft», 2004
© Оформление «Альянс Пресс» 2004
«Общество финансового и экономического развития предприятий»
приглашает Вас посетить:
Аналитические, практические, семинары п тренинги по самом разнообразной тематике: стратегическому маркетингу, учету и финансовому планированию, зффекшвпой рекламе, успешным продажам, управлению персоналом, корнера!инион культуре.
Ведущие семинаров — дипломированные практики: бизнес-консул ьта нты, маркет ол оги, психологи, специалисты по корпоративной культуре и управлению персоналом с о|ромныы опытом проведении практических семинаров.
Паша компания одна из первых приступила к разрабопсе и реализации семинаров нового поколения. Обучение на всех семинарах проводится в тесном переплетении теоретических знаний с практическими занятиями.
Другая составляющая нашею успеха заключается в качественной организации учебных курсов.
Многие семинары проводятся в специализированных компьютерных классах
-mail: support@finans.ru
t.ru
(095) 742-9198
от Автора
От Автора
Можно было бы начать книгу с красивых слов «Добро пожаловать в собственное будущее’» или перечислить длинный и «нудный» список благодарностей, но начну с того, что если Вы прочтете эту книгу, то «Финансовым аналитиком» Вы не станете.
Смысл данного издания заключается в том, чтобы читатель мог познакомиться с практическим опытом Автора и почерпнуть практические знания
Суть данной книги и последующих изданий — это практическая информация для финансовых аналитиков, руководящего персонала, бухгалтеров и т п , словом для тех, кто связал или собирается связать свою профессиональную деятельность с «практической экономикой»
Многолетний опыт в сфере Бюджетного управления инвестиционными проектами помог написать для Вас, Уважаемые читатели, данное руководство, которое, надеюсь, будет оценено Вами по достоинству.
Вы сможете познакомиться с практическим 14-летним опытом по разработке и внедрению бизнес планов, технико-экономических обоснований, инвестиционных проектов. Автором разработано и защищено более 400 работ, с 2000 года введена серия авторских семинаров по профессиональному финансовому планированию, рекламу которых Вы сможете найти на страницах данного издания.
Структура книги представлена как полное руководство по разработке текстовой и финансовой части бизнес плана с примерами, советами, пояснениями к расчетам и финансовому анализу.
В помощь для разработки финансовых проектов к книге на CD диске прилагается полнофункциональная версия программы «Business Plan Me - любезно предоставленная группой компаний »PL Soft» —
Разработка бизнес плана	7
программа предназначена для самостоятельной разработки финансовых проектов.
Искренне! от себя и Аудитории читателей благодарю группу компаний “PL Soft” за предоставленное электронное приложение для самостоятельной разработки финансовых проектов, адресованное, в первую очередь, будущим и настоящим «Финансовым аналитикам».
Изложенная структура бизнес плана и его суть, в частности построение финансового плана, неоднократно проверялась, дополнялась и улучшалась, исходи из практического опыта Автора и коллектива компании. Предлагаемый макет составлен так, что на сегодняшний день своей внутренней структурой устраивает 99% финансовых институтов не только на территории России и странах СНГ, но и в странах дальнего зарубежья.
До 40% авторских работ сегодня экспортируются в зарубежные страны, в частности основными потребителями являются такие страны как Канада, Германия.
В ближайшее время к выходу подготавливаются семь изданий, которые значительно расширят тему «Профессионального финансового планирования».
Цель изданий - изложить накопленный практический опыт автора в данной сфере экономики.
В настоящее время опытом «практикующие экономисты» делятся неохотно, зачастую предпочитая «продавать» свой опыт и накопленные знания (выступления перед аудиторией, оказание консультационных услуг) - такой подход создает •дефицит» практических знаний, и опыта.
Не секрет, что многие публикации «муссируют» теоретическую экономику в «различных плоскостях», и очень мало попыток описать практические методы и инструменты, которые внедрены или следует внедрять на предприятиях.
Разработка бизнес плана
Первое данное издание открывает целую серию практических публикаций о «Бюджетном управлении инвестиционными проектами».
Прошу обратить внимание на то, что «инвестиционный капитал» - это не только привлеченный капитал, но и нераспределенная прибыль Вашего предприятия, которой следует научиться управлять
В ближайшие 2-3 года будут напечатаны объемные научные труды в сфере «финансового контролинга» и «управления проектами» (структура представлена в виде схемы ниже по тексту)
Если Вы не желаете многие пути в практической экономике находить методами проб и ошибок, искренне рекомендую обратить внимание на новые книги серии:
Серия-
•Бюджетное управление инвестиционными проектами»
Область применения:
Каждодневная практическая работа.
Ниже представлена схема, которая отображает рассматриваемые темы в серии книг: «Бюджетное управление инвестиционными проектами».
бизнес плана
от Автора
Часть 1; Общие рекомендации
Общие рекомендации
Введение
Глава “Общие рекомендации" не является главой бизнес плана и содержит в себе объяснения по сути разрабатываемого документа и общие рекомендации по составлению текстовой части будущего бизнес плана.
Прежде всего, обращаем ваше внимание на то, что нет единой методики составления бизнес планов, в частности их текстовой части. Существуют лишь общие рекомендации и некоторые стандарты, касающиеся в основном общих принципов построения документа, количества глав, их смыслового наполнения.
Приступая к разработке каждой из глав, внимательно прочтите комментарии и уясните, какую именно тему требуется раскрыть в данной главе. Затем просмотрите предлагаемый вариант во второй части книги “Образец бизнес плана*'. Воспользуйтесь готовым текстом, изменив и дополнив его под конкретную ситуацию.
Разработке бизнес плана
Часть 1: Общие рекомендации
В первой части книги “Методическом руководстве*' даны, прежде всего, общие методические рекомендации, охватывающие круг вопросов, рассматриваемых при составлении каждой из глав бизнес плана. Ключевые предложения и фразы играют роль наводящих вопросов, с помощью которых можно легко создать текст документа
В “Образце бизнес плана*' (вторая часть книги) приведен стандартизированный наиболее распространенный вариант бизнес плана, собранный из отдельных глав готовых бизнес-проектов. В "Образце бизнес плана" мы предлагаем вам свой практический опыт. Изменены названия компаний - заказчиков и выпускаемая ими продукция, поскольку Автор серьезно относится к сохранению конфиденциальности предоставляемой информации Бизнес планы, из которых собран стандартизированный вариант, успешно выдержали проверку и принесли своим владельцам требуемые партнерские отношения и инвестиционные средства.
Текстовые особенности методического руководства:
Текст в стиле «Курсив» - методические указания и рекомендации;
[К] - значок замещения, вносится название вашей компании;
*** - значок замещения, предлагается выбрать один из вариантов текста или внести собственный текст, согласно рекомендациям;
(текст \ текст \ текст] - ключевые фразы, которые предлагается выбрать, ориентируясь на конкретную ситуацию;
Разработка бизнес плана
Часть 1: Общие рекомендации Собственно текст - шаблон текста, ключевые предложения и фразы;
Под названием каждой главы определяется основная задача раздела, дающая направление, в котором должен быть написан текст главы.
Не следует вносить в бизнес план абсолютно весь предлагаемый в “Методическом руководстве'* текст. Предложения скомпонованы по принципу текстовых блоков с определенным набором информации. Выбирайте то, что наиболее соответствует вашей конкретной ситуации.
Не старайтесь “перегрузить" бизнес план информацией общего характера, но, с другой стороны, не ограничивайтесь “сухим" перечислением фактов. С определенной точки зрения, ваш бизнес план - это рассказ о вашем проекте, нашей компании, выпускаемой вами продукции, он должен быть не только экономически убедителен, но и эмоционально интересен.
В бизнес плане, как рассказе о вашем проекте и компании, обязательно должны быть раскрыты следующие темы:
1,	Детально охарактеризованы все аспекты деятельности и устройства предприятия.
2.	Разработана тактика и стратегия производственно-хозяйственной деятельности предприятия.
3.	Оценена внешняя среда бизнеса.
4.	Обоснована экономическая эффективность проекта.
5.	Проанализированы вероятные проблемы и способы их решения.
Обязательно изложите все, что показывает степень подготовленности проекта к реализации: полученные лицензии, заключенные договора, проведенные подготовительные работы, имеющуюся конкретную финансовую и хозяйственную базу предприятия
। бизнес плана
Часть 1: Общие рекомендации_
Текст бизнес плана должен быть максимально продуманным, излагайте только самое главное по каждому разделу.
Все, что возможно, переводите с “технического" языка на “общедоступный".
При составлении текста пользуйтесь утвердительными предложениями в настоящем времени (“Наша компания сделала", "Мы разработали*', “Нами предусмотрено"). Воздержитесь от употребления прилагательных в превосходной степени.
Используйте метод наглядности в подаче материала.
Все выводы и утверждения должны быть обоснованы, делайте необходимые ссылки на подтверждаюхцие документы. Копии наиболее важных документов подшивайте в бизнес план в виде приложений. К бизнес плану могут быть приложены все наглядные материалы проекта: копии договоров, патентов, авторских свидетельств, сертификатов, схемы, карты, фотографии, рисунки, образцы продукции, полиграфические материалы и т.п.
Что касается внешнего оформления бизнес планов, здесь существуют диаметрально противоположные взгляды. Многие придерживаются мнения, что бизнес план должен быть предельно скромно оформлен.
Большинство аналитиков считают, что бизнес план, как готовый документ, должен вызывать эстетическое чувство, интерес и побуждать к прочтению, что, согласитесь, немаловажно, если вы предоставляете свой бизнес план в кредитный отдел банка и, что называется, "кладете его в стопку”. Однако здесь важно не переборщить.
При оформлении документа придерживайтесь единого стиля и помните, что вы создаете
Разработка бизнес плана
Часть 1: Общие рекомендации финансовый документ, а не детскую книжку с картинками.
Рекомендации по разработке глав бизнес плана:
♦	Титульный лист.
♦	Резюме проекта.
•	Сведения о компании.
♦	Направления деятельности.
♦	Технологический обзор
♦	Маркетинговый анализ.
♦	Маркетинговый план.
♦	Финансовый план.
♦	Приложения (расчеты)
♦	Оглавление.
Каждая из глав раскрывает одну из внутренних тем бизнес плана.
Перед началом составления конкретного бизнес плана необходимо продумать следующие вопросы-
•	Определить основную цель проекта, направление деятельности, продукцию (услугу), которая будет представлена на рынок.
•	Оценить экономическую выгодность
проекта.
♦	В соответствии с направлением деятельности компании определить целевые рынки, место компании на этих рынках в данный момент и место, на которое компания рассчитывает в перспективе
♦	Определить стратегию и тактику реализации проекта.
•	Просчитать производственные (торговые) издержки по реализации проекта.
Разработка бизнес плана	15
•	Провести необходимые маркетинговые исследования по изучению рынка, подготовить каналы сбыта продукции, разработать тактику стимулирования	продаж, политику
ценообразования, стратегию рекламной кампании.
•	Оценить финансовое и материальное положение компании, ее внутренние ресурсы
•	Определить размер привлекаемых средств, разработать план освоения капиталовложений.
♦	Определить кадровый состав компании, ответственный за реализацию проекта.
♦	Сделать необходимые финансовые расчеты.
1. Глава "Резюме проекта"
Наиболее, а во многих случаях единственно, читаемая глава бизнес плана. Краткое содержание всего бизнес плана. Включите в нее самые важные сведения из каждой главы В связи с ограничениями объема главы материал должен подаваться особенно четко и продуманно.
В главе содержится информация о компании, ее деятельности и суть представляемого проекта. Формулируются основные цели и задачи проекта. Описываются проведенные подготовительные мероприятия. Определяется круг лиц, ответственных за реализацию проекта. Указывается поэтапный план и сроки реализации проекта. Определяется размер средств, необходимый для реализации проекта, источники финансирования, сроки окупаемости, ожидаемая прибыль и план возврата заемных средств, гарантии.
Р»зра6стка бизнес плана
Чжи. 1; Общие рекомендации 2 . Глава "Сведения о компании"
Указывается организационно - правовая структура компании Сведения о руководящем составе и персонале. Информация о правовом обеспечении деятельности компании Укажите членство компании в профсоюзах, ассоциациях, торгово-промышленных палатах и т п.
3.	Глава "Направления деятельности”
Дается основная информация о финансово -хозяйственной базе компании Указываются основные направления деятельности компании и перспективы. Для существующих компаний дастся характеристика предыдущей деятельности, рассказывается о реальных достижениях, определяются целевые рынки и доля рынка, контролируемая компанией. Описывается отрасль экономики и перспективы ее развития. Описывается назначение и область применения продукции, технические характеристики, конкурентоспособность, обеспечение требований экологии и безопасности. Даются сведения о патентах, авторских правах, сертификатах качества, об особенностях налогообложения, льготах.
4	. Глава "Технологический обзор"
Для компаний-производителей. Описывается организация и технология производства, имеющиеся и необходимые производственные площади и вспомогательные помещения,
Разработке бизнес плана
17
Чгггь 1: Общие рекомендации-------------------
оборудование, сырье и материалы, комплектующие, обеспеченность трудовыми ресурсами, наличие транспортных связей, энергетическое и инженерное обеспечение, экологичность и безопасность производства, наличие поставщиков и субподрядчиков, нормативные акты, определяющие функционирование производства.
5.	Глава «Маркетинговый анализ"
Излагается анализ рынка, потребителей и конкурентов Определяются факторы бизнес-рисков. Бизнес-риски рассматриваются с точки зрения негативного влияния на процесс реализации проекта, определяются способы нейтрализации указанного влияния Представляется программа страхования от рисков
6.	Глава "Маркетинговый план"
Раскрывается общая маркетинговая стратегия компании, политика ценообразования, пути реализации продукции, методы стимулирования роста объемов продаж, организация послепродажного (гарантийного) обслуживания, рекламная кампания, формирование имиджа компании, общественные связи.
7.	Глава "Финансовый план"
Представляются расчеты финансовых показателей проекта и пояснения к ним. Оценка финансового состояния предприятия. Формирование
Риработкя бизнес плана
_____________________________Часть 1: Общие рекомендации и управление капиталом Финансовое обеспечение деятельности компании. Именно к данной главе, наиболее “сухой” в бизнес плане, должен быть применим принцип наглядности подачи материала. Используйте таблицы, графики, диаграммы. Разбивайте материал главы на смысловые блоки, что улучшит его восприятие респондентом.
Желаем Вам удачи!
Разработка бизнес плана
Часть 1: Общие рекомендации
Памятка
Что должен знать и помнить разработчик?
Общие советы
1.	Помнить, что, прочитав книгу, он не станет “Финансовым аналитиком “
2.	Проявить максимум знаний и умении при разработке бизнес плана.
3.	Вспомнить русский язык, не блистать знаниями отдельныхиностранныхслов, например, “sales“ писать просто “продажи
4.	Не украшать (графикой) без надобности титульные
листы документа. Если того требуют обстоятельства, то по теме.
5.	Не вкладывать в дорогой кожаный переплет работу, напечатанную на дешевой бумаге с полосами от “истощившегося" картриджа, лучше всего использовать скромный переплет.
6.	При переводе работ на иностранные языки не использовать электронные переводчики, лучше всего привлекать профессиональных переводчиков с финансовым уклоном.
7.	Помнить или понимать, что бизнес план (если он разрабатывается для привлечения инвестиций) не является “золотым ключиком", а выполняет скромную роль промежуточного представления Вашего проекта на грамотном технико-экономическом языке и служит “ключевой информацией для принятия решений" по инвестированию проекта, но не гарантией обеспеченности инвестиций.
20	Разработка битнсс плана
Часть 1; Общие рекомендации
8.	Не публиковать свой бизнес план в Интернете, особенно на общественных сайтах
9.	Не рассылать свой бизнес план по первому запросу «веерно», придут не те инвесторы.
Финансовые советы
1.	Если Вы неправильно посчитали и это заметили, но не ВЫ. то глобальное изменение финансовой картины считается - «подгонкой данных» - обратитесь к другому инвестору.
2.	При расчетах на несколько лет не считайте последующие годы помесячно и не учитывайте такого класса затраты как например: «Малоценные материалы».
3.	В расчетах следует обращать внимание на сезонность (не для всех видов деятельности).
4.	Все объемные расчеты следует выносить за пределы финансового плана в отдельную рубрику (главу) принятую называть: «Финансовые приложения».
5.	Приложения следует располагать на отдельных листах с названием таблиц (каждого приложения), например: "Основные средства".
б.	Номера Приложениям присваивать в произвольной форме в зависимости от количества лет проекта (“один год - одно приложение”).
7.	Расчеты лучше всего производить в «твердой валюте». Если валюта проекта подвержена инфляции, то коэффициент отклонения всего проекта будет увеличиваться. Если проект не будет внедрен в течение долгого срока, то при каждом изменении инфляции проект будет заново перерассчитываться, нужно помнить, что маркетинговые исследования тоже устаревают.
8.	Учитывайте все налоги, принятые в текущем налоговом законодательстве.
9.	После окончания работ, если Вы не уверены в окончательном результате, для проверки и коррекции обратитесь к экспертам.
Разработка бизнес плана	21
Методы разработки бизиес-плаиа:
♦	пояснительная (текстовая) часть;
♦	финансовая (разработка финансового плана)
(Макет руководство)
Оформление Бизнес плана необходимо начать с правильно заполненного титульного листа.
ПРЕДПРИЯТИЕ _	_(полное наименование ваше г
ПреДПрИЯТИЯ )
БИЗНЕС ПЛАН
(формулировка цели и назначения БП) *
ДЛЯ ПРЕДСТАВЛЕНИЯ
__(адреса*!) **
АДРЕС ПРЕДПРИЯТИЯ___________(юридический адрес
компании) __
ТЕЛЕФОН_______________________________
ФАКС	_______________
СОСТАВИТЕЛЬ_______(предприятие или ФИО
составителя)
ДАТА И МЕСТО СОСIАВЛЕНИЯ
* обратите внимание на четкую формулировку цели и назначения бизнес плана.
Весь дальнейший текст должен быть развернутым ответом на заявленную тему.
*♦ если предполагается рассылка нескольких экземпляров БП по различным адресам, имеет смысл указывать каждого отдельного адресата на предназначенной ему копии
Часть 1: Оглавление (руководстве	
Оглавление:	
Эксклюзивное заключение	31
Меморандум конфиденциальности	31
Основные сведения о проекте	31
Основной вид деятельности	32
Персонал	33
Отраслевая принадлежность	33
Характер проекта	33
Описание проекта	33
Продукция (Услуги)	34
Направления использования инвестиций	34
Основания выбора данного проекта	34
Маркетинговые исследования	36
Характеристика рынка	36
Обеспеченность сбыта продукции (услуги)	37
Программа развития и производственные	
издержки	37
Конкуренция	37
Значение проекта	37
Степень проработки проекта	37
Обеспеченность ресурсами	38
Источники финансирования проекта	38
Источники возврата инвестиций	38
Сведения о Компании	40
Полное наименование и юридический	
статус компании	40
Адреса компании	40
Учредители компании	41
Структурауправления компанией	41
Администрация компании	41
Персонал компании	44
Основные направления кадровой политики	45
Сист ема оплаты труда	45
Основные виды деятельности компании	45
Разработка (нанес плана	27
Чпстъ 1: Оглавление [руководство)
Взаимодействие компании и государственных структур	45
Направления деятельности, цели и задачи Компании	46
Цели и задачи компании	46
Ситуация в настоящий момент	47
Направления деятельности	47
Характеристика ры нка	48
Намерения компании	48
Перспективы компании	49
Отношения с партнерами	49
Разработки и исследования	50
Технологический обзор	51
Технология	52
Производственная база	52
Сырье и энергия	53
Субподряды	53
Трудовые ресурсы	53
Контроль качества	53
Прогноз затрат	54
Схема производственных потоков	54
Затраты на охрану окружающей среды	54
Нормативные акты, регулирующие деятельность производства	54
Маркетинговый анализ	59
Характеристика продукции (услуги)	59
Анализ рынка	60
Потребитель	б 1
Демографическая сегментация	62
Конкуренция	63
Основное конкурентное преимущество	65
Факторы бизнес рисков	66
28
Разработка бизнес плана
Часть 1: Оглавление (руководство)
Маркетинговый план	70
Стратегия деятельности	70
Позиции	71
Ценовая политика	72
Коммерческая стратегия	73
Определение спроса на продукцию	73
Размер издержек производства	74
Анализ цен и товаров конкурентов	75
Выбор метода установления цен	76
Возможности изменения цены	77
Определение цены в зависимости от
жизненного цикла продукции	79
Корректировка цен с учетом инфляции	80
Меры государственного регулирования цен	81
Структура прибыли	81
Каналы привлечения	81
Территория распространения продукции
(услуг)	82
Обслуживание потребителей	82
Местоположение	84
Дизайн	85
Рекламная кампания	85
Цели	85
Информационная стратегия	86
Рекламная кампания	86
Общественные связи	87
Финансовый план	88
Исходные данные проекта	88
Финансово! I рои зводственная
программа предприятия	89
Планируемая выручка	91
Потребность в капитале	92
Формирование источниковфинансирования проекта	93
Распределение капитала	94
Формирование бюджета	97
Разработка бизнес плана	29
Расчет заработной платы
Налоги
Сокращенный отчет о бюджете
Потребность в оборотном капитале
Лизинг
Движение денежных средств
Анализ точки “критического объема реализации"
Финансовые показатели проекта
Показатели проекта
Часть 1: Резюме npocKia (руководство)
Резюме проекта
Основная задача раздела: Реклама проекта
Меморандум конфиденциальности
Бизнес план представляется на рассмотрение па конфиденциальной основе исключительно для принятия решения по финансированию данного проекта и не может быть использован для копирования или каких-либо иных целей, а также передаваться третьим лицам. Принимая на рассмотрение этот бизнес план, получатель гарантирует возврат данной копии документа_[К]_по указанному
адресу, если он не намерен инвестировать капитал в данный проект.
Все данные, оценки, планы, предложения и выводы, приведенные по данному проекту, касающиеся его потенциальной прибыльности, объемов услуг, расходов, нормы прибыли и будущего ее уровня, основываются на согласованных мнениях всего коллектива, участников разработки проекта.
Информация, содержащаяся в данном бизнес плане, получена из источников, заслуживающих доверия.
Основные сведения о проекте
Форма и краткая характеристика создаваемого \ созданного предприятия.
[К] была организована в 199* году, как *** (юридический статус).
Разработки бизнес плана	31
Часть 1: Резюме проекта (руководство)_
Деятельность [К] зарегистрирована в государственных органах в соответствии с законодательством РФ, получена необходимая разрешительная документация и лицензии (на вид деятельности).
|К] выступает инициатором и исполнителем проекта *** (основной предмет вашего проекта, цель написания бизнес плана)".
Основной вид деятельности
"Основным видом деятельности [ К1 является ***”.
“В целом |К] можно охарактеризовать как *** производитель, имеющий производственную базу \ дистрибьютор \ дилер \ иной основной вид деятельности]".
“На протяжении этих лет наша [К] достигла следующих успехов ***”.
“В предыдущем 200* году доход составил ***”
“Удалось создать собственную [ производственную \ транспортную \ иную] базу".
“Имущество нашей [К| оценивается в *** руб.”.
“В настоящее время мы занимаем *** [лидирующее \ устойчивое \ стабильно растущее] место на рынке***”.
“Наша [К] оказывает следующие виды услуг ***. Мы активно расширяемся за счет *** [территориальное распространение \ увеличение комплекса услуг] . В связи с этим нашей [К] требуется *** [арендовать новые площади \ закупить новое (дополнительное) оборудование \ увеличить автотранспортный парк \ увеличить штат сотрудников], что повлечет за собой необходимость вложить дополнительные средства в размере ***. Через *** [временной период) после завершения [ремонта \ установки дополнительного оборудования ] предприятие увеличит месячную прибыль на *** % (в *** раз). Это позволит вернуть заемные средства и выплатить проценты”.
31	Разработка бизнес плана
Часть 1: Резюме проекта (руководство) Персонал
Административный состав предприятия.
Руководящий состав [КJ:
♦	Генеральный директор
*	Заместитель директора по общим вопросам
♦	Коммерческий директор
•	Финансовый директор
♦	Директор по маркетингу
♦	Директор отдела дизайна
♦	Главный инженер
♦	Начальник службы безопасности
♦	Главный бухгалтер
Отраслевая принадлежность
Отраслевая принадлежность планируемого предприятия:
[торговля, производство, пищевая промышленность, предприятие общественного питания, сервисное обслуживание, сельскохозяйственное предприятие, гостиничный, клубный бизнес, иное].
Характер проекта
Характер разрабатываемого проекта:
[создание нового предприятия, расширение уже существующего предприятия, освоение нового вида продукции, модернизация производства и т.л.].
Описание проекта
Кратко и продуманно изложите основные положения вашего проекта.
бизнес плана
33
Час ib I: Резюме проекта (руководство)
Продукция (Услуги)
Перечислите предлагаемую вами продукцию (услуги) :
♦	наименование продукции (услуг)
•	характеристика новизны продукции (услуг) *** [аналог лучших разработок \ уникальная по своей сути \ традиционная с привнесением новых элементов] ;
♦	регион использования (район \ город ' область \ край \ регион \ страна].
“Выбор продукции (услуги] объясняется ***:
♦	наличием опыта руководителей предприятия;
♦	потребностями рынка, обеспечивающими *** % прибыли;
•	ориентацией на потенциального потребителя f особенности клиента ] ".
Направления использования инвестиций
Опишите, каким образом в соответствии с характером проекта будут использованы инвестиционные средства.
Это может бить, например, выполнение строительно-монтажных работ, аренда или выкуп помещения, закупка оборудования, научно-технические исследования, разработка новых технологий.
Основания выбора данного проекта
“Уверенность руководства [К] в выгодности данного капиталовложения и развитии данного направления деятельности (реализации данного проекта) основывается на ***
♦	уровне спроса, превышающим уровень предложения;
34	Разработка бизнес плана
Часть 1: Резюме проекта (руководство)
♦	тенденциях повышения уровня спроса в связи с *** [уникальностью предлагаемой продукции (услуги), заключающейся в «»*/•
♦	отсутствием конкуренции,
♦	отсутствием подобных предложений в данном регионе [в данный момент времени);
♦	возможностью путем массированного агрессивного проникновения стать лидером [ на данном рынке \ в данном регионе \ в данный момент времени]".
“Расчеты по проекту, представленные в главе “Финансовый план1' показывают, что проект является экономически выгодным и привлекательным для финансирования ".
“Финансово-экономический анализ проекта, приведенный в настоящем бизнес плане, показывает, что установленный уровень цен на продукцию является привлекательным для торговых предприятий и потребителей, повышение качества продукции и разработанные маркетинговые мероприятия по продвижению продукции на рынок позволят [К] довести объем продаж до *** в год и занять *** долю на *** рынке”.
“Полученное в результате реализации настоящего проекта увеличение объема выпуска продукции с *** до *** в 200* году приведет к соответствующему росту [акцизных платежей, налоговых поступлений, отчислений во внебюджетные фонды]".
“Увеличение доли [К] на рынке и продвижение новых видов продукции планируется добиться с помощью:
♦	специально разработанной рекламной кампании,
♦	участия в российских и международных выставках;
♦	политики ценообразования, привлекательной для потребителя;
Разработка бизнес плана	35
Часть 1: Резюме проекта (руководств)____________
*	реорганизации сбыта (организацией
дилерской сети);
♦	повышения качества	выпускаемой
продукции”.
“Управление и контроль за ходом реализации настоящего проекта по решению *** возложено на ***”.
"Для реализации проекта создана рабочая группа под руководством ***, в которую входят [ведущие специалиста предприятия \ представители инвестора ] ".
“Выбор поставщиков и подрядчиков для участия в реализации проекта проводился на конкурсной основе”.
“Реализация проекта, представленная в настоящем бизнес плане, включает в себя следующие этапы:
♦	строительство новых производственных площадей [подрядчиком является ”* (указать)[;
•	закупка и монтаж оборудования [поставщиками оборудования являются г * ” (перечислить) [, [подрядчиком монтажа оборудования является f,‘ (указать) ] ;
♦	организация производственной деятельности;
♦	изменение стратегии и тактики конкуренции;
•	организация дилерской сети;
*	организация финансовой деятельности”.
"План реализации проекта [по годам \ месяцам \ этапам) приведен в таблице (разработать соответствующую таблицу)”.
Маркетинговые исследования
Характеристика рынка
Дайте основные характеристики рынка вашей продукции;
*	известен объем спроса и предложений;
*	известны основные потребители;
Разработка бизнес плави
*	известны цены на аналогичную продукцию (услуги);
•	имеется возможность д ать прогноз перспективного развития данного рынка.
Обеспеченность сбыта продукции (услуг)
♦	определены каналы сбыта;
<	разработаны методы привлечения новых потребителей
Программа развития и производственные издержки
•	определен объем производства (услуг) по годам;
♦	выполнен постатейный расчет издержек.
Конкуренция
*	проведен анализ основных конкурентов;
*	проведен анализ и оценка конкурентоспособности нашей продукции (услуг).
Значение проекта
общегосударственное}.
Степень проработки проекта
•	сформулирована идея проекта,
*	разработан бизнес план проекта
(наименование разработчика, дата разработки документа) ;
♦ проведены маркетинговые исследования
(наименование разработчика, дата разработки /мента, краткое резюме по маркетинговому отчету).
Часть 1 Резюме проект» (руководство)
Обеспеченность ресурсами
Ресурсы	Стадия проработки ’	% обеспеченноеш
Администрация компании	*♦* сталия.	**+ </.
Сотрудники компании	*** стадия.	♦»* a.
Производственные площади	*** стадия.	и к С>
Оборудование	»•* сталия.	»»» <(
Электроснабжение	*** стадия.	
'Теплоснабжение	’** стадия.	«* М
Водоснабжение	*** стадия.	у* *
Свял.	*** стадия.	**! 'k
[предварительная \ устная \ имеются заключенные договора ].
Источники финансирования проекта
Укажите размер требуемых инвестиционных средств для реализации всего проекта.
“Реализацияпроекта*** [модернизация производства \ строительные работы \ подготовительные работы] требует капиталовложений в размере ***.
Эти средства предполагается получить за счет *** под *** % сроком ***”
Источники возврата инвестиций
Кратко перечислите источники возврата инвестиционных средств и срок окупаемости проекта. Подробно эта информация дается в главе "Финансовый план".
"Организация *** [производства \ покупки \ монтажа оборудования \ рекламы нового продукта ] потребует *** времени.
Первый этап [развития предприятия \ продвижения нового продукта ] требует *** по времени и *** денежных средств.
38	Разработка бизнес плана
________________________Часть 1: Резюме проста | руководство)
По истечении этого времени будут решены следующие задачи *** и получены результаты ***. Предполагается охватить *** % рынка данного региона [области, района и т.д.].
Цель следующего этапа *** [усовершенствование продукции \ охват более широкого региона \ захват новой части рынка].
Решение поставленных задач принесет на каждом этапе прибыль ***.
•»* часть прибыли будет использована для развития предприятия в следующем производственном периоде”
“Продукция (услуга), аналогичная нашей, пользуется постоянно растущим спросом. Важно не упустить момент повышенного спроса и нарастить объемы производства. В связи с этим нашей |К| требуются дополнительные инвестиции в объеме ***. Снижение себестоимости продукции за счет *** позволит повысить уровень нашего дохода на *** % и инвестировать в проект собственные средства в размере ***”.
“Возврат заемных средств будет осуществляться в *** время в *** размерах *** способом”.
Разработка бизнес плана
Сведения о компании
Основная задача раздела:	Полная и
исчерпывающая информация о вашей компании.
Полное наименование и юридический статус компании
“[К] представляет собой *** [ООО, ОАО, ЗАО, иная форма собственности! и осуществляет свою деятельность на основании ГК РФ.
[К] является юридическим лицом и действует на основании Устава и Учредительного договора, имеет собственное имущество, самостоятельный баланс, расчетный счет.
Деятельность [К] зарегистрирована в государственных органах в соответствии с законодательством РФ, получена необходимая разрешительная документация и лицензии (на вид деятельности)1'.
Перечень, номера, даты, место регистрации уставных документов.
Адреса компании
•	Юридический адрес компании.
•	Фактический адрес компании.
•	Телефоны и иные способы связи.
4 °	Разработка бизнес плана
Часть 1; Сведения о компании (руководство)
Учредители компании
“Учредителями (К] являются следующие [юридические \ физические лица) (перечислить).
Прибыль компании распределяется ***.
Учредители несут ответственность по обязательствам |К| в размере *** Уставного капитала, создаваемого за счет *** средств Учредителей и составляющим *** руб."
Структура управления компанией
“Высшим органом управления |К| является ***.
Голоса в высшем, органе управления формируются по принципу ***.
К исключительной компетенции высшего органа управления относится ***“.
Администрация компании
Перечислите все ключевые руководящие посты вашей компании с обязательным перечнем обязанностей каждого руководителя.
Генеральный директор, обязанности.
Заместитель директора по общим вопросам, обязанности.
Коммерческий директор, обязанности Финансовый директор, обязанности Директор по маркетингу, обязанности Главный инженер, обязанности.
Главный бухгалтер, обязанности.
Начальник службы безопасности, обязанности, |МТ.Д.
Дайте биографическую справку, сделав упор на соответствие занимаемой должности и способности выполнить поставленные задачи:
Разработка бизнес плана
41
*	Возраст;
♦	Образование;
♦	Опыт работы и ранее занимаемые
должности,
•	Опыт работы на данном месте;
•	Специальные профессиональные знания;
•	Дополнительные специальности и знания.
Примерные обязанности руководителей [К]:
♦ Генеральный директор (Президент)
Осуществляет руководство деятельностью [К]. Имеет право подписи, распоряжается имуществом, осуществляет прием и увольнение работников.
Несет материальную и административную ответственность за достоверность данных бухгалтерского и статистического учета.
В соответствии с направлением деятельности [К] формирует администрацию [К|.
Определяет генеральное направление деятельности [К}, контролирует производство, бухгалтерию [KJ, привлекает потенциальных партнеров и инвесторов, устанавливает деловые контакты, определяет и координирует финансовую программу по усовершенствованию производства, одобряет все финансовые обязательства Компании.
♦ Коммерческий директор (Вице-президент)
Направляет финансовые дела Компании. Готовит финансовый анализ процесса реализации проекта для руководства Компании. Готовит финансовый анализ о положении дел Компании, включая положение в области дохода и расходов (издержек). Контролирует подготовку бюджета Компании и финансовые прогнозы. Принимает меры к предстоящим ревизиям.
42	Разработка бизнес плана
_____________
♦	Директор по продажам
Обеспечивает функционирование торговых площадей, обслуживание покупателей, контролирует вопросы ассортимента продукции.
♦	Директор по маркетингу
Разрабатывает стратегию поведении Компании на рынке. Контролирует проведение маркетинговых исследований рынка, рекламную политику, отслеживает конкурентов и изменения в их маркетинговой стратегии, идентифицирует новые рынки.
♦	Заместитель директора по обзцим вопросам
Определяет стратегию общественных связей Осуществляет представительские функции, ведет деловую переписку. Контролирует вопросы внутренних взаимоотношений служащих Компании.
♦	Главный бухгалтер
Управляет оборотным капиталом, включая дебиторскую задолженность, ценными бумагами. Выполняет финансовое прогнозирование, включая бюджет долгосрочных расходов, формирует бюджет, утверждает и контролирует финансовые отчеты, внешние условия финансирования, требования финансового положения.
♦	Начальник службы безопасности
Отвечает за безопасность сотрудников и клиентов Компании. Контролирует помещения Компании и прилегающую территорию. Следит за наймом на охранную деятельность служащих, профессионально пригодных, имеющих положительные характеристики и опыт работы Обеспечивает личную охрану руководящего состава Компании
Разработка бизнес плана	43
Часть 1: Сведения п комп дни и (руководс i во)
Структура [К] включает:
(лучше всего эти сведения представить в виде схемы, отражающей взаимодействие структур, систему контроля и координирования их действий)
♦	Администрация
♦	Бухгалтерия
♦	Отдел сбыта
♦	Рекламный отдел
♦	Технический отдел
♦	Маркетинговый отдел
•	Производственный отдел
•	Обслуживающий персонал
♦	Охрана
Персонал компании
Дайте общую характеристику персонала вашей компании.
Какие именно специалисты, с каким образованием, опытом и уровнем квалификации вам потребуются и на какой основе постоянная, контрактная,	совместительство,
консультирование].
Количественные характеристики могут быть представлены в виде таблицы.
“Численность производственного персонала и ИТР определяется, исходя из потребностей [К], и составляет
“Вштатное расписание [К] входят*** сотрудников." “*** сотрудники работают на контрактной основе." “[К] удалось создать профессиональную команду руководителей среднего звена*** [их характеристики, обязанности, опыт работыJ".
Производственный персонал [К], количественный состав, обязанности.
44	Разработка бизнес плана
 	Часть 1; Сведспин о компании (руководство) ♦ Основные направления кадровой политики:
•	привлечение высококлассных специалистов;
♦	подготовка собственных специалистов из числа
сотрудников [К] путем повышения квалификации;
♦	прием сотрудников на основе испытательного
срока и \ или конкурса,-
♦	материальные и моральные поощрения.
♦	Система оплаты труда
“Система оплаты труда в соответствии с характером выполняемой работы построена на ***“.
“Оплата труда руководителей предприятия и других категорий работников построена на основе должностных окладов, зависит от величины фактически отработанного времени и достижения конкретных результатов деятельности В среднем составляет ***“.
“Планируется (не планируется) премия".
♦	Основные виды деятельности компании
"Основным видом деятельности (К) является ***“. Перечислите основные виды деятельности вашей компании.
“Для осуществления данного вида деятельности [К] имеет [производственную, научно-техническую, торговую, транспортную ] базу".
♦	Взаимодействие компании и государственных структур
"Деятельность [К] осуществляется при непосредственном контроле со стороны государственных структур и налоговых органов надзора**.
"Дальнейшая деятельность (К] будет регламентирована следующими Постановлениями ***“.
Перечислить все Законы, Указы, Постановления, Распоряжения, Письма, регламентирующие вашу деятельность.
Разра&лкн бизнес плана	45
Чаьть 1: Направление деятельности ([пковшкгко)
Направления деятельности, цели и задачи компании
Основная задача раздела: Сформулировать основные цели и задачи вашего бизнеса. Определить основные направления вашей деятельности.
Данный раздел должен содержать конкретные сведения, касающиеся только вашей компании.
Формулировка основных направлений деятельности компании должна строиться на четком осознании того результата, который вы хотите получить от вашего бизнеса.
Поставленные в формулировке задачи должны отражать стратегию достижения целей.
♦	Цели и задачи компании
Конкретность в формулировке целей предприятия можно достичь тремя способами:
♦	Определить цель количественно.
“Наша [К] ставит перед собой цель увеличить прибыль предприятия с *** до *** (на *** %) за *** период".
♦	Выстроить ряд конкретных задач.
“Увеличение прибыльности нашей [К] должно быть достигнуто за счет увеличения числа потребителей, улучшения качества продукции, снижения издержек производства, что повлечет за собой затраты в размере
46	Разработка бизнес плана
_________________4acii> 1: НаправленнаMtHTejibiiacш (руководство) *** С увеличением объема производства данные затраты полностью окупятся и позволят получить прибыль в размере *“”
“Наша |К] стремится стать наиболее авторитетной в *** [определенном географическом регионе \ виде деятельности] ".
~ Конкретизировать сроки.
"В течение *** времени наше [К] планирует повысить уровень прибыли на *** %. Для достижения данной цели будут предприняты следующие действия®.
“Мы стремимся достичь реального роста годового объема продаж на *** % в год Для этого мы ставим следующие задачи: *** [открытие новых торговых площадей \ расширение торгового ассортимента \ разработка нового пиана рекламной кампании \ налаживание прямых связей с потребителями] ".
♦ Ситуация в настоящий момент
“ [К] выступает организатором (инициатором) проекта *** (Инициаторами проекта являются ***)”.
“Для реализации проекта имеются следующие договоренности *** с ***".
“Мы обладаем исключительными правами на ***”.
* Направления деятельности
“Основными направлениями деятельности нашей компании для успешной реализации данного проекта являются ***“.
“Наше направление деятельности относится к повседневному удовлетворению нужд потребителей, что является гарантией получения стабильных прибылей."
“Идея и стиль нашего проекта ***“.
“Нашими потребителями являются ***“.
“Помимо основного комплекса услуг ***, связанного с нашей продукцией, мы предлагаем дополнительно ***“.
Разработка бизнес плана
47
1: Направление деятельности (руксюодстпо)
“Наши помещения *** будут реконструированы и
отделаны по новейшим технологиям с применением
лучших отделочных и шумопоглощающих материалов"
“Предполагается применение собственной системы подготовки персонала ***“.
"Менеджмент будет осуществляться по западному образцу ***“.
Характеристика рынка
“Продукция (услуга), аналогичная нашей, пользуется постоянно растущим спросом. Внесенные нами усовершенствования позволяют повысить нашу конкурентоспособность. Важно не упустить момент повышенного спроса и нарастить объемы производства".
“В последние годы наблюдается [полный \ частичный ' недостаточный] охват данного рынка".
“Работающие на этом рынке компании предлагают своим потребителям ***, что говорит об их высоком профессиональном уровне. В то же время ощущается недостаток в ***“.
* Намерения компании
"Для достижения своих целей [К] намерена обеспечить потребителей ***
Приведите план конкретных, мероприятий, планируемых вашей компанией -
“Мы планируем добиться общественного мнения о нашей [К] как о надежной и эффективной".
“Планируем занять лидирующее положение в данной части рынка".
4Я
Разработка бизнес плана
__________________Чяся. 1: Направление деятельности (руководство) ♦ Перспективы компании
“[К] занимает *** % *** рынка *** региона (по состоянию на 200' г.) и имеет все предпосылки для резкого увеличения доли рынка при условии реализации проекта, представляемого в данном бизнес плане*'.
♦	Отношения с партнерами
“Сотрудничество с компаниями **’, специализирующимися на*** и занимающими *** место на рынке, дает [стабильный рынок сбыта \ возможность уменьшения себестоимости продукции по сравнению с конкурентами \ ***]“
“Наша [К] активно сотрудничаете рядом компаний ***.
Отношения с партнерами строятся на принципах взаимного соблюдения договорной дисциплины: маша [К] обязуется произвести и поставить потребителю определенный вид продукции (услуги), а заказчик должен своевременно и в полном объеме оплатить указанную продукцию (услугу)'1.
“Наша компания [К] поставляет для этих фирм ***, что является стабильным источником денежных поступлений и позноляет четко планировать свою прибыль. В дальнейшем предполагается переход к совместной деятельности путем *** [слияния \ создания многопрофильного акционерного предприятия \ ассоциации предприятий], что позволит ***“.
“Вместе с тем наша [К] предполагает активное самостоятельное развитие, что выражается в ***. Для этого разрабатывается новая маркетинговая стратегия предприятия*** [улучшение качества предлагаемой продукции [услуг) \ расширение спектра предлагаемых услуг \ снижение цены продукции за счет уменьшения себестоимости, но не за счет качества \ ориентация на потребителя с меньшим уровнем дохода, но более
Разработка бизнес плана
49
массового \ открытие сети новых магазинов \ переоборудование уже существующих 1 модернизация технической базы предприятия \ создание нового имиджа продукции \ утверждение новой рекламной политики}*.
♦	Разработки и исследования
“В течение *** времени [К) проводила научные исследования, направленные на усовершенствование нашей продукции. На эти цели в 199* году было израсходовано *** руб. В 199* году планируется [увеличение \ сокращение) расходов, они составят *** руб-
Результатом проведенных исследований явилось ***.
Для проведения исследований на предприятии организована специальнан лаборатория. Затраты на содержание лаборатории составляют *** руб
[К] планирует направить *** руб на развитие нового вада продукции"
И'ИСКНИ обзор (руководство)
Технологический обзор
Основная задача раздела: Подробно изложить организацию и технологию производства
Предпринимателям, организующим собственное производство, необходимо уделить данному разделу особое внимание.
Основная задача раздела - показать потенциальным инвесторам каким образом будет Организовано производство и каковы ваши реальные возможности произвести количество продукции определенного качества в конкретные сроки.
Для этого необходимо рассмотреть следующие вопросы:
♦	предприятие действующее или вновь
создаваемое;
♦	существующие	(необходимые)
производственные мощности, их увеличение;
*	поставщики сырья и условия поставок;
♦	производственная кооперация;
♦	лимитирование объемов производства или
поставок ресурсов;
•	необходимое оборудование, вопросы его
приобретения;
♦	нормативные акты, определяющие
(регулирующие) деятельность производства;
♦	возникающие проблемы, способы их решения.
Изложите и обоснуйте перспективы предприятия не менее чем на 2-3 года.
Описание производства должно состоять из следующих этапов:
Разработка бизнес плана	51
Часть I: Технологически»! oti'041 (руководство)
Технология
♦	обеспеченность технологией;
*	затраты на получение или разработку
технологий.
Производственная база
♦	стоимость основных производственных фондов ;
•	наличие производственных площадей,
оборудования ;
♦	стоимость оборудования;
•	производственная мощность предприятия;
♦	требования производственного процесса
к размеру и объему площадей;
•	требования к оборудованию;
*	месторасположение производственных
площадей (близость к рынкам сбыта, поставщикам, транспортным путям);
♦	месторасположение администрации (офиса) ;
♦	арендная плата;
•	необходимость проведения ремонтных
работ;
*	наличие складских (дополнительных
помещений) ;
♦	рост производственной базы, источники, формы , сроки ;
♦	наличие необходимости дополнительных затрат на покупку оборудования и других основных пропав одств енных фондов ;
♦	характеристика производственного процесса (единичный \ массовый);
•	номенклатура изделий, объем выпуска;
*	стадии производственного процесса;
uskL.. и
Разработка бизнес плана
Часть 1: Технологический оЬзор (руководс i воГ
♦	затраты времени на каждую стадию
производственного процесса;
♦	экологическая чистота производственного
процесса;
♦	экологическая характеристика применяемых
материалов и топлива;
•	наличие \ отсутствие вредных выбросов в
атмосферу или в виде промышленных стоков.
♦ Сырье и энергия
♦	поставщики сырья и энергии;
•	затраты на сырье и энергию;
•	потребности s сырье для выпуска *** партии продукции.
♦ Субподряды
♦	наличие субподрядчиков;
•	затратные характеристики по субподрядам.
♦ Трудовые ресурсы
♦	наличие трудовых ресурсов необходимой
кв алификации ;
♦	численность персонала, исходя из
производственной необходимости;
♦	формы привлечения рабочей силы;
♦	затраты на трудовые ресурсы;
*	система оплаты труда [планирование премий).
♦ Контроль качества
♦	формы осуществления контроля качества;
•	затраты на обеспечение контроля.
Разработка бизнес плана	S3
часть 1: lexiKiлогическим ооэор (руковолС1в<
Прогноз затрат
•	предполагаемый выпуск продукции и
прогноз затрат;
•	постоянные	производственные	затраты;
♦	переменные	производственные	затраты.
Схема производственных потоков
♦	каналы поступления сырья и комплектующих ;
•	производственные цеха;
•	процессы переработки сырья;
♦	процессы контроля качества,	стадии
технологического процесса, методы;
♦	техническая документация;
♦	сбыт [поставка} готовой продукции.
Оцените возможные издержки производства и их динамику на перспективу.
♦	Затраты на охрану окружающей среды
♦	Нормативные акты, регулирующие деятельность производства
“К настоящему времени наша JKJ производит *** видов продукции (перечислить и дать краткое описание каждого вида).
Запланировано расширение производства и выпуск новых видов продукции ***.
Продукция и технология производства защищены патентами и авторскими свидетельствами (перечислить).
Опишите собственную технологию производства.
Обоснуйте рациональность вашей технологической схемы с точки зрения сокращения
54
Разработка бизнес плана
затрат производства и возможностей быстрого увеличения (изменения) ассортимента продукции.
“[К] является *** предприятием (заводом \ фабрикой) с полным технологическим циклом.
Имеет в своем составе *** (перечислить цеха, складские помещения и т.д.).
Завод полностью обеспечен энергоресурсами и водой
Средний коэффициент износа технологического оборудования составляет ***, что свидетельствует [о необходимости проведения реконструкции \ отсутствие таковой необходимости].
Для достижения устойчивого объема и реализации продукции на уровне “’в год необходимо:
•	реконструировать производственные
площади (приведите план этапов реконструкции);
♦	переоснастить оборудование предприятия;
♦	освоить выпуск новых видов продукции;
♦	освоить новый вид упаковки"
“[К] предлагает проект создания предприятия *** по производству *** (продукции).
Основные технические характеристики продукции ***
Область применения продукции ***
Стадии технологического процесса ***.
Основные технические требования к производству продукции ***.
Основные характеристики производства ***.
Объем и сроки строительно-монтажных работ по строительству предприятия ***.
Перечень необходимого оборудования ***.
Объем и сроки пуско-наладочных работ ***”.
‘‘В соответствии с целью настоящего бизнес плана предлагается [построить \ переоснастить ] и запустить в эксплуатацию [завод \ цех] по производству *** (продукции) проектной мощностью ***. Реализация данного проекта позволит [частично
Разработка бизнес плана	55
Чкп 1; Технологический	---------------------
» полностью] удовлетворить потребности в данной продукции в *** регионе -
ДдЧ наглядности включите в план производства следующие таблицы:
Стоимость основных производственных фондов
|	Нмгонммнме |	Количество I	Ценямединицу	I	Всею	I
| X "I I х	|	X	I
^^гебность в используемом оборудование отделяется, исходя из его производительности и н>-кд технологического процесса.
Производительность и мощность необходимого оборудования
Наименование	Кол-во ПВО, штук	Производительность единицы в час	Годовой фонд эффект, рабочего времени, час	годовая
X		X	X	X
План выпуска продукции
Наименование	Кол-во, ПИ.	Цепа за ед., руб.	Всего	Весел, изделия, кг	Всего	
					Чистый вес, кг	Необходимость сырья.
X	X	X	X	X	X	X
Разработка бизнес плана
Часть 1: Технологическим обзор (рукошздсто)
Потребность в сырье и материалах для выпуска партии продукции
Наименование	Количество	Цена за единицу	Всего
X	X	X	X
Полная себестоимость партии продукции
Наименование за грат	Всего, руб.
Материальные заipai ы:	
Сырье и основные материалы (за вычетом возвратных отходов)	X
Вода на технологические цели	X
Допашяггельные материалы	X
Топливо на технологические цели	X
Энергия на технологические цели	х
Отопление помещений	х
Освещение помещений	х
Горюче-смазочные материалы	X
Всего материальных затрат:	х
Заработная плата производственного персонала	х
Заработная плата руководителей и иных категорий работников	X
Всего затрат на оплату труда	X
Отчисления на социальные нужды	X
Затраты па амортизацию основных фондов	X
Процент за кредит	X
Арендная плата	х
Страховые взносы	х
Реклама	х
Канцтовары	х
Налог на пользователей автодорогами	X
Всего прочих за» pin;	X
Итого полная себестоимость продукции	х
	
Разработка бизнес илвна	57
Часть 1: Технологический обзор (руководство)
Условно-постоянные затраты в полной себестоимости продукции составят *** %
где Уп - Зп х 100 % Спр
Зп	стоимость условно-постоянных затрат, руб.;
Спр	полная себестоимость продукции, руб.
Условно-переменные затраты в полной себестоимости продукции составят *** %.
где Упер = ЗП€Р х 100 % Спр
Зпер стоимость условно-переменных затрат, руб.;
Спр полная себестоимость продукции, руб.
Расчетные формулы приводить не обязательно.
Обратите внимание, что элементы финансового анализа, конролинга расчетов, классификация бюджетов и экспертные оценки приведены в книгах серии «Профессиональное финансовое планирование» - автор Павлов А. В-
58
Разработка бизнес алана
Часть 1: Маркетинговый ш тлиз
(руководс ГКО)
Маркетинговый анализ
Основная задача раздела: Анализ уже существующего и прогнозирование возможного рынка сбыта, его потребностей в вашей продукции (услуге), наличие конкуренции, ваши возможности для успешной конкурентной борьбы.
♦ Характеристика продукции (услуги)
Одним из самых эффективных способов представления вашей продукции будет ее фотографическое изображение на страницах бизнес-плана.
Охарактеризуйте предлагаемую вами продукцию (услугу) в нескольких аспектах:
•	какие потребности она удовлетворяет;
♦	особенности, делающие	ее
конкурентоспособной;
♦	является ли продукция уникальной и как долго она пробудет таковой;
•	подтверждение уникальности патентами или авторскими свидетельствами;
♦	краткая информация о продажной цене продукции, затратах на производство, предполагаемой прибыли на каждую единицу продукции.
“Наша [К] предлагает следующий вид продукции (услуги) ***.
Рязрябыка бизнес iui»m	59
По своим качественным характеристикам наша продукция (услуга) соответствует уровню *** стандартов.
Особенности (преимущества) нашей продукции (услуги) заключаются в ***[ новизна технологии производства \ повышение качества \ экологическая чистота \ уникальный набор свойств \ привлекательность упаковки (дизайна) ] .
Особое внимание мы уделяем качеству нашей продукции *** [контроль за качеством на стадии производства \ меры по защите продукции от подделок \ устранение брака за счет [К] \ гарантийное обслуживание].
Потенциальная сумма продаж (доля рынка, которую стремится захватить наша [К] \ максимальная сумма реализации, на которую мы рассчитываем] составляет ***.
Это вытекает из того, что имеются *** потребности в нашей продукции (услуге), *** % (долю) обеспечивают наши конкуренты, *** % (доля) спроса не удовлетворяется.
Таким образом, при нашей активной политике *** [увеличение ассортимента услуг \ снижение цен \ повышение качества \ абсолютная новизна продукции (услуги) ] мы сможем привлечь *** потенциальных покупателей и обеспечить *** % потребности рынка [ \ долю \ занять нишу на рынке \ лидирующее положение]".
♦ Анализ рынка
Анализируя рынок сбыта продукции (услуг), вам необходимо рассмотреть следующие моменты:
♦	Потенциальная емкость рынка, то есть общая стоимость товаров (услуг) , которые покупатели определенного региона могут купить за определенный промежуток времени.
6 ®	Разработка бизнес плана
Часть 1: Мирки китовый анализ (руководство)
♦	Влияние на покупную способность социальных, национальных, климатических, экономических факторов.
♦	Степень насыщенности рынка.
♦	Изменение ситуации с течением времени,
увеличение или падение объемов продаж.
•	Изменение емкости и насыщенности рынка
в ближайшей перспективе (2~3 года) .
♦	Тенденция изменения спроса, в том числе сезонность предлагаемой продукции (услуги) .
*	 Особенности вашей продукции, черты, наиболее привлекательные для потенциального покупателя, (цена, качество, пополнительные услуги) .
♦	Прогноз максимальных объемов продаж, основанный на реальных маркетинговых исследованиях.
•	Ваши активные действия по достижению данного объема.
Потребитель
Опишите вашего потенциального клиента, его пол, возрастные особенности, уровень доходов, наличие ранее купленных товаров аналогичного казна чения.
Конкретизируйте круг покупателей на первом этапе работы, опишите перспективный объем покупателей.
“По данным маркетинговых исследований *** число потребителей постоянно пользуются*** видом продукции (услуги), являющейся аналогичной нашей.
Ощущается недостаток*** в данном виде продукции.
Число наших потенциальных клиентов составляет
Нашими потенциальными потребителями является *** (особенности группы населения) .
Разработка бизнес плана	61
Естественно, что на первом этапе работы **' число реальных: клиентов меньше, в связи с *** [недостаточностью информации о новых предложениях \ продвижением нового вида продукции (услуги) \ недостаточной известностью [К])
Меры, предусмотренные маркетинговой стратегией |К]. дадут возможность от *** к **• увеличивать число потенциальных клиентов.
Своей максимальной отметки это число достигнет к
Объем продаж прогнозируется в *** размере, что зависит от *** условия нашей деятельности *** [установленный уровень цен \ затраты на рекламу \ иные способы привлечения клиентов \ сезонность продукции (услуг) /.
В этих прогнозах наша (К[ опирается на **' (собственный опыт \ опыт специалистов \ конкретные маркетинговые исследования
♦ Демографическая сегментация
Демографическую выборку ваших потенциальных потребителей лучше всего представить в виде таблицы:
Возраст	X
Коя	X
Национальность	х
Образование	х
Семейное положение	X
Социально-профессиональная группа	X
У роишь доходи	X
Активность	X
Стиль жизни	х
Хобби	X
Предпочтения п средствах массовой информации	X
География	х
Огртниченпя	X
«2
Часть 1; аркегшцовый nna.nni (руководство)
В случае, когда вашими клиентами являются юридические лица, необходимо проанализировать следующие аспекты:
♦	Организационно - правовая форма (частное \ государственное);
♦	Сфера деятельности (производство	\
торговля \ услуги);
•	Месторасположение;
♦	Положение на рынке (устойчивое	\
лидирующее \ начинающее);
•	Потребность в вашей продукции (постоянная
\ цикличная \ сезонная \ разовая);
♦	Объемы сбыта.
“Проведенные [К’ исследования по сегментаций рынка стали основанием для нашей рекламной стратегии [предпочтения в средствах массовой информации \ форма рекламы в зависимости от возраста потребителей и т.д.]“.
♦ Конкуренция
Выберите наиболее крупных конкурентов в вашей области деятельности и дайте максимально подробный анализ их деятельности.
Ваши предложения и возможности для успешной конкурентной борьбы.
“В данной области деятельности имеется *** [развитая конкуренция \ низкая конкуренция \ конкуренция отсутствует \ возможно начале конкуренции с нашим выходом на рынок \ мы настолько уникальны, что конкуренция практически невозможна] (в этом случае докажите уникальность вашей продукции (услуги).
Нашими основными конкурентами являются ***.
Наша [К] конкурирует с продукцией *** компаний, расположенных в *** (указать регионы).
Разработка бизнес плана	63
ость 1: Маркетинговым анализ (рукрвпдство)
Объем сбыта продукции (услуги), аналогичной нашей, асчитывает *** руб. в 200* г., что составляет *** % роста по равнению с 200* г.
Они занимают *** долю на рынке (рыночную нишу)
В прошлом году7 (в данный момент) объем продаж их редукции (услуги) составил ***, их доходы составили ***
Они активно модернизируют свою продукцию г слугу)***, внедряют новые технологии ***, обеспечивают тослспродажное) сервисное обслуживание ***
Уровень цен на их продукцию ***, они придерживаются ледующей ценовой политики ***.
Их продукция представляет собой *** [основные характеристики, качество, дизайн, мнение покупателей].
В их деятельности существует *** / специализация \ i ед о с та точная специализация] , [возможно, что несколько крупных компаний выпускают одну и ту ясе продукцию, но узкая специализация снимает остроту конкурентной борьбы, делая компании дополнением друг jpyra].
Для поддержания и увеличения объемов продаж своей зродукции (услуги) они много времени и средств уделяют зекламе.
Их рекламная политика заключается '**.
Для защиты своей продукции от подделки они «шользуют ***.
Контроль за качеством они осуществляют ***, тредоставляя *** гарантийные обязательствана ***условиях.
Однако в их маркетинговой стратегии существуют эпределенные пробелы ***, в результате чего на рынке тотребления данной продукции (услуги) образуется «заполненная ниша.
Наша основная стратегия в конкурентной борьбе *** ценовая конкуренция \ конкуренция качества \ •сонкуренция сервиса \ особые предложения по продаже] открывают для нас реальные возможности *** добиться лепеха*1.
64	Разработка бизиес плана
______________— Часгь I: Маркетинговый анализ (руководство]
Один ив вариантов сравнительной таблицы
Продукция	Конкуренты	Компания
K.I4CLI НО	X	X
Цепы ria диалогичные виды продукции	X	X
Ассортимент	X	X
McciX)paciio.K!}K4inc	X	X
Рекло м<1	X	X
Обслуживание итребтеля	X	X
Доставка псп ребшелю	X	X
Условия оплат (скидки)	X	X
Доионншельныс услуг и (консулы ацин. подключение и наладка)	X	X
Сервиекое гг трап in иное обслуживание	X	X
♦	Основное конкурентное преимущество ***
♦	Специализация
“Мы не только сосредоточены на выпуске определенного круга товаров, но наша продукция заметно отличается от аналогичной [более высоким уровнем качества \ нестандартным набором свойств \ только ей присущей особенностью (уникальностью) ].
Наша научно-техническая база, квалификация персонала позволяют, при равных с конкурентами издержках на производство, [настолько повысить качество продукции \ создать дополнительные свойства продукции, продлевающие ее жизненный цикл \ сделать ее уникальной], что при равных ценах, именно наша продукция будет пользоваться повышенным спросом".
♦	Более низкие издержки
“Мы так организовали производство *** [организация собственной торговой сети \ договоренности с уже
Разработка бизнес плана	65
Часть 1: Маркетинговый анализ |руководство)
существующей торговой сетью на условиях нашей ценовой политики \ хорошо организованное производство (более эффективная технология) с наименьшими затратами \ возможность продаж разными партиями \ доставка}, что способны разрабатывать, производить, сбывать продукцию с меньшими затратами и в более короткие сроки, чем конкуренты, то есть более эффективно".
"Мы не претендуем на уникальность нашей продукции или особых технологических новинок, но имеющееся оборудование, квалификация рабочих, небольшие затраты на заработную плату, арендную плату, возможность приобретения сырья для продукции по более низкой, чему конкурентов стоимости, дает нам реальное сокращение издержек производства продукции, пользующейся широким спросом, а следовательно, возможность снижения цены при аналогичном с конкурентами качестве".
"Одной из главных задач своей деятельности руководство предприятия считает повышение качества выпускаемой продукции (предлагаемой услуги). Это достигается следующим образом ***, контроль за качеством осуществляется на *** стадии производства и заключается в ***. Высокое качество гарантируется следующим ***“.
“(К|обеспечивает надежную защиту от подделок, в частности ***“.
• Факторы бизнес-рис ко в
В данном подразделе перечислены основные бизнес риски с указанием отрицательного влияния на реализацию проекта. Выберите риски, свойственные вашему виду деятельности, и по предлагаемому образцу определите меры по нейтрализации негативного влияния, исходя из собственного опыта и возможностей.
Представьте программу страхования от рисков.
66	Разработка бизнес плана
Чисть 1: Маркетинговый анализ (руководство)
Важно знать и понимать следующее:
В практической деятельности существует большое количество рисков и схем борьбы с ними, но рассчитать «бизнес риск» в практике невозможно (его можно попытаться предугадать), так как не изучена его среда - (это важно уяснить для разработки внутренних бизнес планов и стратегически важных инвестиционных проектов).
В ид р и ска	llcii । pa.iiDHHini риска
CipiKiypa	Рекине 1 ру кипя [kmiihi оборудования. opi аппзаипннпые мероприятия прийти in ten к сумме та грае *•*. чти может иралнься на iieieHiji.i.iKHLiK дохотвк будущих периодов [К]. 1 пивной гарантией получения стабильных прибылей является io. чю наше направление aentenbHociii <л носи гея к повседневному удовлетворению нужд потребителей Мы не Булем использовать быстропзяашивающсеся оборудоввнце Экономика планирования определена нашими специалистам и на высокое нвлученнс доходов, которые в несколько рвз перекрываю! не только реконструкцию предприятия, но и вну । реннее обеспечение затрат
Кпыкурспния	Наша [К] конкурирует с другими компаниями, танимаюшиыися re»i же видом деятельности. Многие из них имеют более мощную производственную базу, более высокое положение по рейтингу, фнналсам, квалификации, ресурсам. Но у продукции нашей [К] есть преимущества, состоящие о Это позволит нам занять вполне определенное место на рынке.
Отвеготвен-iiocri, та строение	Пи окончании реконструкции и ремонта помещения наша |К] намерена застраховать плошали в страховой компании, имеющей высокую репутацию не рынке страхового бизнеса и ответственно выполняющей свои обязательство Уверенность в страховании иа полную сумму обуславливается тем. что наша [К] является выгодным клиентом с ежегодным
	Здание будет приведено в надлежащее состояние отвечающее требованиям инстанций, таких как пожарная охране. СЭС и др Данный риск сведен к минимуму
Сезонность	"Продукции нашей [К] носит характер круглогодичной ***" Данный риск исключен.
Окружающая среда	При географическом положении нашей [К) угроза экстремвльных природных явлений (нвводнения, землетрясения и т.п.) отсутствует Двнный риск певлючен
Разработка бизнес плана
67
Чисть 1: М|ркетинкты11 анализ (руководство)
Экономический	Надежность инвестиции в ниш проект обсспечпвасгсз высоким уровнем качества нашей продукции спросом, стоимостью, квалифицирован ним штатом еот рудников умелой политикой планирования всесторонним страховым охватом
Юршштескнй	Юридические документы [К] приветить! п 11<о.те<кап|ее состонаие согласно действующему законе,тате.гьыну РФ и зарегистрированы cooraciciByioiiiiiMU госу таре «венными орт в нами
Социально -политически!!	Успех деятельности |К( во многом зависит oi iiojiiiiiikii центрального правительства и местных ортанов власти Существующее правительство в целом обсспсатваст режим блат очриятсз кования для рлвишя частного бизнеса и реализации ттивествитюнньл программ
Рид риска	Нет вт нвтюе влияние
Появление аианаичного продукта	С и ижение спроса
Неустым'итвостъ спроса	Падение спроса Росты.»
Снижение пен конкур ентьчи	Снижение цеп
Увеличение объемов	Падение-объема проза*
производства конкурентами	Снижение цен
Паление платежеспособности пот ребителей	Паление продаж
Рост цен на сырье	Повышение себсстончткттт Снижение прибыли
Зааисзтчосгь от поставщиков	Рост иен Снижение прибыли
Рост тзй-тогов	Уменьшение чистой припыли
Проблемы с набором квалифзщированного персонала	Увеличение производственных затрат Текучесть кадров Снижение
	
Отношение местных властей	Лопшиитепьпне затраты на имполненис их требований
Угроза забастовки	Штрафы за нарушение договорных обязательств
Изношенность оборудования	Увеличение затрат на ремонт и
	переоборудование
Новизна технолога)!	Увеличение затрат на освоение Падение объемов производства
Отсутствие резерва ыотцйости	Невозможность покрытия пикового спроса Потери производства при авариях
Удаленность от транспортных узлов	Дополнительные затраты на создание подъездных путей
68
Разработка бизнес плайи
Часть l: Маркетинговый анализ (руководство)
Инд риска	Негативное к.тиннис
Удаленность от инженерных	Дополни гельные канн галовложения на подводку тлект |кпнергии. тепла воды, газа
Н.достат очное । ь складских HOMLUWIIHII	Удвролдшне себестоимосш продукции
Наличие подрядчиков	Завышенная стоимость работ in-ia монопольного положения подрядчика
Наличие ллысриатвных u iu4iтиков сырья	Опасность тапнження цен при мннитшльмом положении пран »ис тиа
Ik ||и>рос<>всс гноен, ширя лчик.1	Увеличение сроков работ
rhaieoKCLiioLoaiiuLib ыказчнка	Увеличение объема темных средств н снижение чисток прибыли из та выплат пр-'центов но кредиту
Несвоевременная поставка KOMiuicKiyiuimix	Увеличение сроков ирон ню к иза Выплата шт р.тфоо 1ака<чшп
Ik юс lai ни нроекгно п Наска сельских работ	Рост стоимости строительства
Непредвиденные мтрдгы н том числе in ia инфляции	Увеличение объема инвестиционных средств
Выбросы RaiMoc<|:epy н сбросы В ВОДУ	Затраты нв очистное оборудование
Вредность проинкиктва	Ристэксплузатоюлных затрат
Блктость населенных пунктов	Увеличение затрат на очистные сооружения и зкилогичсскук» зкенерт изу проект
Складирование отходов	Удорожание себестоимости
Разработка бизнес плана
69
Часть t: Маркетиягопый план (руководство)
Маркетинговый план
Основная задача раздела: Разработать и подробно изложить;
♦	ценовую стратегию,
♦	стратегию а области качества,
♦	схему распространения (сбыта) продукции (услуги),
♦	методы стимулирования продаж,
♦	предоставление сопутствующих товаров и услуг, организацию гарантийного и сервисного обслуживания,
♦	стратегию рекламной кампании,
♦	способы и методы распространения дополнительной
♦	информации о продукции,
♦	формирование репутации фирмы и продукции.
Стратегия деятельности
“Одна из стоящих перед нами задач *** [постоянный рост объема продаж \ увеличение объемов производства]
____________________Часть I; Марке шнтовый глин (руководство)
Наша [К] предполагает добиваться этого следующим образом *** (за счет расширения района сбыта \ возможности поиска новых форм привлечения потребителей].
Это направление на *** ".
"Основные привлекательные характеристики направления - это ***.
Для достижения лидирующего положения на рынке мы используем ***”.
“Целью проекта, представляемого в данном бизнес плане, является достижение устойчивого объема производства и реализации продукции на уровне *** в год
По мере освоения капиталовложений объем производства и реализация продукции увеличится до *** в год. Выход на указанный объем реализации планируется в 200* г. за счет повышения качества продукции и расширения рынков сбыта. Для достижения данного результата предполагается разработка новой маркетинговой стратегии”.
Позиции
Фундаментальная стратегия всех наших начинаний:
♦	четкая и правдивая информация о [К] и продукции (услуге);
♦	строжайший контроль и экономия в распоряжении финансовыми средствами, общие действия по управлению компанией;
♦	ставка на взаимовыгодное партнерство и сотрудничество;
♦	постоянная связь с потребителями;
♦	формирование репутации компании;
♦	формирование имиджа компании, в основе которого выразительность, побуждение, запоминаемость, простота, логичность”.
Разработка бизнес плана
Часть 1: Марксччшовын план (рукоиодс гяп)______
♦	Ценовая политика
Постановка задачи ценообразования. Определите в зависимости от конкретной ситуации.
♦	Задача: увеличение объема продаж и захват максимально возможной доли рынка.
Решение: политика ценового проникновения, когда устанавливаются изначально пониженные (едва покрывающие издержки) цены на продукцию
Низкая цена на новую качественную модель вызывает бурный потребительский спрос, позволяющий незамедлительно увеличить объемы производства, достигнув существенного снижения издержек производства. Большие объемы и сниженные издержки позволяют получить значительные прибыли.
♦	Задача: быстрое получение наибольшей прибыли, например, для быстрого возврата заемных средств.
Решение: установление максимально высокого уровня цен, по которому можно сбыть продукцию.
♦	Задача: обеспечение стабильности выпускаемой продукции. В случае, когда освоение новой продукции нежелательно и требуется продлить покупательский спрос на уже выпускаемый ассортимент продукции.
Решение: снижение цен до уровня, обеспечивающего минимальную рентабельность.
“Стратегия ценообразования [К] направлена на поддержание оптимального сочетания цены и качества продукции.
В настоящее время оптовая цена на продукцию составляет ***, розничная цена составляет ***”
72	Разработка бизнес плана
............  "toib	I: Маркстипвиый план (румиямиво)
“Политика ценообразования [К] направлена на поддержание оптимального сочетания доступной цены и высокого качества продукции”.
♦	Коммерческая стратегия
Выберите коммерческую стратегию и обоснуйте свой выбор.
*	Чем ниже цена за единицу товара, тем большее
количество продукции вы сможете продать.
В этом случае вы теряете в прибыли с каждой единицы товара, но выигрываете в массе
♦ Стремление получить прибыль с каждой единицы товара ведет к завышению цен.
Следовательно, количество проданной продукции уменьшится, хотя прибыль с единицы будет достаточно высока.
♦ Определение спроса на продукцию
Определите количество продукции, которое можно продать при различном уровне цен.
"Повышение уровня цен не влияет на объем продаж, гак как продукция (услуга) нашей |К| является:
♦	товаром первой необходимости;
♦	уникальной и не имеет аналогов;
•	продуктом, который побуждает потребителя в силу своей привычки и привязанности отдавать предпочтения нашей [К|, бренду, торговой марке;
Определите, как повышение цены скажется на покупательском спросе.
*	“Повышение цены будет оправдано повышением I качества ' комплекса услуг ' инфляцией] ".
*	“Повышение цены на нашу продукцию вызовет резкое падение объемов продаж”
Ририботка бизнес клан*	73
уровень цен на нашу продукцию вызовет
продаж
и приведет к почти полному падению
Размер издержек производства
“При выпуске нашей продукции мы несем затраты, из которых складывается себестоимость нашей продукции
♦ постоянные*** [арендная плата за помещение и оборудование, погашение различных кредитов, административные и накладные расходы];
• переменные, напрямую зависящие от объема выпуска продукции*** (затраты на материалы, энергию, комплектующие, заработную плату! ".
“Так как наша [К] недавно создана и только осваивает (внедряет) новую продукцию, мы предполагаем высокий уровень себестоимости на первом этапе работы. Падение себестоимости планируется достичь за счет *** (увеличения объемов выпуска продукции \ освоения технологии производства \ повышения квалификации персонала \ снижения уровня брака \ повышения производительности \ уменьшения величины заработной платы на каждую единицу продукции ] ".
“Потребность в нашей продукции (услуге) такова, что мы имеем возможность резко увеличить объемы производства, это повлечет за собой резкое сокращение себестоимости*** продукции”.
“Наша [К] планирует, что рост объемов производства выпускаемой нами продукции, пользующейся постоянным спросом, повлечет за собой рост затрат из-за необходимости дополнительных вложений в производство, связанных с *** [расширением производственных площадей \ приобретением дополнительного оборудования \ наймом \ обучением нового персонала]. Так как наша продукция (услуга)
74
Разработка бизнес плана
Чигп. 1- .Маркетишевый наан (рукаволегнп) пользуется устойчивым спросом, такой прирост затрат в будущем окупится и перейдет на новое снижение себестоимости Становится очевидным, что [первоначальное \ временное] снижение прибыльности требует финансовой страховки”
“Затраты на производство на *** этапе работы будут превышать доходы от реализации”
“Исходя из сочетания наших стратегий ценообразования и производства мы достигнем “точки безубыточности” к ***"
“До тех пор пока наша продукция (услуга) пользуются повышенным спросом, мы будем придерживаться *** уровня цен При снижении спроса мы можем провести снижение уровня цен на *", при котором наша продукция по-прежнему останется рентабельной”
♦ Анализ цен и товаров конкурентов
• Задача: проанализировать цены и качество продукции (услуги) основных конкурентов с целью определения "цены безразличия", при которой потребителю будет безразлично, у кого именно покупать аналогичный товар. Исходя из этого, принимается решение, за счет чего необходимо преодолеть данное "безразличие" и добиться спроса именно на вашу продукцию. Этого можно добиться за счет понижения цены, повышения качества, благоприятных для потребителя условий оплаты [скидка, рассрочка] , уровня сервисного обслуживания.
Выберите решение в зависимости от вашей ценовой стратегии.
“В своей ценовой политике наше [К] ориентируется на стратегию конкуренции качества
Анализ цен и качества продукции, аналогичной нашей, среди наших основных конкурентов Разработка бптнес плана
75
<асть 1: Маркетинговый план (руководство)
(перечислить) показывает, что цена за единицу продукции составляет
“Уникальные качества нашей продукции *** (перечислить) /| длительная гарантия | возможности изменения (усовершенствования) модификации | повышенная надежность) делают нашу продукцию более выгодной по качеству, тем самым реальная стоимость нашей продукции составляет ***. Для привлечения покупателей мы делаем скидку с реальной стоимости в размере ***, в результате чего цена нашей продукции за единицу составит ***»
“Руководство (К[ планирует повысить контроль за качеством продукции на всех этапах производства:
♦	контроль и анализ качества сырья;
♦	контроль за соблюдением параметров
технологических процессов;
♦	контроль и анализ качества выпускаемой продукции”
• Выбор метода установления цен
Опишите ваш метод установления цен и обоснуйте свой выбор. Отразите общую линию ценовой стратегии вашей фирмы.
♦ затратный
“Уникальность продукции (услуги) нашей [К], полное отсутствие конкурентов позволяют нам в своей ценовой политике основываться на затратном методе установления цены. Себестоимость нашей продукции составляет ***, мы планируем *** прибыль с единицы продукции, что в результате составляет *** размер цены за единицу продукции”.
♦ следование за конкурентом
“•** продукция (услуга) пользуется повышенным спросом на рынке. Успех нашей коммерческой
76	Разработки бизнес плана
деятельности основывается на явном превышении потребительского спроса над предложением. Перед нами не стоит задача занять лидирующее положение в производстве данной продукции, мы хотим удовлетворить часть существующего спроса. Лидером по объемам продаж (производства) данного вида продукции является *** Качество предлагаемой нами продукции полностью соответствует качеству продукции наших основных конкурентов, что позволяет нашей [К] в определении цены ориентироваться на цены конкурента-лидера и, руководствуясь конъюнктурой рынка, добиться за короткое время ощутимого финансового успеха. Цена за единицу продукции
При существующих затратах прибыль составит
♦	затратно - маркетинговый
Основывается на учете анализа себестоимости и собственной маркетинговой тактики.
Определите цену за единицу продукции _ Обоснуйте ваш выбор.
♦	Возможности изменения цены
“Условно-постоянные затраты на *** [организацию производства \ реализацию нового проекта \ выпуск нового изделия] составят
Условно-переменные затраты на изготовление единицы продукции равны ***
Анализ состояния рынка на данный момент при существующем уровне затрат делают наиболее приемлемой коммерческую стратегию, при которой **я (объем выпускаемой продукции) и реализация *** за единицу продукции позволят не только погасить условно-переменные затраты, но и получить чистую прибыль в размере ***”.
Гмэроботта бизнес пл«нп
Часть 1: Маркетинговый план (руководство)_
“*** доля прибыли в цене позволит нам получить *** [ее большую массу \ захватить большую долю рынка \ "захватить" покупателей \ обеспечить себе устойчивое положение в будущем]"
“Новизна продукции нашей (К], незначительная конкуренция обеспечивают стабильный рост прибыли при цене ***. Но может возникнуть ситуация насыщения рынка, что приведет к появлению остатков нереализованных товаров и к необходимости снижения цены. В этой ситуации наша (К] будет действовать следующим образом (опишите ваши действия)”
Для привлечения потребителей наша [К] разработала собственную систему скидок
♦	потребитель имеет возможность приобрести нашу продукцию через наличный и безналичный расчет По безналичному расчету цена составит *** При оплате наличными действует скидка в размере *** %, цена составит ***;
♦	размер партии предлагаемой нами продукции (минимальный набор услуг) составляет *** При покупке потребителем *** партии товара (пользовании объемом услуг), скидка за единицу продукции составит *** %,
♦	при превышения объема закупок па *** (при условии постоянного пользования услугами нашей [К]) за *** промежуток времени потребитель получит скидку в размере *** %;
♦	в связи стем, что продукция нашей {К] является сезонной, действует система скидок для потребителей, сделавших предоплату и т.д
Составьте таблицу понижения цены (увеличения процента скидок) в зависимости от изменения условий приобретения вашей продукции.
Система скидок не влечет финансовых потерь для нашей (К], так как позволяет экономить затраты за счет*** [быстрого погашения заемных средств \ сокращения производственных затрат, благодаря выпуску крупных
78
Разработка бизнес плана
Часil I Марке)ипговый план (руководство) партий продукции на одном оборудовании \ избежания потерь сезонной продукции \ производства того объема продукции, который найдет реального потребителя] В результате повышенного срока продаж наша [К] получит прибыль в размере ***”
• Определение цены в зависимости от жизненного цикла продукции
При производстве вашей компанией собственной продукции разработайте свой план маркетинговых действий, обеспечивающих рентабельность производства, в зависимости от стадии жизненного цикла вашей продукции Данный план должен основываться на следующих принципах
Молодость	формирование спроса на продукцию, повышенные рекламные за граты, низкое число конкурентов, агрессивное расширение рынка со стороны производителя. высокая цена, обеспечивающая высокий уровень прибыли, стратегия ременного занижения цен для формирования повышенного спроса, когда высокий уровень прибыльности будет достигнут за счет резкого увеличения объемов производства, сформировавшимся высокий спрос, определение группы потребителей
Зрелость	стабилизация рекламных затраг. направленность на поддержание интереса потребителя, высокая степень прибыльности повышение конкуренции, усовершенствование качества продукции для эффективной конкурентной борьбы, стратегия привлечения покупателей за счет скидок или предложения комплекса услуг. । пбкая ценовая политика, и щенение модификации продукции па основе первоначального варианта
	
Разработка бизнес плана	79
:и>1; Маркетинговый н иш (руководство)
Clарение	постепенное падение спроса. падение прибыли. большое число конкурентов. сокращение рекламных загрыз, резкое снижение пены. прекращение прои<еодс1ва
Умирание	остаточный спрос, снижение цены до уровня покрытия затра!
Способами продления жизненного цикла продукции могут стать	модернизация
производства, нахождение новых сфер использования продукции, привлечение новых потребителей.
Корректировка цен с учетом инфляции
Для корректировки цен с учетом инфляции в экономической практике применяется следующая формула:
Цтф	= Цт х	1\	81 ।	В X 61 + В 1
		аС	60	“ j
где
Цтф - цена товара в момент его фактической поставки покупателю;
Цт - цена товара в момент заключения договора о поставке;
А, Б и В - доли в цене товара на момент заключения договора о поставке расходов на закупку сырья, заработной платы, прочих расходов, А + Б + В = 1;
а О - средняя цена закупки сырья на момент заключения договора о поставке;
а 1 - средняя цена закупки сырья на момент фактической поставки товара покупателю,
б О - средняя заработная плата работников на момент заключения договора о поставке;
80
Разработка бизнес плана
Часть 1= Маркетинговый план (руководство)
б 1 - средняя заработная плата работников на момент фактической поставки товара покупателю
С увеличением затрат на сырье и заработную плату, выражение в скобках становится больше единицы. Это и есть коэффициент корректировки цены с учетом инфляции
Опишите влияние инфляции на изменение цены продукции, вашу прибыльность и свои действия для сохранения рентабельности производства.
♦	Меры государственного регулирования цен
Опишите, применяются ли в сфере вашей деятельности меры государственного регулирования уровня цен, и как это отражается [положительно (дотации на производство) \ отрицательно (регламентирование верхнего уровня цен ведет к снижению прибыльности) на цене вашей продукции].
Выберите свою стратегию ценообразования и сделайте соответствующий вывод, например:
“[К] предпочитает политику гибких и конкурентоспособных цен (политики “престижных цен"), планирует производить постоянный обзор цен на свои услуги, а также периодические исследования изменений в ценовой политике на данном рынке”
♦	Структура прибыли
“Прибыль [К] складывается из ***”.
♦	Каналы привлечения
“Мы будем стремиться к тому, чтобы потребитель находился под постоянным воздействием информации о предлагаемой [К] продукции (услугах) и к высокому уровню обслуживания потребителя.
Разработка бизнес плана
Часть 1; Маркетинговый план (руководсзви)_____
Для этого наша [К] будет предпринимать следующие действия:
♦	рассылка рекламной полиграфической
продукции по почте;
♦	разработка новых направлений бизнеса,
♦	индивидуальная работа с потребителем,
♦	организация приема информации о
компании от потребителя;
♦	использование возможностей телефонной и
компьютерной связи (Internet);
♦	обработка маркетинговых исследований,
•	быстрая обработка заказов,
•	почтовая отправка заказов".
♦	Территория распространения продукции (услуг)
Регион распространения вашей продукции (услуг).
♦	Обслуживание потребителей
Опишите разработку специального комплекса услуг, организацию гарантийного и сервисного обслуживания.
“Реализация продукции (услуги) нашей [К] будет осуществляться *** [собственная торговая сеть, ее возможности \ оптовые торговые организации, условия договоренностей с ними).
Для сокращения затрат на реализацию нашей продукции [К] создает собственный парк транспортных средств*** [его мощности, возможности, затраты на обслуживание] .
Для привлечения потенциальных потребителей и поддержания жизненного цикла нашей продукции (услуги) мы разрабатываем технические новинки,
82
Разработка бизнес плана
позволяющие модернизировать нашу продукцию и тем самым избежать затрат потребителя на новые модели
Заботясь о потребителе, мы организуем пункты сервисного (послепродажного) обслуживания *** [адреса и перечень предлагаемых услуг, размер затрат на организацию, предполагаемый доход от комплексного обслуживания} и т д
Существует ряд компаний жжж, с которыми подписаны соглашения (договора) о намерении приобрести нашу продукцию (услугу) (в данный момент мы разрабатываем и согласовываем условия договоров на поставку нашей продукции), что позволит в *** году увеличить объемы производства на *** и запланировать прибыль в размере ***
Таким образом, наша [К] не будет иметь проблем со сбытом продукции
Исходя из этого, мы ставим перед собой задачу рекламы компании в целом, а не отдельного вида продукции. Работа “под заказ” дает возможность нашей [К] четко планировать объем производства и ожидаемую прибыль Стремление расширить рынок сбыта приводит к активному поиску новых потребителей.
Заказчик [производит самостоятельный вывоз продукции \ наша [К) обеспечивает транспорт \ заключен договор с третьей фирмой на обеспечение транспортом).
Наша [К] осуществляет платную доставку нашей продукции потребителю. Доходы от транспортного парка составляют ***.
Бесплатная доставка продукции заказчику входит в оказываемый нами комплекс услуг. Расходы на транспортный парк покрываются за счет привлечения дополнительного числа потребителей.
Договор с фирмой *** на доставку потребителю нашей продукции. Мы обеспечиваем фирме *** клиентов и [получаем *★* вс прибыли \ пользуемся
83
4»ci 1.1: Маркетинговый план (рукополсгво) скидками на их транспортные услуги, экономя собственные затраты}”
Местоположение
Опишите местонахождение вашей [К], его преимущества и недостатки В зависимости от характера деятельности оцените привлекательность и недостатки местонахождения с точки зрения условий аренды, окружения, наличия ' отсутствия крупных магистралей, внешнего вида зданий, удовлетворения размеров имеющихся площадей потребностям предприятия.
“Торговые площади нашей [К], размером *** м2, расположены рядом со станцией метро *** Большая масса людей, особенно в “часы пик”, обеспечивает постоянный покупательский поток. В связи с чем мы продлеваем время работы нашего магазине до *** часов зимой и до *** часов летом, работаем без перерыва на обед”
“Торговыеплощади нашей [К] расположены внутри*”' микрорайона, который относится к разряду "спальных" Поданным РЭУ (милиции) в этом микрорайоне проживает *** человек (семей) Повышая качество обслуживания и расширяя ассортимент, мы планируем привлечь потенциальных покупателей и сделать их постоянными клиентами нашего магазина
Каждому 100(1000,10000) покупателю будут сделаны специальные подарки.
Для постоянных покупателей будет проводиться лотерея на следующих условиях ***
Каждому покупателю выдается специальный чек, куда вносятся все суммы сделанных им покупок По достижении *“ суммы начинает действовать постоянная скидка *** % на все последующие покупки
Два раза в год \ перед праздниками \ в конце каждого сезона будут осуществляться распродажи со скидкой*** % на все (отдельные) виды товара”.
м
Часть 1: Маркетинговый плав (руководство)^ Дизайн
Опишите ваши усилия и достижения в области дизайна вашей продукции.
“Большую роль руководство нашей [К] уделяет разработке дизайна продукции Для этого в нашей [К] существует отдел дизайна, возглавляемый директором по дизайну и насчитывающий “* сотрудников Они являются профессиональными художниками
Оригинальный дизайн нашей продукции - визитная карточка [К] и одна из главных составляющих успешной конкурентной борьбы
С выпуском новой продукции (расширением ассортимента) наша [К] начинает новую линию дизайна, воплощающую в себе основную эстетическую концепцию [К] [классика \ модерн \ авангард]
Поместите рисунок, фотографию.
Расходы на организацию дизайнерского обслуживания предприятия составят*** в fгод \ месяц \ в течение всего срока реализации данного проекта]”
Рекламная кампания
“[К] будет стремиться к созданию имиджа компании как профессиональной и надежной, а продукции (услуги) как качественной и выгодной”
“Мы заключили договор с известной компанией ***, специализирующейся на рекламном бизнесе, на разработку и проведение нашей рекламной кампании, основанной на ***”
♦ Цели
• добиться мнения деловых кругов и потребителей о позиции нашей [К] на данном рынке,
Разработка бизнес плана	85
Часть 1; Маркетишевый плач (рукиволсгво)
♦ создать определенный имидж компании, направлений ее деятельности, продукции (услуги).
♦ Информационная стратегия
♦	Интернет.
•	Рекламные агентства.
*	Агентства по общественным связям.
•	Прямой респонс фирм.
♦	Дизайн продукции.
♦	Оформление здания (внешнее)
♦	Рекламные брошюры.
♦	Группа по маркетинговым исследованиям.
•	Консультанты по планированию и
управлению
♦	Телемаркетинг.
♦	Издания и публикации.
• Рекламная кампания
“В ходе реализации проекта расходы на маркетинг, помимо отдельных расходов на рекламную кампанию, составят *** руб-”
“Осознавая всю важность правильно и своевременно донесенной до потребителя информации наша |К] предполагает затратить на рекламу *** руб. в *** (промежуток времени)”.
♦ Предварительный информационный график
Предоставьте предварительный информационный график, включающий в себя:
*	Оценку издания (цветное, иллюстрированное,
черно-белое);
*	Объем продаваемого тиража;
*	Планируемый бюджет;
8 6	Разработка бизнес плана
знаков/, рекламный модуль /размер/) ;
* Указать ожидаемые отзывы и рассчитать бкздмет на один отзыв (разделить общую сумму рекламных затрат на количество отзывов) .
Общественные связи
“Все предпринимаемые нами усилия направлены на создание хорошей репутации |К] и продукции в глазах потребителей и потенциальных партнеров. Непосредственно для решения этой задачи у нас предусмотрен определенный план действий ***.
|К| будет принимать активное участие в общественной жизни *’*.
]К] рассчитывает потратить на благотворительность
Часть 1: Подготовка финансового плана (рукоиодс1по)
Финансовый план
Основная задача главы: Объяснение финансового состояния проекта, гпобализация расчетов и детальное пояснение к производимым расчетам.
Следует понимать, что данная глава является набором правил, которые необходимо учитывать в разработках собственного проекта.
Исходные данные проекта
♦	Расчеты представлены в *** [ указать денежную единицу выходных данных].
•	Расчетный курс - *** руб. за [указать соотношение рубля к денежной единице выходных данных].
♦	*** рабочих дней в году
•	Общий срок подготовительных работ составит*** [указать срок] от начала инвестирования проекта
88
Разработка бизнес плайя
Часть I: Подюкжки <}iiiii;uicob»i п плана (рукопрдство)
Финансово-проиаводствеиная программа предприятия.
Внимание! вес данные должны рассчитываться без НДС. в ।ipoi пеним случае проект будет иметь значительное искажение в расчетах
Слезуез понимать, что алгоритм расчета «налога на лоблвленную стоимость» рассчитан на отчетный период, а не па планируемый
Существуют исключения, которые присутствуют при расчете основных средств (описание по статьям, где необходимо вшмль НДС. приведено ниже но i скегу в разделе «Движение денежный средств")
Обоснование доходной части проекта — эта задача не имеет простого решения.
Казалось бы, такой простой вопрос «Обоснуйте Вашу выручку» -вполне может поставить в затруднение даже самых опытных экономистов.
В практике существует много вариантов обоснования доходной части - вот некоторые из них-
Способы	Ком мен гарии
Маркетииговыс исследовании	Дорогое удовольствие и иногда не надежное
Сзатистика прошлых лет	Нс для всех предприятий
По образцу сродных предприятий	Требуется учитывать особенности, например географическое мес соположение
Заключенные договора с потребителем.	Один из самых убеди зельных способов обоснования
Расчет минимальном потребности для покрытия всех издержек (способ «от обратного»)	Один из самых убедительных способов обоснования, но для дальнейшего обоснования требуется статистика и дополнительное формирования «бюджета доходов»
Приобретение технологического процесса с зкацом и чес ким обое нова иием.	Требует дополнительной проверки
	
89
Разрябо1ка бизнес пл на
Часть I. Пт
иго клана (ргкстю'ктво)
Прежде всего, важную роль играет класс разрабатываемого проекта, если бизнес план разрабатывается для привлечения инвесторов, ти подход может быть определен с точки |рения iapaninii вснарла личных взаимоотношений, логического обоснования
Чем выше кавсс разрабатываемо! о проекта и отчетности, гем имеется большая необходимость в испольаовапчп сложных ме голов финансовой аналитики и различного программной! обеспечения [См главу введение)
Один из наиболее часто встречающихся примеров можно выразить следующим образом
пример: М
Внесенные в таблицу числовые значения могут быть как положительные, так и отрицательные
Формула: К х Цад ± Пр = Зиач
где
К- количество;
Цвд - цена выбранной единицы;
Пр - процент;
Знач - полученное значение
Используйте данный пример для написания собственной финансово-производственной программы предприятия, в частности дайте обоснование прогнозируемой валовой выручки.
Пример: №2
На сегодняшний день произведены следующие работы
90
Разработка бизнес плана
4a<-'ii> 1: Подгоютка финансового п-чнна Iруководство) Строительная площадка
*	Установлено временное ограждение.
•	Наземная часть здания, на месте которого запроектировано строительство нового здания, - снесена
•	Все инженерные коммуникации вынесены за пределы пятна строительства.
(Финансовые распределения по выполненным работам отражены ниже по тексту в разделе “Формирование источников финансирования проекта”)
Общие характеристики здания, необходимые для приведенных ниже пояснений и расчетов:
Площадь застройки	2000,0 м2
Общий строительный объем	100006 м1
Общая площадь здания	21000,4 м2
Количество квартир	99 ед
Общая площадь квартир	15004,0 м2
С гоимость постройки одного м"	800 долл США
Ниже представлен график (продаж) получения прибыли, начиная с третьего фактического месяца (от начала строительства).
Два первых месяца вынесены за пределы расчетов
Планируемая выручка
Выручка от реализации недостроенного и готового жилья составит и распределится следующим образом’
Разработка бизнес паяна	91
Часть 1: Подготовки финансового п.тапл (руководство)				
Период	Кол-во квартир (ед.)	Цена за 1 м2 долл. США	Средняя площадь одной квартиры м“	Объем реализаци и в месяц долл. США
ГРАФИК	ПЛАНИРУЕМОЙ РЕАЛИЗАЦИИ			КВАРТИР
3 - мес.	5	2 200	143	1 573 000
4 - мес.	5	2 300	143	1 644500
5 - мес.	4	2 400	143	1 372 800
6 - мес.	5	2 500	143	1 787 500
7 - мес.	5	2 600	143	1 859000
8 - мес.	20	2 700	143	7 722 000
9 - мес.	15	2 800	143	6006000
10 - мес.	20	2 900	143	8 294000
11 - мес.	10	3 000	143	4290000
12- мес.	10	3 000	143	4 290000
Итого	99			38 838 800
Потребность в капитале
Потребность в калитале на реализацию программы (проекта) составит *** {указать сумму и денежную единицу], из них:
•	*** {сумма и денежная единица] вложенный
капитал;
♦	*** [сумма и денежная единица] будут
привлечены от заинтересованных инвесторов;
♦	*** [сумма и денежная единица] будут
привлечены из собственных оборотных средств Компании.
Сформированные средства распределятся следующим образом:
I '	—----------- —-..........'----1
Подготовка финансового плана {руководство)
Пример №1
Инвестиционные
Подготовив технически» и финансовой документации
В течение первого года работы
Отрыв котлована
Строительство коллектора дл> печных нод
Стронтельсгво ГРЭС для понижения давления iaia Строительство газораспределительной подстанции
Бурение скважины
-Бульдозеры
-Экскаватор
-Технологический трактор.
В доставку оборудования входят все таможенные процедуры
Помещение для строителей
Формирование источников финансирования проекта
Пример №2
№	Наименование	долл. США
Собственные средства		
1,	Оплата проекта	$10000
2.	Выкуп емсльнон) участка	$543 ЮЗ
3	Строительство объекта	$386000
93
Разработка бизнес плана
«	Наименование	долл. США
Собственные средства		
	Строительство подъездных дорси	$80000
	Строительство корпуса завода	$300000
6	Проводка газопровода	$300000
	Строительство ЛЭП	$70000
8	Водоснабжение	$15 000
Итого собственные средства:		1 704 103
Инвестиции		
9	Очистные сооружения для технической виды	$]0(МЮ
10	Т елефонизация	$11ООО
II	Строн гсльная техника	$!(ЮИЮ
12	Автотранспорт	$25 000
13.	Временные сооружения	$25000
14	Прочее	$24 «97
Итого собственные средства:		195 897
Заемные средства		
15.	Заводское оборудование	$5 000 000
16.	Доставка заводского оборудов. к месту монтажа	$800000
17	Монтаж оборудования	$800000
Итого заемные средства:		6 600 000
		
Общая стоимость проекта:		8 500 000
Распределение капитала
Пример №3
	1-мес.	2-мес.	3-мес.	4'мее
Оплата проекта	10000			
Выкупаем участка	45 258	45258	45258	45 258
Строительство объекта	193 000	193000		
Строит подъездных дорог	80000			
Строительство корпуса завода			100 000	100000
Строит. 1взспровода			150000	150000
Строительсыю ЛЭП	70000			
54
Разрвботка бизнес плана
Часть 1: Пи1гошвка финансового плаца (руководство)
	1-мес.	2-мес.	3-мес.	4-м ес.
Бурение скважины (вода)	15 000			
Очистные сооружения .-ня 1См||1ческой виды	1(1 (Ю0			
Те 1ефо11изац1|Я	11 (XX)			
С трои t ельиая iex и ика			100 000	
Ав го) pa iicitop ।	25 000			
Временные 'LTJilini ii сооружения	25 (11Ю			
Заводское оборудование	1 5011(101)			1 500 000
Доставка заводскою обору ювапия к месту мошажа				
Монеык оборудования				
11 рочсс	24 897			
Итого к получению	2 009 155	238 258	395 258	1 795 258
	5-мес.	6-мес.	7-м ее.	8-vi ее..
Оплата проекта				
Buhvi зем участка	45 258	45 258	45 258	4 5258
Строителыт во объекта				
Строят подъездных				
Строительство кориуса завода	IOOOOO			
Стран!. газопровода				
Строительство ЛЭП				
Бурение скважины (вода)				
Очистные сооружения для технической воаы				
Телефонизация				
Строительная техника				
Автотранспорт				
Временные здания и сооружения				
Заводское оборудование			1 500 OCX	
Доставка заводского оборудования к месту монтажа				
Монтаж оборудования				
Прочее				
Итон) к получению	145258	45 258	1 545258	45 258
’азрпбткя бизнес плана
95
Часть 1: Иодготопкв финансового плана (pvKOW.iciBO)					
	9-мес.	10-мес.	11-мсс.	12-мсс.	И roi о к он лаге
Оплата проекта					$10 (МН)
Выкуй зсм участка	45258	45 258	45 258	45 265	$543 103
Строительство объекта					$386000
Строит подъездных дорог					$80 000
Строительство корпуса завода					$3001)01)
Строит газопровода					$300000
Строительство ЛЭН					$70 000
Бурение скважины (вода)					$15000
Очистные сооружения для технической					$10000
Телефи hi падая					$11000
Строительная техника					$100000
Автотранспорт					$25 000
Временные здания и сооружении					$25 000
Заводское оборудование		500 000			$5000000
Доставка заводского оборудования к месту монтажа		800 000			$800 000
Монтаж оборудования				800000	$800 000
Прочее					$24 897
Итого к получению	45 258	1345 258	45 258	845265	$8500000
					
Разработка бизнес плана
Часть 1; Поазотоцка финансового плана (РУКОВОДСТВО)
Распределение средств на производственную
программу (в % отношении)
Дальнейшее финансирование программы будет производиться за счет собственных оборотных средств предприятия.
Формирование бюджета
Как правило, бюджет может состоять из целых массивов таблиц и различных расшифровок, поэтому разумнее всего «выносить» расчеты в отдельные (блоки) приложения и делать в пояснительном тексте ссылки, например: См. Приложение Я' 1 и № 2.
Получение дохода обусловлено видами деятельности, описанными выше в таблице «Финансово-производственная	программа
предприятия»
Разработка бизнес ияапа	97
Часть Подготовка финансового плана (руководство)
Структура бюджета
Пример №1
*** ФОРМИРОВАНИЕ БЮДЖЕТА (нерпой) *“				
			(USD)	% от
Выручки от реализации	1 кв.	2 кв	la	ренляla-linn
Пункт 1				
П родинка бен дина	294 ОСС	294 (ЮС	588 ooi;	33,09%
Пропажа сопутствующих гоевров	15 000	15 01X1	30 000	1,69%
Пункт 2				
II роцала бензина	257 (ОС	257 ICC	514 20С	28.93%
Продажа Со П у т с 1 пу Ю UI их тока роя	13 500	13 500	27 000	1.52%
Пункт 3				
П родажа бензина	98 00<	294 (ИХ	392 HOC	22,06%
Продажа сопутствующих товаров	5 ОСС	15 000	20 000	1,13%
Пункт 4				
Продажа бензина	<	196 001	196 OOI	11,03%
Продаже сопутствуют их товаров		|0 00U	10 ООН	0,56%
Итого: от реализация	682 600	1 094 600	1 777 200	100,00%
По необходимости требуется предоставить расы нфроаку статей бюджета.
Зат раты на комплекс				
Пункт 1	228 87С	228870	457 740	25,76%
Пункт 2	200 430	200 430	400 860	22,56%
Пункт 3	76 290	228 870	305 160	17.17%
Пункт 4	0	152 580	152 580	8,59%
Зарплата рабочие/сйучсащие основного производства	2 100	3 300	5 400	030%
Итого: сумма затрат	507 690	814 050	1 321 740	7437%
Итого: % от реализации	74,38%	74^7%	7437%	
Разработка Бизнес плана
98
kGL 'К
Чысч. 1: Подгоюика финансового плана (руьовлдство)
Итого: затраты на комплекс	9099	14300	23399	1,32%
Итого; % от реализации	1,33%	1,31%	1,32%	
Итого: затраты па обеспечение	516789	828350	1 345 139	75,69%
				
Впловая прибыль	165 811	266250	432 061	24,31 %
Итого: % от реализации	24,29%	2432%	24,31%	
Разработка бизнес ила,га
Часть 1: (lota иголка
Операционные затраты
фн<гансопо1 о плана (ру ковн Vi по)
USD			
Маркетта	1 кп. 2004	П ы, 2004	И г ого
(“tkXilMB	14а	2 ДИ	3600
11 pcxiLTaninc.TbCKXC	тио	1 ИХ	1 81»
Комиссионные	(400	2 3И	3 600
KvMan:4uwbkif	1 4(Х)	2 3X1	3 600
По необходимости дайте расшифровку статей затрат '’Бюджета'*, например
••Комиссишшые" - для решения неординарных вопросов по поддержанию данного проекта составляют 0,20% от валовой выручки
“Закатные статьи в печатных издянину” -данные затраты обусловлены необходимостью привлечения внимания к нашей компании, так как деятельность по данному направлению является распространенной
USD			
Расходы адмипкетрятионого нппирята	I кв. 2004	II ке. 2004	Итого
3-та о№ии1н:срэт11ян5ГС| второю	2 НК	ЗЗОС	5 400
Страхоыние	36 схк	120(Х	48000
Лниснтщ п разрииения	«к;	2(Х	800
Телефон	700	1 100	1800
Итого: затраты на марке)миг	4 900	7 700	12 600	0,71%
Итого: % от реализации	0,72%	0.70%	0,71%	
Итого: затраты на исследования н развитие	490	770	1 260	0,07%
Итого: % от реализации	0,07%	0,07%	0,07%	
Итого: расходы на адми нисгря цию	39400	16 600	56 000	3,15%
Итого: % от реализации	5,77%	1,52%	3,15%	
100
Разработка бизнес плана
Чашь 1: Подготовка финансонО|'о плана 1 руководство)				
				
Итоге: операционные затраты	44 790	25 070	69860	3,93%
Итого: % от реализации	6,564	2.29%	3.93%	
				
/Кмортизаииопные отчисления	22679	22 679	45 357	2,55%
				
Йине:	22 679	22 679	45 357	2.55%
				
Налепи, кроме (10,1(1М>,'|И01 о				
				
Единый социальный надо) (взнос)	3 221	5 062	8 283	0,47%
На имущество	9637	9 523	19 160	1.08%
				
Итого: налет к выплате	12858	14 585	27 443	1.54%
Итого: % <п реализации	1,88%	1,33%	1,54%	
				
Доход от Деятельности	8548S	203 916	289401	16,28%
Итою: % <л реализации	12,52%	18,63%	16,28%	
				
Проценты ла пользование кредитом	28 750	32 499	61 249	3,45%
				
Прибыль до налогообложения	56 735	171 417	228152	12,84%
Налог на прибыль	13616	41 140	54 756	3,08%
				
Чистая прибыль	43118	130 277	173 395	9,76%
Итого: % от реализации	6,32%	11,90%	9,76%	
				
Чистая прибыль с нарастающим итогом	43118	173 395		
				
Рвзрайо । кн бизнес плана	101				
Часть 1: Подготовка финансового плана (руководство)
Расчет потребности по персоналу заработной плате
и
Данный раздел относится к расшифровкам статей бюджета, существующим предприятиям необходимо использовать «штатное расписание», для начинающих предприятий можно использовать приведенную ниже по тексту форму
Планируемое число сотрудников и объемы оплаты труда.
Пример №2
Расчет заработной платы (долл. США)				
Наименование	Всего сотрудников	Оплата труда 1 сотрудника за месяц	Оплата труда всех сотрудников за месяц	Оплата труда всех сотрудников
	арилатя управленческой:		аппарата	
Директор	1	1 (ХЮ	1000	12000
За	рплата административного аппарата			
Бухгалтер	. _ 	600	600	7 200
Зарплата сотрудников основной деятельное!				п
Менеджеры	4	600	2400	28 800
Технический секретарь	1	400	400	4 800
Водитель	1	400	400	4800
Электрик		300	300	3600
Столяр		300	300	3 600
Сантехник		зоо	300	3 600
Техперсонал	6	200	1200	14400
Итого:	15		5300	63 600
				
Всего:	И		6900	82 800
Необходимо учесть период, на который рассчитан проект, если проект рассчитывается на несколько лет
102	Разработка бизнес плана
Чис1ь 1: По, и в этом промежутке вреь уровню заработной платы колебания описать и нагл виде для каждого периоде Амортизация Все расчеты по форм начисленных амортизацион Данный раздел относ бюджета. Необходимо учитывать средств мотет содержать учет в зависимости от гриа Расчет должен происхо следует учитывать методы средств, которые могут и: Пример №3				«Токка QHiiiaiicoooro плана ipyaamoccrno лени происходят изменения по то необходимо эти данные ядно представить в табличном рованию основных средств и ых отчислений см Приложения тхя к расшифровкам статей тот факт, что расчет основных несколько этапов и различный Сретения или передачи активов. П1иь по каждому году, так как переоценки и износа основных ^меняться из года в год.				
Гасч11		яморзиэа		инн 1го_	(долл. США)			
Наименование	Поступ- периоде	Итого		перса цепки	Стоимость 1Ш конец периода	Норма отчисл. (%)	ампрт. отчисл	
Н		аличпе па		текущий период				
Здание	132000	132 000			132 000	1.0%	660	
Оборудо ванне	468 000	468000		1	468000	Ю.0%	23400	
								
								
Здание	66000	66000		1	66 000	0,8%	275	
Оборудо	234000	234 000		1	234 000	8.3%	9750	
Основ				(Lie ср-ва 2				
Здание	66000	66 000		1	66 000	0,74	220	
Оборудо ванне	234000	234000		1	234 1)01)	6.7%	7 800	
								
Рятрэботка бизнес плана				103				
«ль |: Подготовка финансового плана (рисопыспю)
Расчет амортизации 1год (долл. США)
Наименование	Поступления в периоде	Итого	Конф верео цепки	моегь на конец периода	Йорма огчисл. (*’«)	апорт, отчие л.
(tcininni.it ср-ва 3
Хчание | 66 000		66000	[	66 000	0 П	27
Обору»] И4ав ванне |		234 000	1	234000	08%	975
Приобретение в результате ыипестишюнион программы						
Пункт 1	300000	300 000	1	300 000	1ЛУ1	1 500
Пункт 2	150 000	150 000		150 000	l.(Ki	750
Итого	3 450 000	3450000		3 450 000		45 357
Как правило, основные средства могут име различное происхождение, для этого необходь учесть детализацию по следующим основным категор! - вот некоторые из них:
1.	Внеоборотные активы уже существуют балансе предприятия или передаются из структурно подразделения ;
2.	Приобретение основных средств в резупьп реализации инвестиционной программы;
3.	Увеличение активов в результате лизинга
операций;
4.	Пристальное внимание следует обратить выбытие основных средств.
Имеет смысл (в частности для внутренних планов/ увеличить детализе оборудования, типу зданий и т.п.
ВИД31
Налоги
Данный раздел относится к расшифровкам ст бюджета.
В общем «массиве расчетов», как правило, видно исходных данных по налогам, поэтому необхо
104
Разработка бизнес плана
Члс11> I: Нодглюньа финансово!о плана (руководство) отразить в Финансовом плане структуру налогов и алгоритм их начисления.
Пример Н’4
Ha.ioi и (долл.С-Ш А)				
HniiMt'iionaiun* на.нн а	Процент	Гол 1	Год 2	Год 3
Ь.шныП спинальный налы ((иное)	35,604	8 117	8 117	8117
На имущее!по	2,204	167	97	48
Палеи IU прибыль	24,004	48 910	W 648	117 601
Всего нплогоп:		57 194	107 862	145 766
Расчеты производятся без учета НДС, соответственно приведенные данные не содержат указанного налога.
Все остальные разделы главы “ФОРМИРОВАНИЕ БЮДЖЕТА” при необходимости будут обсуждаться в устном порядке с представителем нашей «Компании-,
Сокращенный отчет о бюджете
Данное приложение должно показывать укрупненные планируемые прибыли и затраты “Компании” по категориям в течение периода становления и развития предприятия (сокращенная форма “Формирование бюджета ").
Прежде всего, данная форма удобна для тек, кто часто распечатывает отчеты, ведь объем бюджета может составлять несколько сотен, а то и тысяч статей, что практически является «непечатаемым отчетом».
Разработка бизнес плана	105
Часть 1. Подготовка финансового плана (руководство)	
Пример№1	Стандартов для такой
*** Сокращенный отчет ***	структура! нет. как правило подход к данной	проблеме ^индивидуален	
	
Выручка от реал и тайн и	
Затраты ча проданную продукцию	
Затрать! на обеспечение	
	Амор'! uwiiwiiiiii.it отчислении
Итого1 затраты на ирод. iipai.	Налы и кроме подоходною
	
Валовая прибыль	Доход от деятельности
	Проценты за попыовднпе кредитом
Онерацнони ые затраты	
Маркетинг	П рибыль до Hanoi ообложения
Исследование н развитне	Налог на прибыл!.
Расходы административного аппарата	
	Чистая прибыль
Итого: операционные затраты	Чистая прибыль с парясь итогом
Потребность в оборотном капитале
Наряду с инвестициями в основной капитал наша [К] уделяет большое внимание формированию оборотного капитала. Оборотный капитал относится к мобильным активам предприятия, которые являются денежными средствами или могут быть обращены в них в течение года или одного производственного цикла На величину оборотного капитала влияют *** [продолжительность производственного цикла \ сложившаяся практика оплаты счетов поставщиков и потребителей \ планируемые запасы сьръя \ материалов \ готовой продукции].
Не следует смешивать «оперативные оборотные средства», которые, как правило, выражены в «структуре затрат» «бюджета» с определением «потребности в оборотном капитале», на данном этапе речь пойдет о расчете дополнительных оборотных средств, которые
Разработка бизнес плана
Чиси> I. Падготопка финансового и.пана (рукоиопстно) необходимы для формирования, поддержания структуры запасов предприятия.
Расчет «потребности в оборотном капитале» требуется, для того чтобы понять сколько дополнительных средств потребуется предприятию на покрытие сформированного запаса
Любое нормально функционирующее предприятие имеет структуру запасов, которые могут и должны изменяться (увеличиваться/уменьшаться) в зависимости от оборота и финансовой политики предприятия
Формирование, увеличение запасов сырья, товаров и т п требует финансового покрытия Часть можно обеспечить за счет текущих обязательств, например полученной предоплаты, подготовленных средств для расчета с бюджетом и т.п , но данных потоков, как правило, не хватает и основную часть запаса нужно покрывать из реальных денежных средств, находящихся в распоряжении предприятия
Чистый оборотный капитал определяется как разность между текущими активами (оборотными средствами) и текущими обязательствами (кредиторской задолженностью) и показывает, в каком размере текущие активы покрываются источниками средств
Разработке бизнес плана	107
Часть 1 Подготовка финансового плана ^ковшс! со)____
На простом примере показан расчет «-потребности в чистомоборотном капитале», где дефицит денежных средств составляет 20 долл США, которые будут покрываться из следующих возможных потоков
Чистая прибыль после уплаты \ налогов_____________________
Реализация активов________
Привлечение средств
Примечание: Это далеко не полный список возможных статей покрытия дефицита средств
Так же нужно учесть, что при высвобождении средств, например, причиной может явиться «падение оборотов» предприятия, требуется оптимизация и перераспределение денежных потоков для покрытия дефицита денег в других направлениях
У нормально функционирующего только ПРОИЗВОДСТВЕННОГО предприятия текущие активы должны превышать текущие обязательства Есть исключения например, предприятия сферы услуг
Что нужно помнить и учитывать! - при расчете оборотного капитала баланс денежных средств может оказаться убыточным (в практике чаще всего так и бывает), требуется предпринять ряд мер по оптимизации денежных потоков, в частности их перераспределения, то есть заняться «Управлением оборотного капитала» (Если тема «профессионального финансового анализа» и •управление инвестиционными проектами» вызывает у Вас интерес, необходимо обратиться к книгам и справочникам серии «Профессиональное финансовое планирование» и «Бюджетное управление инвестиционньыи проектами» автора Павлова А.В.).
Результаты расчета «Потребность в чистом оборотном капитале» можно представить в следующем виде
Разработке бизнес плана
Чаечь I Подгоговка финансового плана (руководство)
Пример №2
*** ПОТРЕБНОСТЬ В ОБОРОТНОМ КАПИТАЛЕ ***			
			Переход.
	1 КВ.	2 кв.	запас
Текущие активы			
Зан.чы (сырье и магерна 1ы)	56 177	9111)83	90 083
Нс tjiiepiitcиное । гритно in ко (iKMBtpiULHIIJn Продукция)	189	245	245
ПогрнЪюс  ко кишам говоров	0	0	0
Hoi ребпоси в oGnpoi пых аК|ивах	56 365	90 328	90 328
			
Текущие обита i ельсi ва			
Расчиы с бго 1же«>м	8 825	18 575	18 575
Расчеты с персоналом	1 517	2 383	2 383
Прирост крав несрочных пассивов	10 341	20 958	20 958
Потребность н чипом оборотном капитале	46 024	69 370	69 370
Норму в днях можно выразить следующим образом
ТЕКУЩИЕ АКТИВЫ (Запас в днях)		
***Сырье и материалы***	До.'|Я(%)	1-год
Пункт бюджета - Расходная часть		
Затраты в а продвину to продукцию		
Пункт 1	100%	10
Пункт 2	100%	10
Пункт 4	Ю0<?	10
***Нсзавершснкп>1 продукция***	Доля(%)	1-год
За граты на проданную продукцию		
Пункт 1	2%	1
Затраты на обеспечение производства	1%	1
Маркетинг	4%	1
Исследование и развитие	1%	1
Расходы административного аппарата	5%	1
Разработка бизнес плана
Часть 1: Подготовка финансового плана (руководство)			
***3апасы товаров***	Дсля(%) |	1-год	
Пункт бюджета - Расходная часть			
Затраты на проданную продукцию	п		
Пункт 7	1<ЮХ	К)	
			
^^Обрабатывая элементы оборотного капитала, такие как? например:	j «Расчеты с поставщиками». «Расчеты с потребителем»), Иногда необходимо учитывать долю заемных средств а прямых материальных затратах В элементе «Незавершенная продукция» - учитывать части затрат иногда приравнен-ые к одному дню и меньше Для таких случаев очень удобно испогьзоеато в формуле «долю» выраженную в процентах. (С подробной информаиией и примерами можно ознакомиться ниже по 11^^гексту в разделе вРасчат норматива»).			00% J
ТЕКУЩИЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА (Запас в днях)			
			
***Расчеты с бюджетом***	I Лола(%)		1-год	
Пункт бюджета — Налит и			
Единый социальный налог (взнос)	100%	W	
Налог на прибыль	100%	30	
На имущество	100%	10	
			
***Раечеты с персоналом***	Доля(%)	1-год	
Пункт бюджета - Зарплата			
3-тй рабочие? служащие основа, ир-ва	100%	15	
3-та маркетинг	1004	15	
3-та административного аппарата	100%	15	
3-та управленческого аппарата	100%	15	
			
Концепция расчетов Потребность в запасах (сырье и материалы) Потребность в оборотных средствах по сырью и			
			
11 ®	Разработка бизнес алана			
расхода нанормув днях, которая, КАК И ВСЕ ДРУГИЕ НОРМЫ, устанавливается хозяйствующим субъектом самостоятельно.
	Долл, США
Расход сь:мл и магериа.чов на квартал.	9 000
Kanti'iccwo дней и квартале	90
Однодневный расход сырая и материалов	100
Норма lanaca. дней	28
Потребность в обо]ютиЬ|Х средствах «о сырью и вспомогательным материалам (проитводстденныс запасы).	100x28 = 2800
Потребность по незавершенному производству (незавершенная продукция)
Потребность в оборотных средствах по незавершенному производству определяется умножением однодневного выпуска продукции на норму незавершенного производства в днях.
	Делл США
Выпуск продукции по себестоимости на квартал	18 000
Количество дней о квартане	90
Однодневный выпуск продукции по себестоимости	200
11орма незавершенного производства, дней.	
Потребность в оборотных средствах по незавершенному производству.	200x3 = 600
Потребность в готовой продукции (запасы готовой продукции)
Потребность в оборотных средствах по готовой продукции устанавливается умножением однодневного выпуска продукции по себестоимости на норму оборотных средств по готовой продукции.
	Доля США
Выпуск продукции оо себестоимости на квартал	18 000
Количество дней в квартале	90
Однодневный выпуск продукции оо себестоимости.	200
Норма незавершенного производства, дней.	18 000
Потребность средств по готовой продукции составляет	200 х 2 = 400
Разработка виднее плана	111
Часть I . Подготовка финансового плана (руководство) Потребность по запасам товаров
Потребность в оборотных средствах по запасам товаров выявляется умножением однодневного оборота этих сонаров по покупным ценам на норму запаса их в днях
Оборот товаров по покупным ценам на квартал
Количество дней в квартале
Однодневный оборот_____________________________
Норма запасов товаров, дней ___________________
Потребность в оборотных средствах по запасам товаров
Долл США
2 250
90
25x2 = 50
Резерв денежных средств
ВНИМАНИЕ! - данные по обороту устанавливаются как «количество раз», а не в днях.
Определение минимально необходимой потребности в денежных активах для осуществления текущей хозяйственной деятельности направлено на установление нижнего предела остатка необходимых денежных активов
Расчет минимально необходимой суммы денежных активов (без учета их резерва в форме краткосрочных финансовых вложений) основывается на планируемом денежном потоке по текущим хозяйственным операциям, в частности, на объеме расходования денежных активов по этим операциям в предстоящем периоде.
Минимально необходимая потребность в денежных активах для осуществления текущей хозяйственной деятельности определена по следующей формуле:
„ ПР
ДЛ^~.
где:
ДА - минимально необходимая потребность в денежных активах для осуществления текущей хозяйственной деятельности в предстоящем периоде,
Разработка бизнес плана
 Часть 1: Подготовки фича псиного плана (ру повод i:rwi)
ПР - предполагаемый объем платежного оборота по текущим хозяйственным операциям в предстоящем периоде;
О - оборачиваемость денежных активов (в разах) в аналогичном по сроку отчетном периоде (она может быть скорректирована с учетом планируемых мероприятий по ускорению оборота денежных активов).
В	соответствии	с пианом поступлении и расходования денежных средств на предстоящий год объем платежного оборота по текущим хозяйственным операциям предусмотрен в размере 30 млн Доил США	Оборачиваемость остатков денежных активов в отчетном году составила 14 раз Подставляя чти данные в формулу, получим	— = 2.142лмн.Долл.США 14
Расчеты с потребителем
Данные по обороту в днях устанавливаются пользователем (хозяйствующим субъектом) самостоятельно. Определение «норматива описано» (см. ниже по тексту).
I Кредиты покутагселлм (счета к	I „opjuom,e х йиы = сутиЛ
 получению) Сумма счетов к получению.
Расчеты с поставщиками
Данные по обороту в днях устанавливаются пользователем (хозяйствующим субъектом) самостоятельно
I Кредиты иостищиюв (счета к сплигсК I „орл|от|(, х й„„ = ср„ I I Сумма счетов к оплате
Разрайот ка бизнес плана	113
Часть I: Подготовка финансового плана (руководство)
Авансы потребителей
Данные по обороту в днях устанавливаются пользователем (хозяйствующим субъектом) самостоятель но
Авансы потребителей (поку пегслей) Сумма полученных авансов
I йормстив х дни- сумм. |
Расчеты с бюджетом
Данные по обороту в днях устанавливаются пользователем (хозяйствующим субъектом) самостоятельно
j Сумма но налогам н прочим платежам | норманне х дни = С^ЛШ’
Расчеты с персоналом
Данные по обороту в днях устанавливаются пользователе м (хозяйствующим субъектом) самостоятельно.
ВНИМАНИЕ! - данные по обороту устанавливаются как «количество дней с начала месяца до ДНЯ ВЬЩАЧИ ЗАРАБОТНОЙ ПЛАТЫ».
Расчеты с персоналом	51
где:
Зм - Минимальная задолженность по заработной плате;
Ф - Плановый фонд оплаты труда за период;
Д - Кол-во дней с начала месяца до дня выдачи заработной платы;
П - Кол-во дней в периоде.
Разработка бизнес плане
_______________Часп. 1: Подготовка финансового плава (руководство)
Определение показателя «Д»:
Заработная плата выплачивается работникам 15 числа каждого месяца, т. е. Д = 14
Расчет норматива
“Норматив».
Под этим значением понимается набор данных, произведенный разработчиком при работе со структурой бюджета
Эл норматив =------.
Кд.Пер где:
Эл. - Набор элементов бюджета {например: «Сырье и материалы», «Затраты на материалы*).
Кд. Пер - Количество дней в периоде.
Значение норматив применимо при расчете всех элементов оборотного капитала
Надо учесть, что при реализации различных проектов отношение к структуре элементов оборотного капитала меняется в зависимости от профиля предприятия, выпускаемой продукции.
Например:
Стоимость незавершенного производства равна:
Объем заводских издержек за период; (где под значением заводские издержки можно понимать довольно сложную структуру, которая изменяется в зависимости от профиля предприятия}.
Рассмотрим более детально:
Стоимость запасов готовой продукций равна ♦ затраты на сырье;
•	затраты на материалы;
♦	затраты на закупку комплектующих изделий;
♦	затраты на топливо, тепло, пар и т.п.;
•	расходы на оплату производственного персонала, включая отчисления на социальные нужды (соцстрах, пенсионный фонд, медицинская страховка);
Разработка бизнес плана	45
Част>. 1: .Паи <4 очка финансового плана (руководство) ,	_—_-
♦	затраты на обслуживание и ремонт оборудования (без зарплаты),
•	затраты на запасные части для ремонта основного и вспомогательного оборудования;
♦	заводские накладные расходы,
•	издержки сбыта и распределения
Каждый из выше перечисленных элементов имеет собственную структуру. Создаваемый резерв не всегда подразумевает 100% использование элемента, скорее всего, может использоваться только его часть Проблема заключается в том, как записать данное «выражение», ведь помимо математического представления, существует еще и методическое
Например: что лучше будет восприниматься как в отображении, так и в расчетах, «запас, выраженный в днях»"3
•	— дня» или 1 день 50%,
Ниже приведено несколько примеров расчета •потребности в оборотном капитале», в том числе и где участвует процентная ставка.
Пример >3
Кол во раб дней в году	360
Интервал тианированнл	Мес
Срок планирования	1-год
Норма запаса в днях (годовая)	12
В расчете потребности в оборотном капитале существенную роль играет минимальное число дней запаса. Минимальное число дней запаса соответствующего элемента рассчитывается по нормам, задается из практики (назначается хозяйствующим субъектом самостоятельно) или определяется экспертным путем.
1,4	Разработка бизнес плана
________________4acib 1: Подттпвкя финансового плана (руководство)
Ранее в бывшем СССР данные нормы устанавливались министерствами, к которым относилось данное предприятие. В настоящее время данная практика сохранилась и действует для некоторых предприятий, в основном это промышленный комплекс
Наименование	Период	С тоимость (руб.)
Сырье и млерпалы	1- MCl	120
Сырье и млериалы	2- МСГ	240
Сырье II материалы	3 ме<	180
Расчет запаса будет производиться для каждого месяца в отдельности
Если годовая норма запаса в днях равна 12, то месячная норма будет равняться тоже 12 дням, так как мы формируем переходящий запас на 12 дней.
360
---= 30	- получаем кол-во дней в месяц.
1Z.V .
= 4	- получаем норму дневного запаса
4х 12 = 48 - приводим к объему в первом месяце.
Используя свободную строку «доля в %», это действие будет выглядеть так
4хЮ0%х|2 = 48
Отражение данных будет выглядеть так:
1-МЕС.	2- МЕС.	3- МЕС
48	96	1	72
Распределение денежного		потока
Резерв	Резерв	| Высвобождение
4S	48	1	24
’азрабо гка бизнес слана
117
Часть 1: Цодготрвка финансового плана (румдюдпв^
Пример №4
Предприятие занимается аудиопродукцией.
Предположим, что предприятие занимается выпуском аудио продукции путем приобретения различных марок аудиокассет для дальнейшего «наложения» записи.
На складе необходимо, чтобы ежемесячный запас аудиокассет оставался на 5 дней.
На предприятии существует контроль качества продукции, где выявляется брак - 2% от общего количества закупаемых аудиокассет.
Для правильного планирования нужно создать переходящий запас, то есть уже прошедший проверку.
Каждый раз создавать запас из текущей партии потребует дополнительное привлечение рабочего персонала, соответственно, и увеличение затрат
Брак - 2%, в соответствии с производственной политикой предприятия подлежит списанию, уничтожению, возврату и т.п.
Эту задачу можно решить двумя способами-
1—й способ
Действия:
Определения запаса как 100% увеличит «текущие активы предприятия», соответственно возрастает потребность в оборотном капитале (где часть капитала будет резервироваться для невостребованной продукции 2%), что не совсем правильно для инвестиционной политики предприятия.
Норма - 5 дней.
Где доля выглядит 98% от общего объема закупок.
В данном действии не учитывается брак - 2%.
2—й способ
Норма - 5 дней.
Где доля выглядит 102% от общего объема закупок.
118	Разработка бизнес плана
В данном действии учитывается возможный брак — 2% и обеспечивается 100% работы ровно на 5 дней без простоя производства.
Действия:
Определяем запас как 102%.
Для предприятия критичен в определении запаса фактор риска -«обеспечение бесперебойного производства сроком на 5 дней в условиях дефицита сырья», что увеличивает «текущие активы предприятия» (запас], соответственно возрастает потребность в оборотном капитале (где часть капитала будет резервироваться для не востребованной продукции 2%), что не совсем правильно для инвестиционной политики предприятия, НО имеет важное значение по 100%-му выполнению взятых на себя обязательств.
В примерах было использовано выражение «Доля %* для получения более точного определения запаса. Не обязательно использовать это выражение для данных действий. Можно применять механизм запаса в днях, то есть выражение «Доля %»принимается за 100%, - а количество дней изменяется.
Не забывайте, что, изменяя структуру затрат «'бюджета» и используя подстановку различных значений, можно добиться любого результата.
ВНИМАНИЕ! - представленные примеры не отражают всей сложности логического построения управления оборотным капиталом предприятия
Для правильного и грамотного расчета от «разработчика финансовой документации» требуется детальное изучение работы с «оборотным капиталом предприятия».
Лизинг
Формируется как отдельное приложение [назначается индивидуальный номер в выходных формах].
Разрабоз ка бизнес плана	119
№1
Лизинг - рассматривается как один из вариантов получения дохода (получение инвестиций — покупка оборудования - сдача оборудования в лизинг)
Целесообразность лизингового финансирования предлагается в случае, когда участники проекта
*	не могут в данный момент использовать все налоговые преимущества, связанные с правами собственности на проект,
♦	могут получить преимущества от
финансирования, не включаемого в балансовые отчеты,
•	имеют желание использовать новый источник
фондов - рынок арендных акций.
Суть предлагаемого:
Основной принцип предложения заключается в том, что мы передаем в лизинг оборудование на основе двухсторонних отношений и етхраняемприэтомконфвденциальность процесса.
Срок лизинга - от 3 до 5 лет.
Пролонгация • после окончания срока лизинга соглашение может быть продлено либо аннулировано
Сервис - технологические особенности эксплуатации комплексов предусматривают их ежегодное сервисное обслуживание, что может рассматриваться как дополнительный источник дохода кампании.
Ресурсы - на выполнение программы нам потребуется
*** млн. долларов США инвестиций
Интерес компании - заключается в получении *** процентов от прибыли предприятий, которые будут заниматься уничтожением ********** отходов.
Максимально вероятная доля участия инвестора в проекте 30%
Будет рассмотрен вопрос передачи части акций инвестору, не более чем 30% только в случае положительного решения инвестирования на сумму *** млн. долларов США
• 20	Разработка бизнес плана
Часть !• Подготовка финансового плана (руководство)
«Компания» будет владеть не менее 51% акций
Оставшаяся часть акций 19 % будет предложена в качестве стимулирующего пакета для менеджмента
Условия контракта
Периодлизинга оборудования 5 лет, в сумме составит от *** млн долл США до *** млн долл США прибыли с одного действующего комплекса Полученная прибыль составит не менее 5% от прибыли предприятий, которые будут заниматься уничтожением ********** отходов.
Пример №2
Со стороны «лизингополучателя” эти условия можно представить в следующем виде
Пример рассмотрен на 2 квартала.
1	***ЛЙЗИШ ***			
			(USD)
	1 ка	2 кв.	За период
Лизиш			
Первоначальная стоимость	5 150000	0	5 150 000
Амортизационные отчисления, учитываемые при формировании бюджета	127250	127 250	254 500
Oci а точная стоимость	5 022750	4 895 500	4 895 500
Платежи но личи nit			
Транспортировка оборудования	64375	64 375	128 750
Платеж по лшингу	0	7 532	7 532
Установка и наладка оборудования	128750	128 750	257 500
Ежемесячные платежи по лизингу	386 250	386 250	772 500
Итого: платежи ло лизингу	579 375	586 907	1 166 282
Налог на имущество, учитываемый при формировании бюджета	0	8 975	8 975
Выкуп основных средств			
По остаточной стоимости	«	4895 509 | 4 895 500	
Разработка бизиес плана	121
Часть 1; Подготовка финансового плана (руководство)
Для описания лизинговых операций рекомендуется изучить текущее законодательство. Следует обратить внимание на то, что если работа производится с «международным Лизингом», то есть ряд особенностей в законодательстве, в этом случае необходимо получить консультации у соответствующих специалистов.
Движение денежных средств
Формируется как отдельное приложение [назначается индивидуальный номер в выходных формах] .
Пример описания:
В данных приложениях (в зависимости от формата данных, приложения могут создаваться как для каждого года в отдельности, так и для определенного периода) отражено движение денежных потоков в период пользования инвестициями и источники формирования средств на осуществление программы. Так же представлен график погашения заемных средств и процентов за пользование банковскими кредитами. Проценты, начисленные в период расширения деятельности, отражены в таблице, погашение процентов происходит за счет чистой прибыли, остающейся в распоряжении Компании.
Сумма процентов в период пользования кредитом(Например: до начала строительства] отражена в Приложении [указывается номер приложения, где описана структура кредита (ов)]> вынесена единым числом на начало периода. Расчет начисления процентов в период освоения нулевого цикла (первые два месяца), (см. график освоения капиталовложений гл. “Технологический обзор”) отражен в приведенной таблице.
122	Разработка бизнес плана
Част'' I: Подготовка Авансового плана (руководство)
Расчеты произведены из расчета сложного банковского процента за период первых двух месяцев пользования заемными средствами.
Пример NT
***1АЕМИЫ Е СРЕДСТВА***			
			(USD)
	1 кв.	2 кв.	За нврИОД
Kpc.lHi 1			
[ lo.lv ченис	зооооо	0	300 000
1 |<>1 ДСНСНПс	0	51) 000	50 000
yneawiemie.'vDKpauKiiHe мима	зооооо	250 000	250 000
[ !ако1 пснкая з.ыо'глеииосгь по “в	7563	0	7 563
1 Ipl’tIClIILI 1МЧИСЛС1ШЫС	15 063	6 667	21729
Итого; обшив выилазы ио .шнму	15063	56667	71 729
Отчет о движении денежных средств характеризует формирование и отток денежной наличности, а также остатки денежных средств в динамике.
Рассмотрим некую модель денежных средств для данного класса Зиэнес планов.
Движение денежных средств - это набор денежных потоков, который постоянно балансирует между поступлениями, которые характеризуются как «Приток», и набором статей расхода «Оттоком», в конечном результате происходит подведение итогов «Итог баланса», который называется «Конечный баланс денежных средств».
Итоговая цифра отчета о потоке денежных средств отражает сальдо оборота денежных средств Компании.
Самое сложное в потоке денежных средств - это определение настоящих потоков, их учет и изначальная классификация.
Представьте себе «табличную модель», куда стекаются итоговые строки различных расчетных
Раф |бстип бизнес плана
123
Maci bl: Подготовка финансового плана (руководство)_________
таблиц («Бюджетов»), каждая добавленная строка должна иметь свой расчетный бюджет и необходимые расшифровки (пример! настоящего раздела»)
Пример»2
Главное, правильно определять денежные потоки, например «амор! п татюнные от числения», считаются «денежным потоком», юзько тогда, koi да ни предприятии создай «фонд восстановления», что неприемлемо в современных условшх для управления предприятием
*** ДВИЖЕНИЕ ДЕНЕЖН!	/ОКОВ ***		
	1			(USD)
Источники поступлений 1 средств	1		2кя.	За период
1	/		
Чистая прибыль после уплаты \ j налогов	|/	855 701	635 486	1491 187
Амортизационные отчисления'	22679	22 679	45 357
Прирост краткосрочных /1 пассивов	/ 1	95 876	-21 738	74138
/ 1			
Итого: поступлсвг^	] текущей деят^х	/	974 256	636 427	1 610683
Совет! Не нужно создавать громоздкую таблицу «денежных средство, все расшифровки следует вынести отдельными приложениями Зачем еще раз перечислять исполнительный бюджет в данной таблице, если показатели, например: «чистая прибыль», уже рассчитаны В основном к таким методам прибегают для наращивания объема бизнес плана, и, поверьте, это заметно.
Для практических бизнес планов - иногда их называют «инвестиционными проектами», «внутренним бюджетом» и
124
Разработка бизнес плана
т.п. - существует целая система контролинга— «Контрольные точки», которые служат для определения состоятельности или несостоятельности денежных потоков, их разбалансировки на различных этапах. (Для этих целей рекомендуем справочник Павлов А.В. «Контрольные точки в системе финансового анализа»).
При pa ipuSoiKe бизнес плана следует обратить iiiiu№Kue на присутствие «Уставного капитала». чо1Я в «юлышшегве случаев «печатная машицка» .ciBiio уже списана, следует учитывать, что oicyietBuc.iuHiHiio потока может повлиять на решение о,1ш1Ьнепшем рассмотрений документа
Формирование ил,	Финансирования программы			
Усгавнып капитал (начаК размер)	\ 1		10 (100	0	10 000
Приращашс уставного канитХ/е			5 000	5 000
Собственные средства		150 000	0	150 000
Заемные среде tea		1 200 000	0	Л 200 000
О ри гок средств		200 000	200 ОЦИ	/ 400 000
Возврат НДС		17 500	IX	F=
				
Итого: финансовые операции		2 534 25х		3 375 683
Не следует забывать, что многие денежные потоки подверж, условиям «Инфляции» и «Дисконтирования» «Дисконтирование» - это определение денежных потоков в промежутке времени (п) Иными вдовами, некоторые потоки могут изменяться согласно перечисленным условиям. некоторые не могут Например «заемные средства» - получаем кредит на 2 года 100 руб. Вопрос: сколько должны вернуть?
Ответ: если в условия договора не было заложено каких-то особых условий, которые могут корректировать сумму кредита с учетом инфляции, то возвращаем те же 100 руб.
Вопрос другой! - сколько эти 100 руб. будут стоить для кредитопоэучателя’
А вот с процентами вопрос рассматривается по-иному, гасить мы их будем из потоков, которые подвержены инфляционной зависимости
кв бизнес плана
125
Часть 1: Подготовка финансовой! плана (руководство)
Основные позиции, которые нужно исполнять при составлении «Денежных потоков*, это правильно рассчитывать потоки, их анализировать и классифицировать.
Для нормального представления структуры денежных потоков необходимо раскладывать структуру на несколько этапов, в частности, сначала собирать все, что считается денежными потоками, то есть те потоки, которые влияют на результаты, а уже после «Актуализировать*, то есть «очищать» и «ставить» рабочие потоки в условия инфляции и условия потери реальной стоимости потоков. -«Дисконтирование».
Такие методы получили названия (немного устаревшие, но правильные) - «Косвенный» и «Прямой» метод.
При современном развитии вычислительной техники наиболее прогрессивным методом считается «Многопараметральный экономический анализ», где в созданных виртуальных условиях «экономической модели предприятия» рассматриваются многие варианты оптимизации и распределения денежных средств.
Расчет НДС (хотя это и противоречит высказываниям н советам в начале главы «Омансовый план») для инвестиционной программы необходим и должен производиться по той причине, что его можно точно вькчю вгь. и сеть особенности.
Пример: мы используем инвестиции для приобретения основных средств, стоим четь основных средств 120 руб
Приобретая основные сродства, мы уплачиваем налог НДС, предположим - 20%, при постановке на балансовый учет нам необходимо очисть средства от данного налога, то есть «поставить га баланс» активы стоимостью - 100 руб.
Распределение наличности			
Приобретение осн. капитала (фонда)	1350 000	0	1350000
НДС инвестиционной программы	30000	16000	46 000
26
Разработка бизнес плана
Часть 1: Подготовка финансового плана
Распределение па личности			
Общая сумма в» шрата по заимам	0	100000	100 000
Нормируемые оборотные активы	56 365	33 963	90 328
Выплаты uojiiBiiHiy	579 375	586 907	1 166 282
On ок средств	100 000	100000	200 000
			
У пеличеш1с\с<1крашс»1ие с реле Г11	448 515	20 558	469 073
И imchchmm и балансе денежных средств			
Начальный баланс лен. средств	0	448 515	0
Увеличсние/еокращсние наличности	448 515	20 558	469 073
Конечный баланс леи. средс тв	448 515	469 073	469 073
Для оптимизации денежных потоков необходимо получить новые показатели в условиях «инфляции» и «дисконта» и исключить потоки, которые реально не являются денежными средствами {рассчитать ликвидный денежный поток) .
Для получения таких показателей, как «ЧПДС» - Чистый поток денежных средств и «дисконтированный ЧПДС» - необходимо актуализировать потоки.
ПримерЮЗ
Разработка бизнес плана
127
Часть 1: Подготовка финансового дивна (рук-иволггви)
*** Анализ потоков денежных средст в ***
			(USD)
	1 кв.	2 кв.	За период
Выручка от реализации	1 831 332	1 908 699	3 740 031
Прямые мат затраты	529 138	884 285	1 413 423
Затраты на обеспечение	9 483	15 534	25 017
Валовая прибыль	1 292 710	1008881	2301 591
Операционные заграгы	46 682	27 233	73 915
Амортизационные отчисления	К	22 679	22 679	45 357
Налоги	\ \	13 401	15 844	29 245
Платежи по	\	0	0	1»
Проценты за пользе! \ Кредитом	\	\	35 502	32 860	68 361
Прибыль до уплаты А	I 174 447	910 266	2 084 712
Налог на прибыль \	\ 281 867		218 4Ы	500 331
Чистая прибыль \	492579		691 802	1 584 381
, \ \		 , . _			
При получении новых результатов в условиях инфляции нужно учитывать то, что «Амортизационные отчисления» не должны инфлировать, для расчета но основным средствам существуют свои нормативы (коэффициент переоценки, ускоренная амортизация и т.п.).
Cash Flow-от текущей \ деятельности
Cash Flow - от финансовых операций
Cash Flow - от инвестиционной	,
деятельности	/
- Амортизация +3аемные средства (возврат) -•Собственные средства
Разработка бизнес плана
I 462 715 j 616 910 | 616 9I(f
Анализ точки “критического объема реализации"
Формируется как отдельное приложение /назначается индивидуальный номер в выходных формах].
Пример описания:
Разработка бизнес плана
129
Часть Ь Подгптонна финансового плана (руководство)__
Объем реализации продукции, (или оказываемых услуг), или точка критического объема реализации -это установление такох'о объема производства, начиная с которого, затраты полностью скупаются полученными доходами и продукция становится рентабельной.
Анализ точки критического объема реализации в разделе прилагаемых приложений показывает, что точка критического объема реализации будет достигнута уже в *** месяце работы предприятия.
Из статьи “Анализ прибыли от операций” видно, что точка критического объема реализации достигается при сумме выручки - *** долларов США, а из статьи “Анализ чистой прибыли” - точка критического объема реализации достигается при сумме - *** долларов США
Расходы
Валовые поступлении
"Мертвая
переменные издержки
постоянные

издержки
Объее реализации Оборот пр-ва продукции
130
Разработка бизнес плана
чисп. I: 1 loaroiOBiu финансового плана (руководство)			
Пример расчета точки безубыточности			
**• АНАЛИЗ ТОЧКИ КРИТИЧЕСКОГО ОБЪЕМА РЕАЛИЗАЦИИ			
			(USD)
	I кв.	2 кв.	За период
Выручка	1 757 100	1 757 100	3 514 200
П ос гоя п и ые эаэ ра > ы			
Затрат на обеспечение проичво.ктва	9099	14 300	23 399
Маркетши	4 9(1(1	7 700	12 600
Исследование н ри эвитие	490	770	1 260
Расходы административного аппарата	39 400	16 600	56 000
Аморинапиы ju>ie отчисления	22 679	22 679	45 357
Налоги	12 858	14 585	27 443
Итого: постоянные затраты	89 425	76 634	166 059
Переменные затраты			
Пункт 1	228 870	228 870	457 740
1 Iviikt 2	200430	200430	400 86(1
Пункт 3	76 290	228 870	305 160
Пункт 4	0	152 580	152 580
Зарплата рабочие/служащие основного производства	2 100	3 300	5400
Проценты по кредиту	34063	30 250	64 312
Итого: переменные затраты	541 753	844 300	1 386 052
Коэффициент пропорциональности (доля переменных затрат в выручке)	0.308322	0,480507	
Доход от Деятельности	1 125 922	836 166	I 962 088
Налог иа прибыль	270 221	200 680	470 901
Коэффициент пропорциональности (доля налога на прибыль в выручке)	0,153788	0,114211	
Чистая прибыль	855 701	635486	1 491 187
Анализ прибыли от операций			
Критический объем реализации	129288	147 517	
Объем реализации выше критического	1627812	1 609 583	
Разработка бизнес плана
131
асть 1: Подготовка финансового плана (руководство) *** АНАЛИЗ ТОЧКИ КРИТИЧЕСКОГО ОБЪЕМА РЕАЛИЗАЦИИ			
			(USD)
	I кв.	2 кв.	За период
Анализ чистой прибыли			
Критический объем реализации	166 252	189 088	
Объем реализации выше критического	1 590 848	1568 012	
Коэффициент пропорциональности (доля нервнейших эатрйа выручке - «Анализ прибыли от операций»)
К.(Коэффициен т пропорцион альности )	_ переменные  затраты выручка
Критический.объем _ постоянные.затраты реализации	I - К
Выручка — критический.объем реализации Критический объем реализации показывает величину критического объема реализации, при котором валовой доход равен нулю.
Объем реализации выше критического показывает величину объема реализации выше критического
Коэффициент пропорциональности (доля налога на прибыль в выручке - «Анализ чистой прибыли»)
К\£Коэффициен т ~ налог .на .прибыль
пропорцион альности )	выручка
Критический.объем _ постоянные.затраты
реализации	1 - К- 1<1
Критический объем реолнзацин показывает величину критического объема реализации, при котором чистая прибыль равна нулю.
Объем реализации выше критического показывает объем реализации выше критического, те же действия с разницей сумм, что и до налогообложения.
132
Разработка бизнес плана
Часть I; Подготовка финансового плана (рукоиодстпо|
Финансовые показатели проекта
Наибольшее значение при анализе экономической деятельности предприятия имеет анализ динамики коэффициентов.
Наиболее важным для анализа являются коэффициенты, которые характеризуют
♦	платежеспособность фирмы;
♦	финансовую устойчивость фирмы.
Пример отображения
«♦ФИНАНСОВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ***	
	
	1-год
Коэффициент текущей .шквидности	2,55
Коэффициент срочной ликвидности	из
Ku |ффм11№1гг абсолютной ликвидности	1,33
Чистый оборотный капитал	485 262
Отношение чистого оборотного капитала к активам	0.06
	
Коэффициент финансовой устойчивости	0,35
Коэффицнен । автономии	0.51
Коэффициент маневренности оборотного канита ш	0,29
Коэффициент покрытия процента	32,21
	
Рентабельность активов	0,097
Рентабельность продукции	0,58
Рентабельность основной деятельности	1,36
Рентабельность реализации (чистая норма прибыли)	0,44
	
Коэффициент оборачиваемости активов	0,22
Коэффициент оборачиваемости основных средств	0,92
Коэффициент оборачиваемости запасов	8.24
	
Коэффициент оборачиваемости чистого оборотного капитала	3.62
	
Разработка бизнес плана
133
Часть 1; Подготовки финансового нчана (руковгцспм!)
1.	Коэффициенты ликвидности.
Коэффициент текущей ликвидности
Для более эффективного анализа ликвидности используется целая система относительных коэффициентов. В первую очередь это коэффициент текущей ликвидности, который определяется по следующей формуле:
где:
Ктл - коэффициент текущей ликвидности.
ТА - текущие активы.
ТО - текущие обязательства.
Данный коэффициент показывает, в какой степени текущие обязательства фирмы покрываются ее текущими активами, то есть сколько денежных единиц текущих активов приходится на одну денежную единицу текущих обязательств. Значение показателя меньше единицы означает, что текущие обязательства превышают текущие активы, что указывает на возникновение высокого уровня предпринимательского риска, так как недостаток средств может привести к банкротству фирмы. Низкий уровень ликвидности указывает на наличие риска, возникающего в результате неудовлетворительного сбыта продукции или плохой организации материально-технического снабжения.
Соотношение 2:1 теоретически считается нормальным. Основным показателем для признания предприятия неплатежеспособным является коэффициент текущей ликвидности. Предприятие является неплатежеспособным, если на конец отчетного периода данный коэффициент имеет значение менее двух.
134
Разработка бизнес плана
Чпсп. I: 110ДН1Т0ПКЗ финащ-опого плана [руководство)
Действительно, в практике развитых стран нормативная величина этого коэффициента для разных отраслей также колеблется от 2 до 2,5.
Однако, целесообразно отдельно для каждой фирмы определять эталонный уровень коэффициента текущей ликвидности, используя данные балансовой отчетности.
Коэффициент срочной ЛИКВИДНОСТИ
дс+дз*^
ТО
где:
Кел - коэффициент срочной ликвидности.
ДС - денежные средства
ДЗ - дебиторская задолженность.
КВ - краткосрочные финансовые вложения.
ТО - текущие обязательства.
Данный коэффициент определяет способность фирмы выполнять свои текущие обязательства за счет быстроликвидных активов.
Теоретически оптимальным считается значение, если коэффициент срочной ликвидности равен единице или больше ее.
Наиболее ликвидными активами фирмы являются денежные средства и ценные рыночные бумаги.
Поэтому финансовые аналитики анализируют также показатель абсолютной ликвидности.
Коэффициент абсолютной ликвидности
rz дс+кв
Кап=-—------,
ТО
где:
Кал - коэффициент абсолютной ликвидности.
ДС - денежные средства.
Разработка бизнес плана	135
Чисть 1: Подготовка фннаисовогО-П™”8 {руководство)-
КВ - краткосрочные финансовые вложения
ТО - текущие обязательства
Недостаток денежных средств может не иметь значения, если у фирмы есть возможность быстро взять деньги .взаймы» Ни один из стандартных измерителей ликвидности не учитывает «резерв кредитоем кости» фирмы
Чигтктй оборотный капитал
Активы - это все, что образует имущество фирмы, что входит в ее достояние и обладает стоимостью. У всякого нормально функционирующего предприятия сумма активов ежегодно увеличивается
Уменьшение суммы активов служит сигналом каких-либо чрезвычайных обстоятельств. Б то же время сам по себе рост суммы активов не может служить достаточным основанием для вывода о «благополучном положении фирмы»
С понятием активов фирмы связана такая важная характеристика финансового положения фирмы, как ее ликвидность.
Под ликвидностью подразумевается способность фирмы своевременно погашать долговые обязательства. Ликвидность является основным показателем финансовой устойчивости предприятия, а следовательно, основным критерием оценки риска банкротства.
Предприятие считается ликвидным, если его текущие активы превышают его текущие обязательства.
Текущие активы (оборотные активы) состоят главным образом из денежных средств, счетов к получению, запасов сырья и готовой продукции.
Текущие обязательства — это в основном счета к оплате Текущие активы и текущие обязательства в совокупности представляют собой оборотный капитал компании.
ТзГ
Разработка бизнес плана
Часть 1. Подготовка финансового плана (руководство)
Чистый оборотный капитал компании рассчитывается следующим образом
ЧОК-ТА-ТО
где
ЧОК - чистый оборотный капитал
ТА - текущие активы компании
ТО - текущие обязательства компании
Отношение чистого оборотного капитала к активам
Отношение чистого оборотного капитала к активам определяется по формуле
с ТА-ТО
А
где
ТА - текущие активы компании.
ТО - текущие обязательства компании
А - общая стоимость активов
Данный критерий показывает, в какой степени текущие потребности производства могут быть обеспечены собственными средствами, без привлечения заемных средств извне. Чем выше чистый оборотный капитал, тем меньше рискует предприятие.
2.	Коэффициенты платежеспособности
Коэффициент финансовой устойчивости
Коэффициент финансовой устойчивости -коэффициент, который характеризует состояние и динамику финансовых ресурсов фирм с точки зрения обеспечения ими производственного процесса и других сторон их деятельности.
Для анализа финансовой устойчивости используются коэффициенты: финансовой
Разработка бизнес ituana	137
устойчивости, автономии, маневренности оборотного капитала.
Финансовая устойчивость оценивается по соотношению собственных и заемных средств, по темпам накопления собственных средств в результате текущей и финансовой деятельности, соотношению мобильных и иммобилизованных средств фирмы, достаточным обеспечением материальных оборотных средств собственными источниками.
Устойчивость финансового состояния фирмы характеризуется системой финансовых коэффициент ов.
Одним из важнейших показателей, характеризующих финансовую устойчивость фирмы, его независимость от заемных средств является коэффициент финансовой устойчивости (стабильности), который показываетудельный вес источников финансирования, которые фирма может использовать в своей деятельности длительное время.
ИС + ДК
Кфу =---——.
АЬ
где:
Кфу - коэффициент финансовой устойчивости.
ИС - источники собственных средств.
ДК - долгосрочные кредиты и займы.
АЕ - итог актива баланса.
Коэффициент автономии
Важным при оценке финансовой устойчивое™ фирмы является определение коэффициента автономии (независимости), который рассчитывается следующим образом:
где-
Ка - коэффициент автономии.
13В
Разработка бизнес плана
Часть I. I loj.roiwiKJ финансовою чляиа (py киводство}
ИС - источники собственных средств
АБ — итог актива баланса
Коэффициент автономии является основным в анализе деловой активности фирмы и важен для ее инвесторов, поскольку характеризует долю средств, вложенных собственниками в общую стоимость имущества фирмы Оптимальные значения находятся в интервале 0,5 -0.7, но и другие значения требуют оценки
Коэффициент маневренности
Следующим показателем финансовой устойчивости фирмы является коэффициент маневренности, который определяется по формуле-
„ ТА-ТО
Км =-------.
ИС
где
Км - коэффициент маневренности.
ТА - текущие активы компании
ТО - текущие обязательства компании
ИС - источники собственных средств.
Данный коэффициент показывает долю собственного капитала фирмы, который находится в такой форме, что позволяет свободно маневрировать им, увеличивая закупки сырья, материалов, изменяя номенклатуру поставок По его величине можно судить о финансовой независимости фирмы, то есть о способности фирмы не оказаться в положении банкрота в случае технического перевооружения или трудностей со сбытом продукции.
Коэффициент покрытия процента
Одним из измерителей финансовой зависимости служит уровень покрытия процента прибылью до уплаты процентов и налогов плюс амортизация.
р«р.
139
Часть I: Псдготовнифинансовогоппдиа (рукпвоутио)__________
Коэффициент покрытия процента определяется:
где:
Кип - Коэффициент покрытия процента.
П — прибыль до уплаты процентов и налогов.
А — амортизация.
ПР - процент.
Регулярная выплата процентов - это барьер, через который компании приходится постоянно «переступать", чтобы избежать неплатежеспособности. Коэффициент покрытия процента характеризует обязательства фирмы по выплате долгов.
3.	Коэффициенты рентабельности
Коэффициент рентабельности активов
Показатели рентабельности характеризуют относительную доходность или прибыльность. Рентабельность активов зависит от оборачиваемости активов и нормы прибыли, прибыльность активов повышается при увеличении чистой прибыли. Рентабельность активов рассматривается как норма прибыли в расчете на активы.
Рентабельность активов определяется по формуле:
где:
Кра - коэффициент рентабельности активов П - прибыль до уплаты процентов и налогов. Н - налог.
СА — средняя стоимость активов.
140
Разработка бизнес плана
Часг>. 1: Подготовка финансового плана (руководство)
Коэффициент рентабельности продукции.
Рентабельность продукции в целом по всей товарной продукции предприятия. Рентабельность продукции рассчитывается по формуле:
где:
Кр.пр. - коэффициент рентабельности продукции.
Пр - прибыль от реализации.
В - выручка от реализации.
При характеристике рентабельности продукции, ее уровня и динамики следует четко разграничивать влияние принципиально различных факторов -снижения себестоимости продукции и изменения цен на нее.
Рентабельность основной деятельности
Рентабельность основной деятельности — важный экономический показатель, характеризующий эффективность производственной деятельности Компании, уровень отдачи затрат и степень использования средств в процессе производства и реализации продукции. Коэффициент определяется по формуле:
СБ
где.
Р. о.д. - рентабельность основной деятельности Пр - прибыль от реализации.
СБ - себестоимость продукции.
141
Чисть 1: Подготовка финансового плана (руководство)	_
Рентабельность реализации (чистая норма прибыли)
Рентабельность реализации (чистая норма прибыли) показывает насколько выручка фирмы превосходит все ее расходы, какая доля выручки от реализации проявилась в прибыли.
Коэффициент определяется по формуле:
Чн.п =------.
В
где:
Чн.п - чистая норма прибыли.
П — прибыль до уплаты процентов и налогов
Н — налог
В - выручка от реализации.
Какой-либо величины, на которую мог бы ориентироваться кредитор, не существует, ибо этот показатель резко колеблется по отраслям При определении удовлетворительного уровня прибыльности следует принимать во внимание величину денежных активов, требуемых для обеспечения данного объема продаж. Данный коэффициент полезен при сопоставлениях внутри данной отрасли и анализе тенденций в соотношении прибыли и продаж фирмы за ряд лет.
4.	Коэффициенты деловой активности
Коэффициент оборачиваемости активов
Коэффициент показывает, насколько приобретение активов способствует увеличению объема продаж продукции фирмы на рынке, а значит, и получению дохода. Данное соотношение служит инструментом контроля за расходованием средств
141	Разработка бизнес плана
Часть I: 1 lujroTotiKa финансового плана (руководство) компании на приобретение активов с позиции того, насколько оно способствует достижению основной цели деятельности фирмы — расширению сбыта продукции на рынке и получению в результате прибыли.
Коэффициент оборачиваемости активов определяется по формуле:
Ко.а = —. СА
где:
Ко.а. - коэффициент оборачиваемости активов.
В - выручка от реализации.
СА - средняя стоимость активов.
Этот коэффициент показывает, насколько трудно компании пустить в оборот свои активы.
Высокий коэффициент оборачиваемости скорее свидетельствует о том, что компания работает почти на полную мощность. Для нее может оказаться сложно развивать бизнес без дополнительных капиталовложений.
Поскольку обычно величина активов меняется в течение года, следует использовать среднюю стоимость активов. Усредненные данные обычно применяют в тех случаях, когда нужно сравнить динамические данные (в данном случае выручка от реализации) со статистическим показателем (совокупная стоимость активен).
Коэффициент оборачиваемости основных средств (фондоотдача)
Коэффициент оборачиваемости основных средств рассчитывается путем деления стоимости чистых продаж за учетный период на балансовую стоимость основных средств компании и выражается в разах.
Разработка бизнес плана
143
Часть It Подготовка финансового плана (руководство)______
Коэффициент оборачиваемости основных средств определяется по формуле:
Ко.о.с ~	.
ОС
где:
Ко.о.с - коэффициент оборачиваемости основных средств
В - выручка от реализации
ОС - средняя стоимость основных средств.
Соотношение чистого объема продаж и стоимости основных средств характеризует эффективность их использования с точки зрения обеспечения сбыта продукции фирмы на рынке, или способность компании обеспечить реализацию продукции, на определенную сумму, исходя из имеющихся в ее распоряжении основных средств: машин и оборудования, зданий, земельных участков, вспомогательного оборудования, мебели, транспортных средств, pecj'pcoB.
С финансовой точки зрения, повышение данного коэффициента говорит об увеличении степени использования активов в целях получения дохода, снижения необходимости в размещении долговых обязательств и повышении прибыльности вложенного в компанию капитала. Иначе говоря, этот показатель дает представление о том, насколько инвестиции, вложенные в средства производства, приносят компании доход.
Сравнивая оборачиваемость основных средств разных фирм необходимо помнить, что коэффициент исчисляется на основе балансовой стоимости основных средств (которая может и не отражать их подлинную ценность). Коэффициент оборачиваемости основных средств фирм с более старым оборудованием в целом будет выше, чем в компаниях с более современным оборудованием.
144
Разработка бизнес плана
Коэффициент оборачиваемости запасов
Коэффициент оборачиваемости запасов показывает, как часто оборачиваются или продаются запасы при обеспечении текущего объема продаж. Оборачиваемость запасов характеризует эффективность закупок, реализации и производства. Коэффициент оборачиваемости запасов определяется по формуле:
где:
Ко.з - коэффициент оборачиваемости запасов
СБ - себестоимость реализованной продукции
СЗ - средняя стоимость запасов
Данный коэффициент рассчитывается путем деления себестоимости реализованной за отчетный период продукции на среднюю стоимость товарноматериальных запасов.
Коэффициент оборачиваемости запасов характеризует не только эффективность организации управления производством, но и эффективность снабженческой, производственной и сбытовой деятельности фирмы в целом.
Высокая оборачиваемость запасов часто считается признаком высокой эффективности, однако это может и означать, что фирма едва сводит «концы с концами».
Коэффициент оборачиваемости чистого оборотного капитала
Чистый оборотный капитал поддается более точному измерению, чем другие активы. Кроме того, уровень чистого оборотного капитала можно быстрее скорректировать в зависимости от временных колебаний выручки, от реализации продукции.
Разработка бизнес плана	145
Часть 1: Подготовка финансового плана (руководство) _______
Коэффициент оборачиваемости чистого оборотного капитала определяется по формуле:
где:
Ко.чок - коэффициент оборачиваемости чистого оборотного капитала.
В - выручка от реализации.
ЧОКс - средняя стоимость чистого оборотного капитала.
Показатели проекта
Пример отображения
“♦ПОКАЗАТЕЛИ ПРОЕКТА***		
Срок проекта	24	мес.
Период планирования (расчеты)	21	мес.
Простой срок окупаемости	1,58	лет
Дисконтированный срок окупаемости	1,32	лет
Чистый приведенный доход (NPV)	293965	(долл. США)
Внутренняя норма доходности (IRR)	21%	
Индекс рентабельности (Р1)	1,25	
Коэф, эффективности инвестиции (ARR)	462%	
Ставка дисконтирования
Показатели эффективности предусматривают дисконтирование денежных потоков с целью определения эффективности инвестиций. Поскольку приток денежных средств распределен во времени, его дисконтирование производится по процентной ставке. Важным моментом является выбор уровня процентной ставки, по которой производится дисконтирование.
146
Разработка бизнес плана
Шаг дисконтирования
См. главу «Движение денежных средств"
I
(1+1)”
Например: при условии планирования проекта по месяцам (для первого года) степень возведения для пеового месяца будет определена, как «1 % а месяц
1 года.
[2
Простой срок окупаемости (РР)
Срок окупаемости (payback period method — РР) -один из наиболее часто применяемых показателей для анализа инвестиционных проектов. Если не учитывать фактор времени, т.е. когда равные суммы дохода, получаемые в разное время, рассматриваются как равноценные, то показатель срока окупаемости определяется по формуле
Рк
где-
Коп - упрощенный показатель срока окупаемости,
CI - размер инвестиций.
Рк - чистый денежный поток.
Период окупаемости (payback period) — продолжительность времени, в течение которого не дисконтированные прогнозируемые поступления денежных средств превысят не дисконтированную сумму инвестиций.
Это число лет, необходимых для возмещения стартовых инвестиционных расходов.
Разработка бизнес плана	147
Пример:
Произведены разовые инвестиции в размере 280 ООО долл. США. Годовой приток планируется равномерно (зеркально) в размере 95 000 долл. США.
гг 280000 _ ,
Кио =------= 2,Ыгода
95000
Если же годовые чистые денежный потоки не равны, то расчет окупаемости УСЛОЖНЯЕТСЯ.
Предположим, что годовые притоки наличности распределены по годам следующим образом
Годы	1	2	3	4
Поступление наличности	80000	120000	J 30 000	90 000
Сумма поступлений за первые три года составит:
80 000 + 120 000 = 200 000 долл.США.
т.е. из первоначальных инвестиций остается невозмещенными;
280 000 - 200 000 = 80 000 долл.США.
Тогда, при стартовом объеме инвестиций в размере 280 000 у.е. период окупаемости составляет;
_ ,	80000 „„ а
2гооа +----= 2£\года
130000
Если рассчитанный период окупаемости меньше максимально приемлемого, то проект принимается, если нет — отвергается-
Если бы в примере необходимый период окупаемости был 3,5 года, проект был бы принят.
Более обоснованным является другой метод определения срока окупаемости. При использовании данного метода под сроком окупаемости - понимают продолжительность периода, в течение которого сумма чистых денежных потоков, дисконтированных на
148	Ржзработка бизнес плана

1: Подготовка финансового плана (руководство)
момент завершения инвестиций, равна сумме инвестиций.
Дисконтированный период окупаемости
Ё---=Х'с
где:
Рк - годовые чистые денежные потоки
- сумма всех инвестиций
t - срок завершении инвестиций.
1 - коэффициент дисконтирования.
Чистый приведенный доход (NPV)
При экономической оценке инвестиционных проектов используется ряд методов. Метод расчета чистого приведенного дохода (эффекта) является одним из основных.
Суть метода сводится к расчету чистой текущей стоимости - NPV, метод основан на сопоставлении величины исходных инвестиций с общей суммой дисконтированных чистых денежных поступлений, генерируемых в течение прогнозируемого срока.
Поскольку приток денежных средств распределен во времени, он дисконтируется с помощью коэффициента (i), устанавливаемого аналитиком (инвестором) самостоятельно, исходя из ежегодного процента возврата, который он хочет или может иметь на инвестируемый им капитал.
Показатель NPV отражает прогнозную оценку изменения экономического потенциала фирмы в случае принятия рассматриваемого проекта.
Разработка бизнес плана
149
Часть 1; Подготовка финансового плана (руководство)_________
Допустим, делается прогноз, инвестиции (IC) будут генерироваться в течение п - лет, годовые доходы в размере Р(> Р2 . Ръ
Общая накопленная величина дисконтированных денежных потоков (PV) и чистый приведенный эффект (NPV) рассчитываются по формулам
NPV = Y—-------IC,
.(М*
где:
Рк - денежные поступления (ЧПДС), в году (п)
IC - величина первоначальной инвестиции
1 - коэффициент дисконтирования
Очевидно, что если
NPV > О, то проект следует принять
NPV < О, то проект следует отвергнуть.
NPV = О, то проект ни прибыльный, ни убыточный.
В практике нужно рассматривать сумму NPV к сумме инвестиций и сроку проекта
Индекс рентабельности (PI)
Метод расчета данного показателя является продолжением метода расчета чистого приведенного дохода - NPV. Показатель PI в отличие от показателя NPV является относительной величиной. Индекс рентабельности (Р1) рассчитывается по формуле:
Р1=£———:1С
ТП+й"
Очевидно, что если:
PI > 1, то проект следует принять
150
Разработка бизнес плана
Часть I. Подготовка финансового плана (руководство)
PI < I, то проект следует отвергнуть
PI = 1, то проект ни прибыльный, ни убыточный.
В отличие от чистого приведенного эффекта индекс рентабельности является относительным показателем. Благодаря этому он очень удобен при выборе одного проекта из ряда альтернативных, имеющих примерно одинаковые значения NPV, либо при «комплектовании» портфеля инвестиций с максимальным суммарным значением NPV.
Внутренняя норма рентабельности (IRR)
Для данной группы расчетов лучше использовать функции автоматического определения IRR, которые имеются в электронных таблицах.
Внутренняя норма рентабельности (IRR) является показателем, широко используемым при анализе эффективности инвестиционных проектов Реализация любого инвестиционного проекта требует привлечения финансовых ресурсов, за которые всегда необходимо платить Чтобы обеспечить доход от инвестированных средств или, по крайней мере, их окупаемость, необходимо добиться такого положения, когда чистая текущая стоимость будет больше нуля.
Под нормой рентабельности, или внутренней нормой дохода, инвестиции (IRR) понимают значение коэффициента дисконтирования, при котором NPV проекта равен нулю’
IRR = I, при котором NPV = f (1) = О
Смысл расчета этого коэффициента при анализе эффективности планируемых инвестиций заключается в следующем. IRR показывает максимально допустимый относительный уровень расходов, которые могут быть ассоциированы с данным проектом.
На практике любое предприятие финансирует свою деятельность, в том числе и инвестиционную, из различных источников В качестве платы за пользование
Разработка бизнес плана	151
Часть I: Ппяготовкафнианслиою плана (руминц та)
авансированными в деятельность предприятия финансовыми ресурсами оно уплачивает проценты, дивиденды, вознаграждения и т.п., т е. несет некоторые обоснованные расходы на поддержание своего экономического потенциала. Показатель, характеризующий относительный уровень этих расходов, можно назвать ценой авансированного капитала (Cost of Capital СС). Этот показатель отражает сложившийся на предприятии минимум возврата на вложенный в его деятельность капитал, его рентабельность и рассчитывается по формуле средней арифметической взвешенной.
Экономический смысл этого показателя заключается в следующем: предприятие может принимать любые решения инвестиционного характера, уровень рентабельности которых не ниже текущего значения показателя СС (или цены источника сред ств д ля данного проекта, если он имеет целевой источник). Именно с ним сравнивается показатель IRR, рассчитанныйдляконкретаого проекта, при этом связь между ними такова.
1RR > СС, то проект следует принять;
IRR < СС, то проект следует отвергнуть;
IRR = СС, то проект ни прибыльный, ни убыточный.
NPV = CI + ^ [^/(l + fW] = O
где-
IRR - внутренняя норма доходности;
п- срок проекта;
Pi - денежный поток в году 1.
Коэффициент эффективности инвестиции (АВВ)
Коэффициент эффективности инвестиции (ARR) рассчитывается делением среднегодовой прибыли PN на среднюю величину инвестиции (коэффициент берется в процентах).
Часть I: Подгогопка финансового пляии (рукочодстпо)
Средняя величина инвестиции находится делением исходной суммы капитальных вложений на два, если предполагается, что по истечении срока реализации анализируемого проекта все капитальные затраты будут списаны; если допускается наличие остаточной или ликвидационной стоимости (RV), то ее оценка учтена.
0.5x(IC-RV)’
где:
PN — среднегодовая прибыль, генерируемая проектом;
IC —- величина исходных инвестиций;
RV — величина остаточной стоимости активов.
Данный показатель сравнивается с коэффициентом рентабельности авансированного капитала, рассчитываемого делением общей чистой прибыли предприятия на общую сумму средств, авансированных в его деятельность (итог среднего баланса-нетто).
Метод, основанный на коэффициенте эффективности инвестиции, также имеет ряд существенных недостатков, обусловленных в основном тем, что он не учитывает временной составляющей денежных потоков. В частности, метод не делает различия между проектами с одинаковой суммой среднегодовой прибыли, но варьирующей суммой прибыли погодам, а также между проектами, имеющими одинаковую среднегодовую прибыль, но генерируемую в течение различного количества лет, и т. п.
Разработка бианес плана
153
Чист,. 1 Оформление Бизнес плана
Некоторые рекомендации по разработке и оформлению бизнес плана
Совет! Для разработки, верстки и прочих операций используйте текстовой редактор Microsoft Word.
Перед началом работы с текстовой частью бизнес плана необходимо выставить параметры страницы следующим образом:
♦	выберите в строке меню команду Fail (Файл), Page Setup (Параметры страницы);
•	раскройте вкладку Paper Size (Размер бумаги), выберите переключатель Portrait (Книжная), установите стандарт А- 4;
•	раскройте вкладку Margins (Поля) : Задайте
значение полей 2,5 см;
Общие рекомендации
При создании серьезного финансового документа, придавайте значение не только его внутреннему содержанию, но и внешнему виду, используйте высокачественную бумагу и расходный материал, помните о качестве печати.
154
Разработка бизнес плана
Часть 1: Оформление бизнес плана Внешний вид документа
Брошюровка
Производите брошюровку документа в специализированных фирмах, где вам на выбор предложат различные методы и фактуру брошюровочного материала
Титул первого уровня (обложка)
Решая вопрос необходимости создания красочной обложки, учитывайте следующие факторы:
♦	Привлекательность, ваш документ не должен
затеряться в общей стопке
♦	Побуждение к прочтению.
♦	Респектабельность.
•	Подчеркивание профессионализма.
Для создания полноцветных высококачественных обложек используйте различные графические пакеты, например, Adobe Photoshop.
Беретка
Удобнее всего верстку документа производить в Microsoft Word. Используйте профессиональные дизайнерские программы только при наличии опыта.
Нумерация страниц
Рекомендация! Присваивайте каждой главе документа буквенное обозначение (алфавит латиница), а страницы главы начинайте с Nl: Al, А2, АЗ...А15 и Т.Д.
Подобная нумерация текста имеет определенные преимущества:
Разработка бизнес плана	155
•	быстрота нахождения материала;
«	замена (добавление) материала без
перепечатки всего документа;
•	психологическое увеличение объема бизнес
плана;
♦	придание вашему документу оригинального
стиля.
Колонтитулы
В зависимости от версии Microsoft Word можно использовать в верхних или нижних колонтитулах графические линии, название или логотип фирмы, название главы, название проекта.
Перед номером страницы можно поставить префикс (стр , page).
Для опытных пользователей! Можно задавать заливку страницы путем объединения верхнего и нижнего колонтитула. Если заливка является графическим объектом, не забудьте предварительно установить уровень прозрачности.
Печать
Для хорошего качества печати используйте струйные или лазерные принтеры (желательно цветные), имеющие разрешение не менее 300 dpi
Оформление текстовой части
Шрифты
В дальнейших рекомендациях по оформлению будем исходить из стандартных шрифтов Microsoft Word
156	Разработка бизнес плена
___________
Час и. I: Оформление бизнес плана
Рекомендация! Используйте в своем документе следующие шрифты:
Основной текст - Times New Roman Cyr N 12;
Заголовки - Times New Roman Cyr N 28;
Подзаголовки первого уровня — Times New
Roman Cyr N14, 16;
♦	Подзаголовки второго уровня -Times New Roman
Cyr или Arial Cyr N14;
Подзаголовки третьего уровня - Arial Cyr N12;
Текстовые выделения - Anal Cyr N12;
Примечания, выводы и цитаты Conner Cyr N12
Варьируйте начертания шрифтов: обычный.
курсив, полужирный.
Для создания единого стиля документа используйте инструмент «Формат по образцу».
Рекомендация! Используйте разряженный текст для выделения наиболее важных моментов текста, применять не более 150%.
Абзац
Устанавливайте между абзацами расстояние не более 6 пт.
Это же расстояние используйте между абзацем и подзаголовком. Слева первую строку можно выделить отступом.
Используйте для всего документа единый формат текста, применив в строке меню Edit (Правка, Выделить все), далее строка меню (не снимая выделения) Format, Paragraph (Формат, Абзац).
Автовамена
Для ускорения и облегчения работы применяйте автоматический ввод названий постоянно повторяющихся слов и фраз, воспользовавшись средством «Автозамена».
Разработка бизнес плана	157
Часть 1: Оформление бизнес плана_	_______________
Выберите в строке меню Tools, AutoCorrect (Сервис, Автозамена).
Подчеркивания
Заголовки первого уровня — подчеркивать только слова, а не полностью фразы.
Заголовки второго и третьего уровня - применять в зависимости от места расположения по тексту, подчеркивание применяется как средство выделения.
В зависимости от используемых версий Microsoft Word, вы можете прибегать к вариативным изменениям текста;
•	Использование тени
♦	Контур
♦	Верхний индекс
♦	Нижний индекс
Данные параметры находятся в строке меню Format, Font (Формат, Шрифт).
Цвет
Отдельные заголовки и сам текст можно выделять различными цветами.
Для этого на панели инструментов воспользуйтесь кнопкой «Выделение цветом»
При наличии цветного принтера используйте темные цвета для выделения заголовков и отдельных элементов текста.
Примечание! В процессе работы помните, что вы создаете серьезный финансовый документ, а не детский журнал с картинками.
Нумерация и маркировка списков
Применяйте данный вид форматирования при перечислении каких-либо характеристик, так же
'58	Разработка бизнес плана
__________________________Час 11,1: Оформление бизнес плана выделйте большой объем текста, имеющего отношение к определенной теме, для сохранения общего смысла.
Таблицы
При необходимости используйте таблицы текстового процессора Microsoft Word.
Обязательно применяйте обрамление и заливку соответственно возможностям вашей версии Microsoft Word.
Карты местности
В некоторых случаях уместно представить расположение предприятия, объекта, комплекса, земель и т.д , применив в тексте для наглядности изображение топографических карт. Для этого используйте вставку объекта в текстовой документ.
Рекомендация! Используйте специализированные программы или сканирование.
Фотографии, рисунки
Используя фотографий и рисунки, не перегружайте текст цветовой палитрой. Используйте эти вставки в основном в тех местах текста, где описание словами не дает должной наглядности (продукт, оборудование).
Помните, что в зависимости от версии Microsoft Word эти вставки нужно делать в таблице.
Рекомендация! Используя версию Microsoft Office 97 и выше вносите данные элементы как объект.
Для текстовых пояснений в этих рисунках двойным нажатием левой кнопки мыши по данному объекту, активизируйте его и внесите изменения (ознакомьтесь с руководством по Microsoft Office).
При работе на более ранних версиях Microsoft Office для создания эффекта обтекания текстом вставленного
Разработка бизнес плана	159
объекта, используйте таблицу, то есть вставляйте объект в ячейку таблицы, например, с левой стороны, а в правую ячейку вставляйте текст.
Рекламные проспекты, справочные материалы
Некоторые материалы, буклеты, крупномасштабные схемы невозможно внести в текст, так как из-за уменьшения масштаба теряется наглядность. Если формат документа в сложенном виде не превышает стандарт А - 4, то эти документы имеет смысл прошить (сброшюровать) непосредственно в бизнес план
Руководство к заполнению с кратким обзором глав
Титульный лист
Представляет собой титул второго уровня, сведения по заполнению находятся в начале макета руководства.
Оглавление
Является содержанием бизнес плана и заполняется в последнюю очередь.
Резюме проекта
Наиболее читаемая, а во многих случаях -«единственно читаемая» глава бизнес плана.
Представляет собой краткое изложение всего бизнес плана, содержит выводы, цитаты, сжатую информацию обо всем документе, поэтому рекомендуем тщательно обдумывать вносимый материал.
1Разработка бизнес плана
_____Часть 1: Оформление бизнес плана
Глава должна быть краткой, сжатой, полностью отражающей смысл данного проекта. Не придумывайте ничего, что не было бы написано в бизнес плане, используйте выдержки из текста документа.
Сведения о компании
Развернутая информация о вашей компании. Требуется подробно осветить все вопросы, содержащиеся в руководстве данной книги.
Сделайте упор на постановления государственных органов власти различных уровней, разрешения, лицензии, льготы, способствующие реализации вашего проекта.
Направления деятельности
Одна из самых сложных глав бизнес плана.
Цель этой главы - донести смысл вашего проекта до потенциального инвестора. Подробно описывается деятельность вашей компании в настоящее время, отражая реальное состояние дел. Излагается суть вашего проекта, подчеркивается его выгодность.
Для написания данной главы, желательно привлечь технический и менеджерский персонал фирмы.
Технологический обзор
Техническое описание и характеристики производственного процесса, оборудования, зданий, ит.д. Желательно использовать в тексте фотографии, схемы и прочую наглядную рекламу проекта.
Маркетинговый анализ
Глава с особой спецификой, требующая подготовки и привлечения внешнего материала (статистических исследований и анализа). Если сумма инвестиций по
Разработка бизнес плана	161
Часть 1: Оформление бизнес плата_
вашему проекту относится к разряду малого бизнеса, в принципе вам хватит грамотно обработанной информации из печатных изданий В других случаях необходимо данную информацию закупить у фирм, профессионально занимающихся маркетинговыми исследованиями
Обязательно проведите сравнительный анализ конкурентов. Рекомендуем поставить целью анализа конкурентоспобный уровень вашего предприятия, который вы достигните в недалеком будущем. Стремитесь использовать уровень ваших конкурентов в качестве примера для вашей компании
Факторы бизнес - рисков следует описывать, исходя из реальных условий, характерных непосредственно для вашей компании
Маркетинговый план
Разработка стратегии и тактики продвижения вашей продукции на рынок (Стратегический маркетинг) Используйте реальные жизненные условия для разработки рекламной кампании, ценовой политики, инструментов продвижения товара на рынок, каналов привлечения потребителей.
Финансовый план
♦	Работа с данной главой проводится только после окончания расчетов.
♦	Если вы используете средства Microsoft Excel для создания расчетной части и финансового плана в целом, то очередность написания пояснений к финансовому плану значения не имеет.
•	Для переноса созданных вами таблиц и графиков в текстовую часть Вашего документа используйте «Буфер обмена» операционной системы Windows.
162
Разработка бизнес плана
часть 1: Оформление бизнес плана
*	Для правильного формирования пояснений в финансовом плане ознакомьтесь с образцами в данной книге.
Внимание! Основное руководство по управлению и созданию финансового плана описано в главе «Финансовый план (руководство)»
Ознакомьтесь с последовательностью работы непосредственно в главе «Финансовый план»
Создание Технико-экономического обоснования (ТЭО) (сокращенная версия бизнес плана)
Последовательность создания ТЭО в принципе аналогична порядку работы с бизнес планом
Для создания ТЭО используются те же средства, что и для создания бизнес плана
ТЭО условно состоит из двух частей: пояснительной записки и финансовых расчетов. По своей сути ТЭО -сокращенная форма бизнес плана, поэтому пояснительная записка должна быть не более десяти страниц.
Возьмите за основу пояснительной записки главу бизнес плана «Резюме проекта». Пользуйтесь при создании ТЭО выдержками из глав бизнес плана, наиболее кратко и полно раскрывающими тему и цель написания вашего ТЭО
Для создания «Финансового плана ТЭО» используйте соответствующий раздел с рекомендациями бизнес плана.
В ТЭО обязательно должны присутствовать такие расчеты, как «Формирование бюджета», «Движение денежных потоков», «Анализ точки критического объема реализации», финансовые показатели. Данных расчетов вполне достаточно для этой формы финансовой доку м ентации.
Рекомендация! Создавать ТЭО общим объемом не более двадцати печатных листов.
Разработка бизнес плана	163
Часть II
Структура Бизнес плана
Честь 11
Структура бизнес плана
(Макет образец)
•Кижития Партер»
грелстувлве! БИЗНЕС ПЛАН
выполнения npoipdMMiuiopexoiicipyxiiHit isaitux располож LUurpajii ном a iMiniiiLipaniBiioM округе г Москвы но адресу
уп Цсшр.шьния 3 хх
Внимание! в образце бизнес плана многие данные изменены - некоторые недоступны как, например: «маркетинговые исследования».
А,1 llM.pl
Бизнес план
Документ состоит из конфиденциальной информации касающейся только «Компании Партнер»
Россия, г Москва, ул Центральная, д хх
Телефон (095)000 0000
Факс (095)000 00 01
Москва 2004 ।.
Часть 2: Оглавление
Оглавление:
Эксклюзивное заключение
Меморандум конфиденциальности Деятельность
Персонал
Основные сведения о проекте Отраслевая принадлежность Задачи, решаемые при реализации проекта
Описание проекта
Услуги комплекса
Маркетинговые исследования
Значение проекта
Глубина проработки проекта Обеспеченность ресурсами Источники финансирования Дополнительные источники инвестирования
Сведения о компании
Название компании
Форма собственности
Фактический адрес компании
Основная юридическая документация
Основные виды деятельности Построение руководящего состава Основные направления кадровой политики
Направление деятельности
Краткий обзор ситуации
Проект по реконструкции здания Распределение площадей в результате реконструкции здания
Разработка бизнес плайя
Технологический обзор	188
Основные технико-экономические
показатели	188
Этапы строительства	190
Исполнение проекта	191
Маркетинговый анализ	192
Определение рынка	192
Демографическая сегментация	196
Конкуренция	196
Факторы бизнес рисков	199
Маркетинговый план	206
Стратегия деятельности	206
Позиции	206
Каналы привлечения	207
Ценовая политика	208
Структура прибыли	209
Телемаркетинг	209
Рекламная кампания	209
Цели	210
Информационная стратегия	210
Рекомендации по проведению рекламной кампании	210
Финансовый план	212
Исходные данные проекта	212
Потребности в капитале	212
Порядок получения инвестиционных средств	218
График распределения средств	222
Формирование бюджета	223
Производственная программа	223
Расчет потребности в персонале
и заработной платы	227
Амортизационные отчисления	228
170
Разработ ка бизнес иляна
Чисть 2: Оглавление (Образец)
Коммунальные услуги	228
Прочие статьи бюджета	229
Налоги	229
Потребность в оборотном капитале	230
Операции с наличностью	232
Анализ точки "критического объема реализации"	234
Финансовые показатели	23 Б
Приложения
Формирование бюджета (Приложение 10_1)
Расшифровка статей бюджета (расходная часть) (Приложение 10_1а)
Расшифровка статей бюджета (оплата труда) (Приложение 10_1б)
Потребность в оборотном капитале (Приложение 10_2)
Заемные средства (Приложение 10_3)
Операции с наличностью (Приложение 10_4)
Баланс (Приложение 10_5)
Анализ точки критического объема реализации (Приложение 10_7)
Формирование бюджета (последующие год) (Приложение 10_8)
Потребность в оборотном капитале (последующие годы) (Приложение 10_9) Заемные средства (Приложение 10_10) Операции с наличностью (последующие годы) (Приложение 10_11)
Баланс (Приложение 10_12)
237
237
241
242
243
244
245
247
249
251
254
255
256
258
Разработка битее плана
171
Эксклюзивное заключение
«Компания Партнер» выполняет функции инициатора и неполны гедя программы по реконструкции здания расположенного по адресу г Москва, ул Центральная, дом 12 BiteJixiHiHo проекта сопутствует проведенный .маркетинговый aikumt который показал, чго в городе существует объективная потребность в новых, качественных помещениях
«Компания Партнер», именуемое в дальнейшем «Компания», обеспечивает полный комплекс услуг по реализации программы и, прежде всего, обеспечению финансирования данного направления путем привлечения инвесторов, внебюджетных источников финансирования предприятий всех видов собственности, осуществление надзора и управления программой
Деятельность «Компании» зарегистрирована государственными органами в соответствии с законодательством РФ, имеются все необходимые разрешительные документы и лицензии на ведение деятельности
Меморандум конфиденциальности
Этот бизнес план представляется к рассмотрению на конфиденциальной основе исключительно для принятия решения по финансированию данного проекта и не может быть использован для копирования или каких-либо иных целей, а также передаваться третьим лицам Принимая на рассмотрение этот бизнес план, получатель берет на себя ответственность и гарантируетвозврат данной копии «Компании Партнер» по указанному адресу, если он ие намерен инвестировать капитал в данную программу
Все данные, оценки, планы, предложения и выводы, приведенные по данной программе, касающиеся ее потенциальной прибыльности, объемов услуг, расходов,
Разработка бизнес влана	173
нормы прибыли и будущего ее уровня, основываются наилучшим образом на согласованных мнениях всего коллектива, участников разработки программы
Информация, содержащаяся в данном бизнес плане, получена из источников, заслуживающих
доверия
Деятельность
Вид деятельности:
Реконструкция здания и дальнейшая с<о ясснлуатация
♦ Персонал
Руководящий состав:
Должность
Генеральный директор______________
Помощник директора________________
Главный бухгалтер______________________
Зам директора__________________________
Директор службы безопасности
Общая численность работающих составит:
76 человек, в т. ч. управленческий персонал — 5 человек..
Основные сведения о проекте
♦ Отраслевая принадлежность
♦ Рынок недвижимости.
Л 74 ' '	' ~	~	----------"i._с__________
Часть 2: Эксклюзивное заключение (образец)
♦ Задачи, решаемые при реализации проекта
♦	Реконструкция и реставрация здания по адрес}': г Москва, ул. Центральная, дом XX.
♦	Данный проект включает в себя реконструкцию здания (фасад здания не изменится), перепланировку и отделочные работы помещений, проведение всех необходимых коммуникаций, благоустройство территории вокруг здания.
♦	Реконструируемое здание будет удовлетворять
следующим градостроительным требованиям:
♦	здание не изменит свой внешний вид (фасад останется прежним);
♦	сохранит масштаб существующей застройки района.
♦	Площади здания будут предназначены для сдачи
в аренду:
♦	под офисы;
♦	под помещения второстепенного значения (обслуживающие),
♦	под торговые помещения;
♦	под рестораны, кафе, бары.
• Описание проекта
♦	Здание находится в Центральном административном округе города, в зоне нежилой застройки, в окружении административных учреждений, научно-исследовательских институтов, высших учебных заведений и производственных предприятий.
♦	Реконструкция здания предполагает реставрацию фасадов, ценных, сохранившихся деталей интерьера. Это достигается выносом всех систем инженерного обеспечения здания, технологии ресторанов и автостоянок, в т.ч. и стоянки с механической парковкой автомобилей в пристройку во внутреннем дворе здания. Высота пристройки не превышает высоту существующего здания. Предполагается постановка здания на охрану.
Разработка бизнес плана	175
Часть 21 Эксклюзивное заключение (образец)
♦	Отделка большей части площадей (10 000 кв м) будет произведена под класс «С» - подвесные потолки, стеклообои, ковролин или линолеум, зторая меньшая половина (7 000 кв.м.) площадей — будет разделена на блоки под чистовую отделку со свободной планировкой, собственными с/у и кухнями-столовыми в блоках
•	Ставка арендной платы предполагает быть 200-350 $ кв.м, в зависимости от отделки и назначения помещения /подробная информация изложена в главе •Финансовый шан).
Масштабы и направления использования
♦ г. Москва
Сертификация;
• все необходимое оборудование для реконструкции здания и персонал соответствуют нормативным документам и имеют сертификаты соответствия
♦ Маркетинговые исследования
{см гл «Маркетинговый анализ» настоящего бизнес плана).
Характеристика рынка недвижимости:
♦	известен объем спроса;
•	известны основные потребители;
♦	установлены текущие цены на аренду аналогичных нежилых помещений.
Обеспеченность реализации:
♦	определены каналы реализации предлагаемых услуг;
•	разработаны методы по расширению спроса на услуги;
♦	известны текущие цены на данные виды услуг;
•	имеется прогноз цен на аренду нежилых помещений
Разоаботка бизнес плана	177
Часть 2: Эксюирзивнос заключение (ебрти-и)
Программа развития реконструкции:
определен объем работ по месяцам;
выполнен постатейный расчет издержек.
Конкуренция
• проведен анализ конкурентоспособности.
оценка
Значение проекта
Местное
Глубина проработки проекта
сформулирована идея проекта; разработан бизнес план проекта; проведены маркетинговые исследования.
Наименование разработчика, дата разработки документа
«Компания Партнер» 200_).
Обеспеченность ресурсами
Ресурсы	Стадия проработки, % обеспеченности
Управленческий персонал	1004
Обоулпвающий персонал	100%
Оборудование	100%
Материалы, комплектующие	Поставки заказчика для каждого цикла строи гетьегва по мере необходимости, 1ООЧЬ
Электроснабжение	Существующие городские линии, 100°®
1еплиспабжсние	Существующие городские теплосети. 100%
Водоснабжение	Существующие юродские водоснабжаюшие сети. 100%
Транспорт	100%
снять	Существующие гцюдские линии, 10У°Ь

Источники финансирования (краткое описание)
Наименование показателя	Долл. США
Заемные средства, всего	10000 000
Предполагаемаяпроцента»! с,авка за польювапие кредитом. в год	18
Собственные средства, blcio	10555 750
♦ Дополнительные источники финансирования
♦	Поступления от проекта (запланированная прибыль).
Краткое описание услоеий Срок окупгаос,„ проекта возврата средств	достигается планомерным
за счет проекта	развитием в течение 3-х лет и
2-х месяцев с момента ввода в эксплуатацию объекта
Финансирование будет использоваться для:
№	Наименование	Долл. США
1.	Реконструкция здания	4 475 502
2.	Перепланировка помещений и спей, работы	3 489 584
3.	Прокладка нарухеных инженерных сетей	2 604 168
4.	Отделочные работы	2 083 334
5.	Реконструкция и реставрация фасада	1 302 084
6.	Внутренние инженерные сети	2 500 000
7.	Благоустройство территори и	675 124
8.	Оборотные средства	3 425 954
Общая стоимость проекта:		20 555 750
Разработка бизнес ванна	179
Сведения о компании
НАЗВАНИЕ КОМПАНИИ «Компания Партнер»
ФОРМА СОБСТВЕННОСТИ Акционерным каптал
ФАКТИЧЕСКИЙ АДРЕС КОМПАНИИ Россия. 100000. г Москве, ул Центральная, дом хх Телефон, факс:
Телефон (095) 500-00-00 Факс (095)500-00-01
Основная юридическая документация
УСТАВНЫЕ и другие документы будут представлены по первому требованию как дополнительное приложение к настоящему бизнес плану.
♦	Государственная лицензия ФЗЦ N 005 000 на осуществление строительной деятельности “Компании Партнер» от 01 августа 2004 г., сроком на три года.
♦	Свидетельство N 626.005 от 09 февраля 2004 г. на осуществление хозяйственной деятельности «Компании Партнер» в соответствии с учредительными документами в рамках действующего законодательства Российской Федерации.
18С	Разработка бизнес плана
Основные виды деятельности
Дли достижения поставленных перед Компанией эадач в установленном порядке будут осуществляться следующие виды деятельности:
предупредительный ремонт административных и жилых домов, зданий и сооружений с использованием машин и механизмов.
•	Проектные и изыскательские работы жилых и административных объектов.
•	Выполнение функций заказчика по строительным и иным видам работ.
•	Покупка и продажа объектов недвижимости,
незавершенного строительства, земельных участков.
*	Оказание инжиниринговых, маркетинговых
и консалтинговых услуг.
*	Посреднические услуги.
♦	Выполнение работ по дизайну и планировке помещений.
*	Возведение объекта и отделочные работы.
•	Проведение всех подземных, наземных коммуникаций, благоустройство участка вокруг построенного здания, электроснабжение, телефонизация, озеленение, реконструкция тротуара, мощение бетонными плитами участка двора и другие необходимые меролриятия.
♦	Обеспечение надлежащей организации работы и экономической эффективности деятельности компании.
•	Проведение иной деятельности, соответствующей целям создания «Компании Партнер» и не запрещенной действующим законодательством.
гкабизнес плана
181
Часть?: Спадения о компании (oSpajeo)
Взаимодействие компании и государственных структур
Деятельность «Компании» проводится при непосредственной поддержке и контроле со стороны государственных структур и налоговых органов надзора. Для осуществления деятельности «Компании» получены все необходимые разрешения и лицензии.
Персонал компании укомплектован высококлассными специалистами в области управления и строительства
Построение руководящего состава
Структура управления «Компании» отражает организационно-техническую сторону производственного цикла, отвечает современным требованиям управления.
Зам директора		Директор службы безопасности
п/п	Резюме карьеры	Образование	Опыт работы
1 .	Иванов Юрий Петрович (Генеральный директор)	Высшее	25 лег
2.	Попов Иван Сергеевич (Зам. директора)	Высшее	25 лег
182	1’мработка бизнес плана
Главпый бухгалтер
Направляет финансовые дела «Компании» Контролирует правильность ведения финансовой документации (отчетности) фирмы Готовит финансовый анализ дсйс!впй для руководства компанией Представляет план будущих действий фирмы Контролирует подготовку бюджета фирмы н финансовые прогнозы Принимает меры к лрсдс ioauiiim ревизиям Управляет оборотным капиталом, включая дебиторскую задолженность, нсннымн бу матами
Заместитель директора
Осуществляет оперативное руководство инженерными службами, проводит ннструкгаж Разрабатывает i рафики и птаиы строительства объектов «Компании» Согласовывает 1рафики строительства субподрядным организациям, осуществляет приемку работ у подрядчиков Согласовывает,
решает технические вопросы с проектными организациями.
заказчиком, составляет планы материально-технического обеспечения объектов, отвечает за списание товарно-
материальных ценностей Руководит набором персонала
Директор службы безопаснос ти
Занимается организацией обеспечения охраны строящихся объектов отвечает за сохранность объектов, руководит сотрудниками отдела безопасности и набором персонала в службу охраны
Основные направления кадровой политики компании:
♦	привлечение высококлассных специалистов;
♦	подготовка собственных специалистов из числа
сотрудников «Компании* путем повышения квалификации;
♦	прием сотрудников на основе испытательного
срока;
♦	материальные н моральные поощрения.
184
Разработка бизнес плана
Часть 2: Напряаление даягельнрсчи (образец)
Направление деятельности
Краткий обзор ситуации
Проект по реконструкции здания
Здание находится в Центральном административном округе города, в зоне нежилой застройки, в окружении административных учреждений, научно-исследовательских институтов, высших учебных заведений и производственных предприятий
Здание построено в 30-х годах прошлого столетия предположительно. Здание занимает выгодное, доминирующее положение в городском ландшафте.
Реконструируемое здание предназначено для размещения офисных помещений общего назначения и разделено по условиям эксплуатации на 4 корпуса - «А», •В», «С» и *D».
Корпуса «А», «В», *С» - реконструкция существующего здания Корпус «D» - новое строительство.
Реконструкция здании предполагает реставрацию фасадов, ценных, сохранившихся деталей интерьера. Это достигается выносом всех систем инженерного обеспечения здания, технологии ресторанов и автостоянок, в т.ч. и стоянки с механической парковкой автомобилей в пристройку во внутреннем дворе здания Высота пристройки не превышает
Разработка бизнес плана	185
Часгь2: Направлениедеигедьнрсги|сбразеи1
высоту существующего здания Предполагается постановка здания на охрану
Распределение площадей реконструкции здания-
результате
•	В цокольном этаже корпуса В предусмотрены автостоянки — 500 машиномест.
♦	На 1-м этаже корпуса В разместятся торговые залы (автосалон, автозапчасти, продажа спортивных тренажеров, скутеров, катеров, яхт, магазины по продаже технического оборудования, отопительных систем и пр.), остальные помещения здания будут подготавливаться как офисные, предполагается, что часть площадей займут банки и филиалы банков.
•	Со 2-го по 8-ой этажи - площади будут задействованы под офисные помещения блоками от 100 до 500 кв.м. Планируется подготовить несколько помещений с коридорной системой и небольшими комнатами, которые можно будет сдавать малыми блоками, ориентир на средние фирмы с численностью от 4 до 15 человек.
♦	На двух-трех этажах будут отведены помещения под рестораны площадью 200-400 кв.м. на один ресторан.
♦	В полукруглых помещениях башни на всех этажах разместятся бары и кафетерии, комнаты для переговоров.
♦	На двух последних этажах, возможно, часть помещений будет оставлена под тренажерный(е) зал (ы).
♦	В результате реконструкции в обязательном порядке предусмотрено обеспечение здания телефонами МГТС, оптоволоконной связью, выделенными линиями Интернет.
* Отделка большей части площадей (10 000 кв.м) будет произведена под класс «С» - подвесные
186
Разработка бизнес плана
Член. 2: Направление деятельности (образец) потолки, стеклообои, ковролин или линолеум, вторая меньшая половина (7 000 кв.м.] площадей - будет разделена на блоки под чистовую отделку со свободной планировкой, собственными с/у и кухнями-столовыми в блоках
* Ставка арендной платы - 200-350 $ кв.м, в
зависимости от отделки и назначения помещения {подробная информация изложена в главе «Финансовый план»/.
Раэрвбот ка бизнес плана
187
Часть 2: Технологический tfeop (сйрачен)
Технологический обзор
Основные технические характеристики и конструктивные элементы здания
Существующие несущие конструкции здания (колонны, балки, перекрытия монолитные, железобетонные и деревянные, стены, конструкции кровли, балконов и вспомогательных элементов) имеют большой процент износа и незначительный запас прочности, часть их находится в неудовлетворительном или предаварийном состоянии.
Дополнительные нагрузки при замене деревянных перекрытий, устройства дополнительных (антресольных или полноценных) этажей потребуют обязательного значительного усиления грунтов, фундаментов и элементов несущего каркаса.
Предполагаемые направления реконструкции
♦	усиление грунтов;
*	усиление ж/бетонного и металлического каркаса;
•	замена деревянных перекрытий;
♦	замена конструкций кровли и балконов,
•	снос и восстановление башни,
♦	замена или усиление самонесущих стен,
•	ремонт существующих и организация новых
деформационных швов;
*	замена внутренних стен под вала;
188
Разработки бизнес плана
Часть 2; 'I cviiti.iorii-ieciriiit обзор (образец) ♦ замена остекления, ♦ реконструкция и реставрация фасада.
Наружные инженерные сети расположены в соответствии с техническими условиями, выданными службами присоединения
Внутренние системы инженерного обеспечения.
Отделочные работы
♦	1-ый этаж - торговые залы;
♦	остальные этажи офисов, 50% этажей класс «О, 50% свободная планировка с последующей отделкой под конкретного арендатора или покупателя;
♦	помещения угловой части здания: бары, кафе, рестораны;
♦	последний этаж, предположительно, игровой
Благоустройство- уличные автостоянки, газоны, ландшафтные мероприятия.
Подсветка здания.
: Основные технико-экономические
показатели
№	Наименование показателей	Ед.	Проекгиые показатели
1	Площадь участка	га	Около 0,85
2	Площадь застройки	ьг	5 220,2
3	Площадь для сдачи в аренду	м‘	27 300
4	Этажность здания	эт.	6-11
5	Общая площадь здания	ьС	38 542,7
6	Полезная площадь	ьг	34 686
7	Средняя высота здания	м	40
8	Строительный объем	м3	146 301
Разработка бизнес плана	189
Идеи, 2: Технологическим обзор (оьразещ
Этапы строительства
1- Реконструкция здания	
1 1 -мероприятия по усилению»рантов	700 сваи
1 2 - мероприятия по усилению фундаментов и подвала	800 ы'
1 1 разборка существующих конструкции	6 000 м* коне ip •ч> 800 ill С гр
1 4 мероприятия по усилению с % шествующею каркаса	1 ЯЮм’бс 1/120 гн
1 5 мероприятия по ммене перекрытий	5 ОООм'жб
1 6 - мероприятия ио замене кровли	4800 м
1 7 - мероприятия по ремонту стен, nepei ородок	6000 м'
] 8 - реконструкция и реставрация фасада (в том числе балконов, декоративных элементов, остскиеиис и прочее)	12 800 кг (6 ОООм1 остек)
2. Перепланировка помещении здания  спец, работы	
2 1 - устройство внутренних перегородок	54 000 кг
2 2 - устройство внутренних стен, делящих здание по функциональным зонам	600 м2
2 3- устройство внутренних систем инженерного обеспечения (отопления, водоснабжения, канализации, водосток, эл силовой и освещения, вентиляция, кондиционирования, пожаротушения, лифты, автоматизация систем, телефонизация и т Д 1	
3. Прокладка наружных инженерных сетей	
4. Отделочные работы	
4 1 - отделка класс «С»	10000 м-
4 2 - торговые залы	5 000 м2
4 3 гаражи на свободных площадях без отделки	5 000 м3
4 4 - свободная планировка	8 000 м2
4 S - кафе, ресторан	2000 м2
5. Благоустройство я подсветка здания	10 800 м2
Всего:	30 000 м5
190	Разработка бизнес плана
Часть L- 1 миологическим обзор (образец)
Исполнение проекта
Для разработки бизнес плана были привлечены две организации, которые предоставили информацию по следующим пунктам*
•	реконструкция здания - 1-й этап работ ( В бизнес плане использовалась информация ООО «Мастер», образованного в 1998 году, регистрационный номер 209.040),
•	сдача в аренду офисных и торговых помещений - 2-й этап работ (В бизнес плане использовалась информация Корпорации «Недвижимость», созданной в 2001г).
Разработка бизнес плана
191
Часть 2: Маркепшговый анализ (образец}
Маркетинговый анализ
Определение рынка
Насколько привлекателен рынок офисного строительства в городе для инвесторов?
Привлекательность во многом определяется макроэкономическими показателями. Экономика страны последние годы сохраняет тенденцию к устойчивому росту. Как результат - рост рынка и инвестиций на фоне постоянно увеличивающегося объема арендованных площадей Вместе с тем стоимость строительства и реконструкции не увеличилась и по-прежнему находится в пределах $ 1 -1,5 тыс, за кв. метр - весьма привлекательные цифры на фоне средней стоимости покупки, варьирующейся от $2,3 тыс. до $3,4 тыс. за метр.
Для западного инвестора невозможность приобретения земельного участка в собственность является достаточным основанием для отказа от инвестиций в недвижимость. Девелоперские компании должны выкупать права аренды сроком на 49 лет.
Возможно, принятие Земельного кодекса и увеличение земельного налога также вызовет и увеличение ежегодных арендных платежей за землю. Пока доходность строительства офисных зданий остается на уровне 17-23%. В будущем рост арендной платы за землю наряду с инфляцией может привести к
1^1	Разрябогка бизнес плана
Часть 2: Маркссинговый анализ (образец)
падению доходности. В ближайшие два года это падение можно будет компенсировать ростом арендных ставок на офисные площади.
Каков прогноз относительно стоимости арендных станок на офисные помещения в ближайшем будущем?
Уровень свободных площадей в городе в настоящее время значительно ниже, чем в столицах стран Центральной и Восточной Европы, а объем нового строительства не может полностьюудовлетворить растущий спрос. В связи с этим в ближайшем будущем город ожидает сильную конкуренцию за помещения хорошего качества. Большинство зданий будет полностью сдано в аренду еще до завершения строительства. В целом это позволяет говорить о том, что арендные ставки на офисы высокого качества будут расти - скорее всего па 3-5% в год.
Кризис 1998 года рынок офисной недвижимости пережил весьма болезненно. Ставки арендной платы в городе снизились в среднем на 50%, почти вдвое увеличилось количество вакантных площадей; большинство строительных проектов было заморожено, а остальные испытывали серьезные перебои с финансированием. Со второй половины 1999 года ситуация начала меняться: в экономике наметилась очевидная тенденция к подъему производства, резко увеличились доходы от экспорта, в Россию стали возвращаться иностранные инвесторы.
Политическая стабилизация после парламентских и президентских выборов укрепила уверенность в благоприятных перспективах российского бизнеса. И, как следствие, арендные ставки на офисные помещения резко «поползли вверх». К концу 2003 года рост составил почти 15%
Например: офисы класса «А» в среднем подорожали с $475 до $550 за 1 кв. м в год (включая эксплуатационные расходы).
плана
193
Час», 2: Маркетинговый анализ (обрамц)__
В этом году рост арендных ставок оказался менее значительным В отношении конкретных цифровых показателей для офисов класса "С» - данные риэлтеров расходятся. Например, по данным "Penny Lane Realty”, арендные ставки офисных площадей всех категорий в этом году увеличились почти на 10%, а в “Jones Lang LaSalle” считают, что рост не превысил 1-2%. Цифры, называемые другими участниками рынка, колеблются в этом диапазоне, поэтому наиболее реально можно предполагать рост в 5-6%.
В отношении площадей класса «А» и VIP информация риэлтеров сходится: с начала года общий запас пустующих офисных помещений сократился почти на 40% и в настоящее время составляет приблизительно 5,5% от всех находящихся в эксплуатации площадей. При этом спрос сохранился на прежнем уровне - 130 тыс. кв. м в квартал. Сочетание двух последних обстоятельств почти наверняка спровоцирует резкий всплеск арендных ставок. По мнению аналитиков компании Colliers Int., их рост составит до 10%.
Такой же точки зрения придерживаются и девелоперы. Объемы офисного строительства фактически остались на уровне прошлого года - около 250 тыс. кв. м в год. Но более половины зданий строятся под конкретного заказчика, до 20% будет выставлено на продажу, а из оставшихся25-30% на рынок аренды поступит не более половины - остальное будет сдано на этапе строительства.
В связи с этим девелоперы спокойно поднимают арендные ставки в строящихся бизнес-центрах.
Несмотря на очевидную тенденцию к росту арендных ставок, общий объем нового офисного строительства не только в этом, но, скорее всего, и в следующем году существенно не возрастет. Иностранные компании по-прежнему оценивают инвестиции в российскую недвижимость как весьма рискованные.
Что касается российских девелоперов, то они пока не обладают возможностями для финансирования
'Разработка бизнес плана
значительного числа новых проектов. Болеетого, существуют проблемы с инвестициями в уже строящиеся объекты.
Среди существенных тенденций на рынке аренды офисной недвижимости стоит отметить изменения, происшедшие в структуре спроса. Прежде всего, это касается размера арендуемых площадей. По данным Jones Lang LaSalle, фактснескивдва раза возрослоколичествосделок,закмочаемых на офисы от 500 до 1000 кв м, а вот самый большой спрос -офисы до 250 кв м - становятся все менее популярными, в этом год/число сделок с ними сократилось на 20%.
Сохранилась тенденция к увеличению среди арендаторов офисов класса «4* доли российских компаний (с 20 до 30%). Общее соотношение офисных площадей различных категорий почти не изменилось.
•	ежеквартально арендуется около 30 тыс. кв м офисов класса «Л».
•	80 тыс. кв. м класса «В*.
•	По офисам класса *С* реальной статистики не
ведется, но серьезных изменений в этом секторе риэлтеры также не зафиксировали.
В отношении эксплуатационных расходов каких-либо изменений на офисном рынке города не произошло. В предыдущий год произошло увеличение стоимости эксплуатационных расходов на $10-15 за счет общего роста стоимости коммунального обслуживания в России.
Вывод:
Сделки купли-продажи офисных комплексов носят закрытый характер - информация об условиях и фигурирующих суммах, какправило, не разглашается. Однако некоторыетевденции вэтом сегменте рынкавполне очевидны.
*	Во-первых, это общее увеличение количества сделок. Если год-два назад это были единичные случаи, то сейчас продажа бизнес-центровсталаобычной практикой
195
Во-вторых, в отличие от первых послскризисных лет в роли продавцов выступают не обанкротившиеся компании и банки, а девелоперские компании.
• В-третьих, растет спрос на бизнес-центры, в которых качество строительства и уровень технической оснащенности соответствуют высоким международным стандартам. Иностранные юридические лица, ранее принципиально предпочитавшие покупке офисов их аренду, постепенно отказываются от этой практики
Демографическая сегментация (определение потребителя)
Восприятие: Положительное;
Оценка: Высокая;
Влияние местоположения: Имеет;
Цена: Средняя, соответствующая качеству объекта;
Сравнительные Преимущества: Имеют место;
Мотив: Приобретение для нужд предприятия,
Спрос: Ограниченный;
География: Город Москва;
Род занятий: Легальный;
Вид бизнеса: Значения не имеет;
Позиция: Потребность;
Эмоциональное влияние: Рекламная кампания;
Точка зрения: Общая картина, положительная;
Ограничения: Нет.
Конкуренция
Далеко не все считают перспективы иностранных инвестиций на офисном рынке российской столицы безнадежными. Единственная компания, помимо ENKA, стремится к проведению агрессивной политики на рынке коммерческой недвижимости - это шведская IKEA. Несмотря на противодействие депутатов Мосгордумы,
Разработка бизнес плана
____________________ Часть 2: Марго пли рвый анализ (образец) московского архитектурного комитета и на демонстрации протеста, организованные местными жителями, IKEA упорно реализовывает грандиозный проект строительства офисного центра, гипермаркета и торговой галереи на пересечении Кутузовского проспекта и третьего транспортного кольца (ориентировочная стоимость проекта $250 млн)
Другие инвесторы, несмотря на рекомендации международных риэлтеров, вкладывать деньга в офисное строительство в Москве не спешат. Японская корпорация Itochu, выкупившая более трех лет назад права аренды на участок 2,4 га на территории «Москва-Сити», до сих пор не вложила в строительство ни копейки. Samsung Constraction & Engeniring, продав два построенных им в Москве бизнесцентра, от реализации новыхпроектов отказалась. Турецкая компания Alarko, несмотря на успешную сдачу в аренду офисных площадей построенного ею комплекса «Мосаларко Плаза», приступать к новым проектам также не собирается
Впрочем, проблема привлечения иностранных инвестиций на рынок Москвы решается и по-другому. Понятие Шелл-компаний устоявшимся термином стало не такдавно. На практике этоозначает следующее российский инвестор покупает котирующуюся на бирже западную компанию, как правило, имеющую ботатую родословную и весьма скромные финансовые показатели, в большинстве случаев балансирующую на грани банкротства, После этого в компанию «закачиваются* прибыльные активы. Довольно скоро биржевые брокеры замечают устойчивую тенденцию к росту стоимости акций, а после ознакомления с аудиторскими отчетами, как правило, не отражающими регион инвестиционной деятельности, начинают советовать своим клиентам вкладывать деньги в перспективные бумаги.
Естественно, никакой статистики, отражающей реальные объемы подобной деятельности, не существует. Между тем неофициально многие представители российских компаний, в том числе и девелоперских, говорят
Разработка бншес плана	ЮТ
Часть 2: Маркетинговый анализ (образец)-------------
о подобном способе привлечения иностранных инвестиций как о более эффективном, нежели межправительственные соглашения и законодательные новации
Стоит отметить, что в одном сегменте офисного рынка иностранцы берут весьма существенный реванш Управление недвижимостью - property management (охрана, техническое обслуживание, уборка помещений и др | - не требует серьезных капиталовложений, а потому такие компании, как Hines, Colliers СРМ, Sawatzky, Sodexho и др , давно и активно предлагают свои услуги на этом рынке. И, надо признать, делают это весьма успешно - не менее ТО1: о офисных площадей класса «А» находится под их управлением. Что, впрочем, совсем неудивительно
♦	Во-первых, несмотря на очевидный рост доли российских компаний, среди арендаторов класса «Аз по-прежнему доминируют иностранцы, ориентированные на признанные во всем мире брэнды
♦	Во-вторых, западные управляющие компании работают на столичном рынке с начала 90-х, когда с ними просто некому было конкурировать За прошедшее десятилетие у них появились заслуживающая доверия репутация и, как следствие, постоянные клиенты и рекомендательные отзывы
Российские компании пока только выходят на этот рынок, однако у них есть одно неоспоримое преимущество. В большинстве своем это дочерние структуры девелоперских организаций. То есть, как минимум они могут рассчитывать на заключение контрактов, на управление бизнес-центрами, находящимися в собственности аффилированных компаний. Этого вполне достаточно, чтобы заработать себе имя и в дальнейшем предлагать свои услуги другим застройщикам. По этому пути уже пошли «Система Галс», «Интеррос девелопмент», Стимул групп» и «Альфа девелопмент»
*	Разработка бизнес плана
________________________Часть 2: Маркетинговый анализ (образец)
Между тем рынок property management вполне достоин того, чтобы за него побороться Стоимость эксплуатационных услуг применительно к офисам класса «А» составляет $80-115 с I кв мв год В тоже время их себестоимость, как правило, не превышает $60-70 с 1 кв. м в год, то есть уровень рентабельности не опускается ниже 30% Учитывая, что в Москве не менее600тыс кв м офисов класса «А» {по оценкам Jones LangLaSalle), емкость этого рынка составляет около $60 млн в год, а уровень годовой прибыли, получаемой управляющими компаниями,- не менее $20 млн. е год. При этом следует учесть, что эксплуатацией офисов класса «А* рынок property management не ограничивается. Управляющие компании оказывают значительное количество дополнительных услуг {организация питания, проведение презентаций, транспортные трансферты и пр), активно работают на рынке офисов класса *В» и все чаще предлагают свои услуги по эксплуатации жилых зданий. С учетом этих сегментов суммарный оборот рынка property management составляет около $100 млн в год, что даже по западным меркам является весьма значительной цифрой.
Факторы бизнес - рисков
Любое начинание и прогресс развития всегда влечет за собой определенные риски
Сезонность
Представленный вид деятельности не подвержен зависимости от сезонного спроса на предлагаемый ввдуслуг. Данный риск отсутствует.
Окружающая среда
При географическом расположении г. Москвы угроза экстремальных природных явлений, которые могут помешать развитию проекта (наводнения, землетрясения и т.п), отсутствует.
Разработка бизнес плана	199
Конкуренция
Как уже было описано выше, не вое российские инвесторы обладают возможностями для финансирования значительного числа новых проектов и существуют проблемы с инвестициями в строящиеся объекты. Поэтому реальную конкуренцию могут составить только иностранные инвестиции.
Несмотря на очевидную тенденцию к росту арендных ставок, общий объем нового офисного строительства не только в этом, но, скорее всего, и в следующем году существенно не возрастет. Иностранные компании по-прежнему оценивают инвестиции в российскую недвижимость как весьма рискованные.
Уровень прибыльности офисного строительства в Москве не опускается ниже 17%-23% годовых в валюте, что в два-три раза превосходит среднестатистические показатели мегаполисов Западной Европы и США. Однако среди иностранных инвесторов не так уж и много желающих воспользоваться столь благоприятной возможностью. Невозможность приобретения в собственность земельных участков и несоответствие российских градостроительных стандартов общемировым фактически изолировали офисный рынок российской столицы.
Единственная нероссийская девелоперская компания, активно работающая на московском офисном рынке,-турецкая ENKAm ее совместные предприятия «Мосэнка» и «Красные холмы» в совокупности владеют более 300 тыс. кв. м офисных площадей. Офисное строительство в Москве по уровню прибыльности как минимум в два-три раза превосходит среднеевропейский уровень. Однако девелоперская деятельность в России в глазах западных инвесторов остается рискованным предприятием, апотому «прибыль получаеттолько тот, кто хочет иумеет рисковать».
Факторов, которые обеспечили России вообще и Москве в частности статус рискованного рынка, несколько:
200
Разработка бизнес плана
_______________________Час». 2: Маркетинговый анализ (образен)
•	Во-первых, это невозможность (если не законодательная то, по крайней мере, техническая) оформления в собственность земельного участка, на котором осуществляется строительство. Аренда участка на срок до 49 лет (без гарантии пролонгации) и возможность изменения пока еще весьма скромной арендной ставки - достаточное основание для того, чтобы иностранные инвесторы отказались от инвестиций в недвижимость
•	Во вторых, унифицированные западные стандарты офисного строительства - планировка, кубатура помещений, лифтовая и коридорная система и др.- просто не могут быть реализованы в Москве. Существующие архаичные проектные требования, предъявляемые чиновниками, в состоянии забраковать любой современный офисный проект Западной Европы и США. Во многом именно поэтому в Москве, по данным компании Jones Lang LaSalle, не более 10-15 зданий, адекватных запросам иностранных арендаторов.
♦	В-третьих, определяющим недоверие иностранных инвесторов к офисному рынку российской столицы, является относительно небольшой срок его существования. Этого вполне достаточно для того, чтобы получить статус рискованного рынка. Стоит учесть, что инвестициями в девелоперские проекты во всем мире занимаются преимущественно институциональные инвесторы (паевые, пенсионные, инвестиционные фонды). Менеджеры, а тем более акционеры фондов, обладают крайне консервативным мышлением, клеймо Emergency market способно отпугнуть их от самых выгодных и надежных проектов. Пока в Москве имеется всего лишь один пример серьезного присутствия на рынке Москвы институциональных инвесторов - бизнес-центр Ducat Place 2 {13 200 кв. м), выкупленный в начале 2001 года американским инвестиционным фондом Andante у американских же фондов New Valley и Apollo.
Разработка бизнес плана	201
Только грамотная экономия на переменных и постоянных затратах позволит компании установить отпускные цены на реализуемый объект несколько ниже, чем цены у конкурирующих организаций, что может создать конкурентные преимущества по сравнению с другими компаниями, занимающимися сдачей в аренду или продажей недвижимости подобного класса.
Структура затрат
Общая сумма инвестиций, предназначенная для создания технической базы проекта, включает в себя детализацию затрат по нижеследующим позициям-
•	Строительные работы, подводка коммуникаций и благоустройство территории.
Затраты на строительные работы по возведению административного здания с цокольным этажом и подвалом, на сооружение внутренних инженерных сетей и коммуникаций, благоустройство территории, противопожарные мероприятия,
•	Сдача объекта.
Общая сумма инвестиционных средств составляет 20 555 тыс. долл. США, что может отразиться на потенциальных доходах будущих периодов. Возможно, придется в значительной степени увеличить расходы на маркетинг. Но! все расходы, в том числе и на маркетинг, будут привлекать к комплексу не только внимание потенциальных арендаторов {покупателей), но и средства массовой информации. Получаемая прибыль с большей долей вероятности перекроет инвестируемый капитал, так как существует большая разница между себестоимостью строительства и ценой продажи.
Данное направление строительного бизнеса позволяет со 100% уверенностью делать прогнозы на получения прибыли. Представленный проект - это то направление бизнеса, которое относится к
202	Разработка бизнес плана
_____________________Часть 2~ Маркетинговый авали i (образец) удовлетворению насущных проблем компаний и фирм, что является главной гарантией получения стабильной прибыли. Экономика планирования должна быть определена специалистами на высокое получение доходов за счет правильного распределения привлеченных и собственных средств. Прибыли перекрывают не только строительство объекта, но и внутреннее обеспечение затрат. (Подробную информацию о структуре затрат см. в главе «Финансовый план»)
Чрезмерное увеличение конкурирующей среды
Офисное строительство в российской столице - один из самых прибыльных и рискованных видов бизнеса. Последний пример, подтверждающий это правило,-возводимый компанией «Сиракузы» (дочерняя структура «Альфа-групп») офисно-торговый комплекс по адресу улица Арбат, 1. Коммерческий проект - 47 тыс. кв. м офисных и торговых площадей - обойдется застройщикам приблизительно в $50 млн., и при этом, по оценке риэлтеров, может быть продан не менее чем за $120 млн.
Юридический риск
Юридические документы по данному проекту должны быть приведены в надлежащее состояние, согласно действующему законодательству РФ, и зарегистр!1рованы	соответствующими
государственными органами
Экономический риск
Надежность инвестиций в программу обеспечивается направлением деятельности, жизненной необходимостью для предприятий и фирм, многоярусной сетью реализации риэлтерами недвижимости, спросом, качеством, квалифицированным штатом сотрудников этих фирм.
Цифры говорят:
203
jacTbZ: Маркетинговый анализ (образец)___________
Здание на улице Лесная, в настоящее время занимаемое Автобанком, было выставлено на продажу по цеце $23 млн. Цена, по мнению риэлтеров из Jones Lang LaSalle, соответствует рыночной: общая площадь здания составляет 10 340 кв. м, а его уровень, хоть и с натяжкой, но соответствует классу «А», ФПГ «Нафта-Москва» утверждает, что $23 млн. - это стартовая цена, которая, возможно, будет повышаться по мере поступления заявок на приобретение здания.
Офисный комплекс на Большой Полянке (общая площадь 3445 кв. м), построенный в 1997 году и в настоящее время пустующий, предлагается к покупке по фиксированной цене $7,5 млн.
Бизнес-центр «Ингосстраха» на Новослободской улице (площадью 11 тыс. кв. м) предлагается в аренду компанией «Чайка Плаза», осуществляющей по договору с • Ингосстрахом» управление комплексом По мнению группы Реппу Lane Realty, проблем со сдачей помещений по ставке $550 за 1 кв. м в год в абсолютно новом бизнесцентре класса «А» возникнуть не должно.
Продажа зданий ‘Ингосстраха» - самое крупное предложение на рынке московской недвижимости за последние десять лет.
Социально-политический риск
Успех деятельности компании в значительной степени зависит от политики Правительства и местных органов власти по отношению к частному бизнесу на базе коммерческих структур. Существующее правительство в целом обеспечивает режим благоприятствования для развития частного бизнеса и реализации инвестиционных программ.
Ответственность за строение
Разработка данного проекта требует, чтобы учитывались требования Градостроительного заключения, задания на проектирование, историко-архитектурного
204	Разработка бизнес плана
___________________ Часть 2: Маркетинговый анализ (образец) обследования, инженерно-геологических изысканий, обследования несущих конструкций прилегающего здания, а также нормативных документов. Все строительные работы должны быть выполнены согласно разработанному рабочему проекту. Должна быть организована охрана строящегося объекта
Разраб©пса бизнес плана
205
Маркетинговый план
Достижение планируемого уровня прибыли и завоевание определенного сегмента рынка недвижимости во многом зависит от финансовой политики и стратегии «Компании» в этом направлении
Стратегия деятельности
Стратегией деятельности «Компании» по данному направлению должна являться ее целевая направленность на арендаторов (покупателей) нежилых помещений среднего класса.
Длн реализация страте тческои цели и сфере марке» и и га «Компании» необходимо активизировать спою деятельность по следующим направлениям:
•	Проектные работы;
* Проведение гибкой ценовой политики в области реализации услуг в сфере представления нежилых помещений на рынок недвижимости
Позиции
Основными привлекательными характеристиками представляемого направления являются: высокое качество реконструируемого здания; применение лучших отечественных и зарубежных материалов и оборудования, удобная планировка, расположение, размещение инженерно-
206	Разработка бизнес плана
Чаги. Z: Мяркп ин rOBi.m BJiaiuoGpawn) технических и подсобных помещений Для достижения лидирующей позиции на рынке нежилых помещений «Компания» должна использовать различные методы и схемы привлечения потребителя предлагаемых услуг.
Каналы привлечения
Должен оказываться полный информационный сервис, поддерживаемый квалифицированным штатом сотрудников, проводиться презентации, представляться результаты реконструкции здания
•Компания» должна стремиться к тому, чтобы заинтересованные организации г. Москвы были информированы о начале реализации площадей реконструированного здания, его расположении, планировке и внешнем виде.
Разработка бытвсс плана	Z67
Один из способов увеличения объема реализации нежилых помещений — это создание банка данных о компаниях, использующих услуги риэлтеров. Эти действия позволят получить больше заказов на предлагаемые услуги и расширить сервис обслуживания потребителя, в том числе информационное обслуживание через интернет
Ценовая политика
Компании» необходимо использовать политику гибких и конкурентоспособных цен, провести обзор цен на аналогичные объекты недвижимости и в зависимости от этого использовать реальные цены реализации нежилых помещений на предлагаемом объекте недвижимости.
♦ Отрицательные факторы:
♦	Реконструируемое здание - здание образна 30-х
годов застройки города.
♦	Потребность на рынке недвижимости в более современных объектах или архитектуры прошлых столетий (в частности популярны особняки).
♦ Положительные факторы:
♦	Расположение в Центральном Административном Округе.
♦	Конкурентоспособные цены на нежилые
помещения.
♦	«Дефицит* объектов на рынке нежилых
помещений.
Умелое использование повышенного спроса в Центральном Административном Округе на нежилые помещения и средние цены на них — гарантия успешного развития деятельности «Компании» по данному направлению.
208	Разработка бизнес плана
Часть 2: Маркетинговый план (образец) Структура прибыли
Реализация нежилых помещений.
Телемаркетинг
«Компании» необходимо проводить рассылку литературы по почте, использовать телефонную связь, Интернет При этом должна быть быстрая реакция на заказ и обработку заказов, почтовая отправка, срочное исполнение, обработка маркетинговых исследований.
Рекламная кампания
Для достижения успеха «Компании» понадобятся услуги рекламных агентств, специалистов соответствующего уровня и широкомасштабные связи со средствами массовой информации Фирме необходимо провести рекламную кампанию в основных и специализированных печатных органах, использовать накопленный опыт рекламных
Разработка бизнес плайи
209
Часть 2-. Маркетинговый ела» (образен) _
Цели
Развивать путем рыночных исследований научную информацию для создания реального Маркетингового плана.
Информационная стратегия
Для реализации информационной стратегии «Компании- необходимо следующее:
•	разработать специальный график частоты выхода рекламных публикаций;
•	проработать порядок и места размещения
публикаций (видное место и подходящая обработка);
♦	помимо чисто рекламных объявлений подготовить к печати статьи, рассказывающие о деятельности 'Компании» в сегменте рынка нежилых помещений, что помимо информации несет в себе скрытую рекламу;
•	в начале деятельности по данному направлению интенсивность подачи рекламы должна быть частой и в наибольшем числе информационных источников, впоследствии интенсивность подачи будет подчиняться потребностям и возможностям «Компании».
Рекомендации по проведению рекламной кампании
«Компании» рекомендуется провести рекламу в престижных печатных изданиях и по радио. Как показывает практика, это наиболее эффективные способы рекламы.
Рекомендуется разместить на первых полосах печатных изданий фотографии реконструированного и отремонтированного здания. Отметить применение современных материалов и передовых технологий, использующихся при его реконструкции и ремонте.
21 u	Разработка бизнес плана
_______________________4acib 2: Миркетинговый плац (образу ц) Заказать профессиональные фотоснимки офисного комплекса, с последующим тиражированием, разработкой плакатов и другой полиграфической продукции.
В рекламном тексте необходимо подчеркнуть выгодное местоположение здания в ЦАО, его ценовые преимущества, а также надо отметить и другие привлекательные моменты.
Большой эффект планируется получить оя1 рекламы по радио. Очень часто клиенты являются деловыми людьми и не имеют времени для просмотра рекламных статей, поэтому прослушивание радио в дороге является зачастую единственной возможностью получения информации об объекте.
Достаточно эффективна наглядная реклама
Установите рекламные щиты на расстоянии 1 км от объекта, на которых поместите фотографии здания и укажите его адрес.
Вся рекламная кампания должна быть направлена на запоминание.
Разработка бизнес плана
211
Финансовый план
Исходные данные проекта
♦	Все расчеты представлены в долл. США.
•	Расчеты произведены без учета НДС.
•	Финансовые ресурсы, необходимые для реализации программы составляют 20 555 75С долл. США
♦	Год из расчета - 360 дней.
♦	Проект рассчитан на 9 лет с начала инвестирования.
♦	Расчетный период 7 лет.
Потребность в капитале
Потребность в капитале на выполнение программы по вводу в эксплуатацию 11 -тиэтажного здания, предназначенного для офисных помещений общего назначения , автостоянки, торговых площадей/ ресторанов и кафе, составит: 20 555 750 долл. США, из них:
♦	10 555 750 долл. США вложены из
собственных средств компании;
•	10 000 000 будут привлечены от
заинтересованных инвесторов.
21 *	Разработка бизнес плана
Часть 1: Финансовый план (образен)
Общая сумма инвестиций, предназначенная для создания технической базы проекта, включает в себя детализацию затрат по нижеследующим позициям:
♦ Строительные и отделочные работы, подводка коммуникаций и благоустройство территории.
В стоимость реконструкции здания входит: строительство внутренних перекрытий, реконструкция фасада, отделочные работы административного здания площадью 30300 кв м., подводка водопровода, канализации, отопления, вентиляции, электрообеспечение, заземление, проведение пожарно-охранной сигнализации, телефонной связи, системы ввдеонаблюдения и т.п.
* Сдача построенного объекта.
Затраты на проект распределяются следующим образом:
№	Наименование	США
1.	Работы по проектированию	262 376
2.	Согласования но счетам ор гнизацнй	2 604
3.	ИРД (услуги по получению исходно-разрешительной докумешаши)	2 604
4.	Проектирование наружных сетей	39063
5.	Авторский надзор за строитсиьством	2188
6.	Реконструкция здания ♦	мероприятия по усилению 1рунтов; *	мероприятия по усилению фундаментов и подвала; *	разборка существующих конструкций, •	мероприятия по усилению существующего каркаса; •	мероприятия по замене перекрытой; •	мероприятия по замене кровли, •	мероприятия по ремонту стен, перегородок;	4166667
	• реконструкция и реставрация фасада (в том числе балконов, декоративных элементе®, остекление и прочее)	1 302084
Промежуточный итог но разделу:		5 468 751
Разработка бизнес плана	213
-1асгь2: Финансовый план (образец)		
		
№	Наименование	ДОЛ.!. США
	Перепланировка площадей и спец.работы ♦	устройство внутренних перегородок; ♦	устройство внутренних стен, делящих здание по функциональным зонам;	3489 584
7.	• устройство внутренних сне гем инженерного обеспеченна (отопления. водоснабжения, канализации. водосток, зл силовой и освещение, вентиляция, кондиционирование. пожаротушения, лифты, автоматизация систем, телефонизация н г д.); ♦ устройство автоматической парковки	2 500 (ИЮ
Пре	межуточный итог но разделу:	5 989 584
«.	Прокладка наружных инженерных сетей	2604 168
9.	Отделочные работы: ♦	офисы класс "С” ♦	торговые залы •	гаражи на свободных площадях без отделки ♦	свободная планировка (без плановой отделки) ♦	кафе, ресторан	2 083 334
10.	Благоустройство: ♦	уличные автостоянки ♦	газоны * ландшафтные мероприятия. ♦ подсветка здания	675 124
И	Оборотный капитал (денежные активы)	3 425 954
Общая стоимость проекта:		20555750
Стоимость проектирования рассчитана исходя из того, что проектные работы будет выполнять потенциальный подрядчик. На разработку рабочего проекта подрядчик планирует 7- 9 мес., из которых до начала реконструкции здания потребуется б мес., в оставшиеся 1-3 мес. проектные работы будут закончены параллельно с реконструкцией здания. Первые шесть месяцев добавлены к срокам работ, что составляет 2 года 6 мес., но реализацию (сдача в аренду) площадей можно
2Разработка бизнес плана
Часть 2: Финансовый план (образец)
будет начать за б мес. до окончания реконструкции. Поэтому реконструкция здания займет всего 2 года чистого времени (также см. гл. «Направление деятельности*, «Маркетинговый анализ»)
(Расчет стоимости проектирования, кап вложений, график финансирования и распределения средств см. ниже по тексту).
Распределение средств на производственную программу ( в % отношении}
вРекснструкция здания
□ П«рвпл«ниробнэ лои«щ*нин и оп»ц работы
ВПрокладка наружных инженерных сетей
ВПроектирование наружных сетей
В Отде потные работы
В Реконструкция и реставрация фасада
В Внутренние инженерные сети
 Благоустройство
ОРаботы по гроектировани»
ВОбсротний капитал
В статью графика распределения собственных средств «Оборотныйкапитал (денежные активы)» вынесен НДС. Возврат НДС осуществляется согласно графику получения выручки и отражен в приложениях 1О_5 и 1О_11 данного бизнес плана.
График возврата НДС происходит гораздо раньше, чем окончание проекта.
Рйзряботка бизнес плана
Час1ь 2: Финансовый н-ЧЯН (oSpueu)
/График представлен в разделе •Движение денежных потоков* ниже по тексту).
Статья графика распределения инвестиционных средств «Свободная планировка (без плановой отделки)- подразумевает, что площади будут отделываться (доводиться) арендатором или за счет арендатора.
В обоих случаях выручка от сдачи в аренду данных помещений существенно не изменится.
_____Вид отделки Отдезьа VIP офисов Офисы класса "С"
Цена Площадь	С) мма
$500 _	7 (ХЮм2- $4 500 QQQ
$1004150	10000м-'	$К75<10()
В случае отделки VIP офисов выручка возрастет, при этом нужно учесть увеличение капиталовложений, указанных в таблице.
В случае отделки класс “С” выручка останется на прежнем месте, капиталовложения увеличатся согласно данным в таблице.
Стоимость наружных инженерных сетей показана условно, возможно увеличение или сокращение выделяемых средств
Стоимость всех работ указана ориентировочно и подлежит уточнению после выпуска рабочей документации.
Проектные работы по реконструкции объекта
Торгово-офисный комплекс Стадия проектирования;
(5ОИЦ=30 300м2).
ПРОЕКТ+РД
Смета составлена на основании: «Порядка определения стоимости проектных работ для строительства в г. Москве (4 редакция)- - МРР-3 2.06 04-00.
Разработка бизнес плана
Чисть 2: Финансовый план (образец)
Торгово-офисный комплекс, в том числе:
Автостоянка	500 маш/мсст
Торговые помещения	4 000м-'
Офисы	! 7 000м-
Рестораны	2 000м2
•	Удельный показатель стоимости строительства 1м2 автостоянки в г. Москве составляет ~ $180: 4 000м2 х 180 = 720 000 долл. США.
♦	Удельный показатель стоимости строительства 1м- торговых помещений в г. Москве составляет - 220$: 4000м2 х 220 = 880 000 долл.США.
♦	Удельный показатель стоимости строительства 1м2 офисных помещений в г. Москве составляет ~ 200$: 17000м2х 200 = 3 400 ООО долл.США.
♦	Удельный показатель стоимости строительства 1м2 ресторанных помещений в г. Москве составляет - 350$: 2 000м2 х 350 = 700 000 долл.США-
S= 5 700 000. (в текущих ценах)-новое строительство.
С учетом существующих строительных конструкций: 5 700000x0.6=3420000 долл.США
Норматив стоимости основных проектных работ составляет (согласно МРР-3.2.06.04-00 таблица 1 п.п. 25 - 8.57% от СМР в ценах 1998г.. 3 420000 : 2.732 = 1 251 830 долл.США (до 41 млн. руб.], где :
2	.732 - текущий коэффициент инфляции к стоимости строительства, исчисленной в ценах 2000г. по протоколу 6-86-1003/2-2 от 18 января 2000г. РМВК; и категории сложности проектирования согласно МРР-3.2.06.04-00 приложение 1 п.п. 11.4 «Крупные специализированные магазины» - IV.
Стоимость проектирования в текущих ценах составляет:
3	420000 х 0.0857 х 1.08 х 1.1 х 0.75= 261 146 долл.США., с учетом поправки курса доллара на 31.29 = 262 376 долл.США, Разработки бизнес плана
217
Чисть 2: Финансовый члнн (обрдзкд)_________________
где:
1.08 - поправочный коэффициент, учитывающий объем проектных работ по разделам "Энергоэффективность* и «Охрана окружающей среды», согласно МРР-3.2.Об.04-00таблица 4 п.п. 4;
1.1- коэффициент реконструкции, согласно МРР-3.2 06.04-00 приложение 3 таблица 3 4 п.п. 1.1;
0.75 - коэффициент на объем проектных работ без учета разделов «Архитектурные решения», «Генплан и благоустройство»,
кроме того НДС 20% - 52 475 долл США
ВСЕГО: 314 852 долл США.
Порядок получения и распределения инвестиционных средств (долл. США)
В соответствии со сроками проведения работ, объемами инвестиций, процедурой строительства, оплаты поставляемых материалов, оборудования, сдачей объекта в эксплуатацию предусмотрено 28 этапов инвестирования проекта. За счет инвестирования в течение 28-ми этапов будут полностью осуществлены строительные и отделочные работы здания, проведены закупка, монтаж оборудования.
Первые 24 месяца вынесены за пределы расчетов планируемого периода. Все данные, касающиеся получения и распределения собственных средств за период 24-х месяцев, остаются за порогом расчетов.
Дальнейшее финансирование программы будет производиться за счет оборотных средств, полученных в результате исполнения бюджета, предусмотренного настоящим проектом.
Разработка бизнес плана
__________Часть 2: Финансовый план (образец)
Формирование бюджета
(См. Приложение 10_1 и 10_7).
Производственная программа
Ценообра юванне		Цена м“/год аренды USD	
Офисы (сдача в аренд*)			
Офисы класса "С"	10 000м2	1 $ 230	$ 1000
		2 $250	
		3 $ 270	
Свободная планировка под чистовую отделку	7 ОООм2	1 S 170	$800
		2.$ 250	
		3 -«»-	
Помещения сторост еиснного значения (обслуживающие)			
Автостоянка	500 маш/мест	$100 1маш место в	
Рестораны	2 000 м2	2.$ 300	$ 1000
		3. -<<»-	
Торговые помещения			
(автосалон, автозапчасти, продажа спортивных тренажеров, скутеров, катеров, яхт. магазины но продаже технического оборудования, отопительных систем и пр)	4 000м!	1.$ 170	$ 1000
		2.$ 210	
		3^270	
Разработка бизнес плана	223
___________________________Часть2: Финансовый план (cfipmtn) Расчет потребности в персонале и заработной плате Предполагаемое число сотрудников и объемы оплаты труда.
Расче! заработной плоил за месяц (в цо.гл. США)
Наименование	никое в смену	Кол-во	Всею груд-пи коп	Оплат груда СО) рули и-	Онлта  рула всего за месяц
tup плат а г>абочис/сл ужа nine ochobiioi о up-ua					
Обслуживающий персонал	6	2	12	330	3 960
Т ехперсонал	12	2	24	200	4 800
Мснеджс зы	6	1	6	400	2 400
Зарплата марко ни г					
Менеджер по рекламе	!	1	I	500	500
Менеджер по маркетингу	1	1	1	700	700
Зарплата адм инист роти впвго аппарата					
Г енеральный директор	1	1	1	960	960
Помощник директора	1	1	1	700	700
Главный бухгалтер	1	i	1	500	500
Зам директора(отд техники безопасности)	I	1	1	400	400
Директор службы безопасности	1	1	1	700	700
Юрист	1	1	1	600	600
Зарплата управленческого аппарата					
Бухгалтер	1	1	1	300	300
Секретарь	2	1	2	250	500
Инспектор по калрвы	1	I	1	200	200
Аудитор	1	1	1	1 000	1 000
Водитель	1	1	1	400	400
Всего:	38		56		18 620
					
Разработка Бизнес плана	227					
Заработная плата по годам (о долл. США)				
Наименование	1 год	2 год	3-7 годы	Всего:
Маркетинг	14 400	14 440	14440	101040
Административный аппарат	46 320	46 320	46 320	324 240
Управляющий аппарат	25 800	26 800	26 800	186 6 00
Нт ого:	132350	127 270	132200	920620
Аморт итацця 1 год(6иесяцсв)(дол.|. США)
Наименование	ленив в текущем периоде	Итого:	Стоимисю па конец периода	Норма аморт. <•*>	ОТЧПСЛ.
Здание	17 129796	17129796	17 129 796	I 2И	11)2779
И t ого					102779
Амортизационные отчисления
Амортизация 2-7 годы (долл.США)					
Наименование	Поступления в текущем периоде	Итого:	Стоимость на конец периода	Норма аморт. огчпел. (%)	аморт. огчисл.
Здание	17 129 796	17 129 796	17129796	1’ЧГ	205 558
Итого:					205 558
Коммунальные услуги
Коммунальные услуги рассчитаны только длл площадей служебного назначения, части коридоров, лифтов, лестничных пролетов, офиса обслуживающего персонала, автостоянки и подсветки здания в ночное время. Данные для расчета взяты из аналогичного офисного комплекса и сбалансированы с учетом площадей и этажности.
22®	Разработка бизнес плана
Часть 2: Финансовый план (образец)
Прочие статьи бюджета
"Комиссионные" и "Представительские" - для решения неординарных вопросов по поддержанию данного проекта составляют 0,28% от валовой выручки.
Реклама - затраты на рекламу {заказные статьи в печатных изданиях) обусловлены необходимостью привлечения внимания к проекту на начальной стадии его функционирования. В дальнейшем затраты на рекламу предусматриваются в составе полиграфической продукции. Основное информационное продвижение о комплексе будет возложено на риэлтерские компании.
Налоги
Налоги (в долл. США)				
Наименование налога	Процент	I год	2 год	3 год
Налы на прибыль	24,00%	226 039	849018	923 994
Единый социальный налог (взнос)	35,60%	47 117	45 308	47 063
На имущество	2,20%	187 580	370 072	365 550
Всего:		460736	I 264 398	1336607
Налоги (в долл. США)					
Наименование налога	Процент	4 год	5 год	6 год	7 год
Налог на прибыль	24,00%	925 079	926164	927250	928 335
Единый социальный налог(взнос)	35,60%	47063	47 063	47063	47 063
На имущество	240%	361028	356 505	351 983	347 461
Всего:		1333170	1 329733	1326296	1322859
Разработка бизнес плана	229
Расчеты производятся без учета НДС, соответственно приведенные данные не содержат данного налога.
Потребность в оборотном капитале
(См. Приложение 1О_2 и 10_9)
Наряду с инвестициями в основной капитал следует обратить внимание на то, что, возможно, часть свободных площадей будет подготавливаться для арендатора за счет владельца здания, для данной ситуации выделена позиция по формированию оборотного капитала - «Резерв денежных средств»
Актив сформирован только в одной позиции и только для офисов со свободной планировкой под чистовую отделку с 50% долей от общей площади данного класса помещений. Подразумевается, что, возможно, на части площадей будет производиться ремонт за счет арендатора (см. информацию в разделе '’Потребность в капитале’}.
В случае увеличения или уменьшения площади подготовки помещений за счет арендатора, будет происходить	высвобождение \увеличение
резервирования средств, что по существу оказывать влияние на сроки окупаемости и конечный баланс денежных средств существенно не будет.
Текущие обязательства не превышают зарезервированный капитал (актив), сложившаяся ситуация не требует выделения дополнительный средств для покрытия разницы между активом и текущими обязательствами (пассивом).
В случае обратной ситуации превышение обязательств допустимо для данного вида деятельности.
Остальные позиции актива не выделены, так как для данного направления бизнеса лишний резерв средств не "230	--------------------g:.—< _________
Чпсгь 2: Финансовым план (образец) является первостепенной необходимостью, после разработки рабочего проекта некоторые позиции могут иметь место, но нужно учесть, что излишний резерв обозначается как денежные средства, которые желательно классифицировать как оборотный капитал, а не формирование переходящего остатка (запаса).
Все вьщеленные статьи оборотного капитала относятся к мобильным активам предприятия, которые являются денежными средствами.
ТЕКУЩИЕ АКТИВЫ			
***Резерв денежных cptyici в*** (количество раз)	Доля(%)	1-год	2-7 годы
Выручка			
Офисы (сдача в аренду)			
Свободная планировка под чистовую отделку	50%	2	2
I	ТЕКУЩИЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА (Запас в днях)			
•♦♦Расчеты с поставщиками***	| Доля(%) | 1-год			2-7 годы
Расходная часть			
Затраты на оказанные услуги			
Коммунальные уеду) и	100%	2	2
Услуги сторонних организаций	100%	2	7
Затраты на обеспечение комплекса	100%	2	2
***Авансы потребителей***	Доля(%)	1-год	2-7 годы
Выручка			
Офисы (сдача в аренду)			
Офисы класса «С»	100%	3	3
Свободная планировка под чистовую отделку	100%	3	3
Помещения второстепенного значения			
Автостоянка	100%	3	
Ресюроны	100%	3	3
Торговые помещения	100%	3	3
Разработка бизнес плана	231
Часть 2: Финансовый план (образец)			
ТЕКУЩИЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА (Запас в днях)			
***Расчеты с бюджетом***	|Доля(%) | 1-гол			2-7 голы
Налоги			
На юг на прибыль	1ОСХ7	V)	30
1 (мини сопны1>ыын налог (bihoc)	!()()«	30	30
На имущество	JOO'S	зо	30
***Расчсты с персоналом***	Д»яя(%)	1-год	2-7 годы
{арила । а			
3 । а раиочис'сяужашис основной лея) елыюстн	ию%	15	15
3-та маркетинг	цюч	15	15
3 та жапшнс (ранимого аппарата	!00<;	(5	15
1 та у правленческого аппарата	100Я	J5	15
Операции с наличностью
( См. Приложение 1О_4 и
Отражает движение денежных потоков в период использования инвестиций.
Отражает потребность и источники формирования средств на осуществление программы. Отчет о движении денежных потоков характеризует формирование и отток денежной наличности, а также остатки денежных средств в динамике.
Итоговое значение («Конечный баланс наличности») отчета о потоке денежных средств отражает сальдо оборота денежных средств компании.
Также представлен график погашения инвестиций и процентов за пользование банковским кредитом. Проценты, начисленные в период реконструкции комплекса, отражены в таблице (представленной ниже), погашение процентов относится на затраты.
Разработка бизнес плана
Чае-ii,. 2: йлшписооый план (образец)
	-241ILC		-22 мес	.71 маг	-20 мес	-19 мес
Нлмплсниая «алпткениосгь	41W	400	800	800	1 000	I 466
	-18.MCC	*17мес	-1ЙЯСС	-15мес	-14 мес	-1.3 мес
Некой (синая чиюзжепкочь	<9(7	t>H9l	8091	9 837	151127	20218
	-12мее	-11мес	10 мес	-9 мес	-Я мес	-7 мес
Намазанная IJ/llVCA-WlllOCIb	26 W	14 547	41 378	45 630	47 Я«1	57’17
	-Ь MCC	-5 мес	-4 мег	-3 мес	-2 мес	-I мес
Ншит’пндя	6- 144	67 К19	72 194	75445	79945	84 195
«а период:					766 587	
Сумма начисленных процентов вынесена единым числом на начало периода и отражена в Приложении Ю_1.
Начисление процентов в период реконструкции комплекса производилось из расчета простого банковского процента. Данные начисления произведены за 24 мес пользования инвестициями в подготовительный период, вынесенный за пределы расчетов.
Также представлен график возврата НДС, возврат НДС осуществляется согласно графику получения выручки и отражен в приложениях 10_4 и 10_11.
( см. информацию в разделе «Потребность в капитале*).
1 jjct срок проекта
Простой срок окупаемости проекта (3 года 1 мес.) I проект
Возврат НДС (1-4 года)
Сумма капиталовложений, находящихся за пределами расчетов, вынесена единым числом иа начало периода и отражена в приложении 10 4
Разработка бизнес плана
233
Часть! Финансовыйилем(пВразвц)
Данные чистые денежные потоки отражены в приложении 10_4 и 10_11 в подзаголовке «Изменения в балансе денежных средств».
Анализ -точки «критического объема реализации»
(См. Приложение 10_ 7).
Объем реализации услуг, или точка критического объема реализации, - это установление такого объема услуг, начиная с которого затраты полностью окупаются полученными доходами и услуги становятся рентабельными.
Анализ точки критического объема реализации в разделе прилагаемых документов показывает (см. Приложение 10_7), что точка критического объема реализации будет достигнута в первом квартале. Из статьи  Анализ прибыли от операций» (см. Приложение 10_7) видно, что точка критического объема реализации достигается при сумме выручки - 200 899 долл США (объем выше критического составляет 207 591 долл. США), а из статьи «Анализ чистой прибыли» - точка критического объема реализации достигается при сумме - 228 593 долл. США (объем выше критического составляет 179697 долл. США).
						
						
**- Л1ТРМИГО0ЛНМК БЮДЖЕТА ocpuuO —						ыенит Т41П 1
	1 ив.				За период	
|ы । ря  . । „ | офеситгииг ыпчвлскст						
1 рзи । || -4'1 ого жтппрвга	645	64J			25 их	Of
						1
ГreninorniMc расколы	75	73		75!	3 13т	к
Мш>>цтпые -яства		<4	nt			Of
						а
лукоа ROnjlJi IT-	2 '11!	i 7(Т		о 7l>	ill Ю»'	
Згсто. > грел I < la оАссшчсыне	II от	11 971	11 9*4	11 971	47 880	1.754
йпчзт %<тт (aa-iH.iMlvoi		2 68*3-	1 si	1 Wf!	1 7» .	
Инг. тигры пл « venym	l‘f hSc.	/' ВII	28 91	3S 78	103 9Й	1 Ы’-'.
Тыловав -!-иГ|-.11.	3*111 433	4‘3 70.		1 1W I1*!’	/.. •	
ITT,т.	OI pl I rl.il. Ill	95 6'5	94 89*2	96 'Tl	06 H<O	96 |9*.	
Оперт ЦН011ПЫС та ре  ы						
|Ц*ТШЕ1						
	WX	MX	r-K		1 мы	0JW
	60		OU			
«ЮГМИ1ЧЗНЛНИКБЮД1Ы:1А 1««-р«оа1				iliSDi	ПрымлзниеМ*10_|		
			Зав.	4 KB.	18D4>^		
1 .’IHrrHT’UIHjr							
V ~кы .ищи			OV	934			
	тн Г..Ы'							
			3<4>	36ik	144Л<|	0.5?'		
	7 SM	7«<	/stx		3fl24t|	l.OTT-		
	7Я59	I.W7	nvre	tl.67‘3	14» 4		
							
	91.1	и.						
	Я Я						
	о	О.,2^ О.ПМ						
*ЧСШ1К4 дмпв стриги внотв а щярвта							
			11 330			1Л71	
1ил«™о1 И рпрстлаит							
				1 91	Tint	0.189	
							
Гетсф01		Wk	86		1431	0,129	
						2Л09.	
IllIK.i %ТИ pmmiToBu	ivj-.	3 103	I TT	1	20913		
Iioid: нитрат они MTWTpcru	24 ЫН			72 7Л1	91 536	331 >3-	
Htoio"eoTtxMraiow	6JW(		2.85’	1.97»	3..4<3		

=“	।	Ц 8 Зй S
	<s	!! I
		--- -
ПОТРЕБНО, ГЬВОБОРОТНОМ КАПИТАЛЕ "•			(USE»		
					ПфОСА
	1 мп.	2 ко.	Змв.	4 мп.	талое
Гг.ч—J—— Чк'ГИШИ					
		25 [3<	36 874	7R ЗЛЧ	/в Леч
HuipcO, юсп.  оборины* актвопх	6 19)	25 IS6	56875	78385	78 38,
ГГВОШНГ оГшИ1 гльстня					
	|8(	181	189	>00	2И
Л —— —"Ч <КУ1ух'£<ТТ<**£П					
>1К.ЧСТЫ С . Г.*Г-ОМ	6729		55 168	B2OI8	824»
Расчеты с персоналом	4 1%	497:		6991	69»:
	13 01	2370		126 287	I26 2ST
rioipcffiociv 0 чистом оборгта*, каоатыс	-681	1365	-18 5П	47 90	-47901
••ЗА» мнь|£ СРЕДСТВА***			CUSO>	Пивювеввс ТОЮ ’	
		2 кв.	1 в».	Д ки	
1аи®ые средства					
□№Чед»С	9744731	TSO V»’			юооо от
' ... ™					
1 тиитчеивгалравтгааыайма	0 7W73I	ЮОООМХ	10 ело ooq	ЮКОСОМ	10 w min
। * lawn аидмжгнчость <т(*^4	7ТЛо*'				70Аед?
					
			327 37Я	327 37в	< 290401

				
ОПЕРАЦИИ < НАЛИЧНОСТЬЮ “*				
— 	 — 		1 ка.	2 it в.	(US01 | По»	Ь период
	О ИИ U4:	151 (ЛИ,		(42.55052
	1IKU 77?	76 151		7 175 67 ‘
				<
	6 196	(6947		78 ЗК5
	2 ВЧ2 АЗ-	711ЛА	ГК	1	2 003 111
	761 15			761 778
				
Уа^жчетмЗсакршкмие трепета	37.1 .01	39461s	700 925 1009 62?	2478201
.таксе».'»...., средств	—			 1 		
		394613	767716] 146Я6421 700 324 1009622	
				
•••р * ИНГ**»		rt’SDj	П ра тозтеиве М10_5	
	1 ко	1 п.	3 кв.	4 ИИ.
				
				
				
				
Оборотные вигнам						
	6 191	25 156	56 873	
В (Хппе oOi’jXmMc активы	2832 65	70695		
|,г^г*н| •« срткстез				2 478 264
Иццо	3211 95.	863 561		
				
Итого активы	20 124 03			21 417 525
				

		II14111	Г рн-вожеНИС М10 5	
			3 >и	4 vp.
иле сивы				
Kniiiiai ртксркы				
VcTsonuP Kali ir«'	30 OCX	’О IKK		20 000
1 1 отсяные вложение	IO 3054Ю	10 555 ?Я		III 555 ИГ
			•’ll 7’9	714 7У’
Итого* собственные средства	10 361 2Л	10 600 441		
{вечные средстве	9 749 734	>0000001	lOlaWOW	III 000 (Kit
Крас кос|и>чиыс пассивы				
	цд	IT		
Лайнсы пещизш теле 6			74 S67	ак ic**
Расчеты с лечеч	6 7*“	И 745	55 160	Я7У U.
Расчеты с псрсини.соы			5 *93 0	6 ou*
				
			’Л 041 347	21417 628,
				
'•"АНАЛИЗТОЧКИ КРИТИЧЕСКОГО ОЬЪКМЛ РЕАЛИЗАЦИИ **“				10501	Ппизоя	вве лею 7
	 ‘			Зкв	4 Ий		
	 ка				3 .ер»	
		446 525	782 ИХ	1 129 70S		
0 н етча, |> I е. 1 е ти г на км						
UTpanj на 'iIiccib-tcibb- влмпленси	1 1 071	11 071	11 971	II ЧХ1	47 SSV	1,73*4
• ’ар» етинт	7 561		7 561	7 VI	30 240	1,0953.
L тгааит . и ru it						
*<4'j ы а.дынкнетраелвното вшерета	16	13 8’*	13 8 ’	13 м-	57 696	2,09%
AHOfTiK * ИОНИЫС вПИТНеИПВ					<02 770	3,7154
Чавлтиептсг- вр,|»|’*’,н '*'	ВЙК?			10Я5К	234 696	0,4852
-•пи- IIHi Iiiaan > iKiy-1-iki	45 531.	44 8BI		144 2?|	476091	(7-2453.
						
(чонмувальние уступ!	2401		2 700	3 10	10601	
Уситги н тиров, IHA орг* ним ииЙ	|6'	771	2V	39	1 67,	0.04%
у-та счужддих iicnwncft делтельростч	5 33	82«	13951	20.21	45 8»	1.«4*в
	315ISS4			,451 18		48,324
ЕирвОстсв бтяи пл|аа

				IIISDI	Пркложчиие Лг| 0	
						
	In.	2 кв	In.	4 кв	За я ер н он	pefanaoiiH
ясите жрсногпи* затрат в в (<Ч№)	0,773112	0,753959	0.440308			
До <ОЛ от Деи < г-.к-ьсг м	47 too	65 4»	345 ЯЗЬ	584 20'	041 84п	34 I14TS,
ТЮГОГ |1Т г р« 101.00	ii зо	1 3 601	5В 90S	140 231	22603'	8 17'4
	0JB7O86	ОЛ34029	0.07S326			
ЧкггнК 1)рм0,.!,.	35 1<Х	49 ф«	IFO533	444 <312	715 797.	75 8744.
						
	ixe/ч	182 441	343 477	<| К4		
				847 857		
						
Авшгнт частой 1 г (г ч Гн I л и						
Крмтытесчмм оВъен [кТгтиТтщгг						
м2.‘Г1еко."о“''""	1Т>ЬУ1	234 000	38S 1117	785947		
1ЮГИ,l^UX'II, В ОБОРОТНОМ КА ШПАЛ t*--					ItlSDl	Itx.viuiu- №10 9	
							
Гаона вит Hr KI							
Fukjib jorei-n-r срезе r?	70 185	401 П	424 374	424 37.	!7	4nJ 17	4’4 37.
Ппгрчбвесгъ в оборттиз вкгиааз	78385	401 77	424 37‘	424 37.		434 374	424 37.
ICKvaBHr <|6и1атглы7гва							
чечеты с П|Ъттацнккин	20(1	229	240		7 40		941
	36 157	46№<	40 52*	46474	TOCOS	Jfl 37	4952»
	82 931	105 367	Г1 1 384	11 | (Fl	1 10 Bl	1 tri 5 *5	in) 73
счеты С гкрсоналоы	6 <FI?	3 *03	5 “UK		5 -in.	5 soa	
llllp KI r, IlIBll Cllllll 1111Г ГГГК1.	2-I	l<’ '"Il	If* <-	K,l, 17	if*. <i.-i	rz,: ro	
trorptSiiDci К в 4«| ox otoporaou ктигпите	-17 vol	243*71	257713	257 999	258 285	258577	2S4S58

“ЗАЕМНЫЕ СРВДСТВА““				lUSin	Пришкотж №10 10		
	1|,л 1	2год	2гок	4 <<| 4	Sroj	егод	
Зи₽ХЧ14Г срцОСИВ							
-II-KW.IHH	 0 ООО «и						
 iiranxaHe							10000001
Увелатепне/Сбвращеаяе	зовооом	10 000 000	тоооооо!	11100(1 оо<	10 000 009	to 000 000	
	766 SB7						
	1 240 4(3			1 309 512	1 309 512	I 309 5|	1 309 512
И.„.„..,Г..и.С»ЫПЛ4—„«	I29040		1309512	1349512		1309512	11309512

— ОПЕРАЦИИ С НАЛИЧНОСТЬЮ •“				rOSft			
JlCTAVHIIH'H кмжггпяеиия C1X-JCI в	Гол 	2 год	Сглл			АгбВ	
Операция в иечеижс п рночо							
''“.’та» иРиСиль после уитаеяа налогов	7|5 70_	:ыл5У	Л 1’5 1			2016 291	?’
AvofTHUJiHCHBbc отчисления	НСТ*9	205 558	ЭП5 55.		ai5«	205 S5S	эдсesk
ИРЦЧ*! |1'' -,л р.Чол.л nacciKAB	|’|	31 ч,-	К Кб’				TVp
	*44 «51		314040»		3 138 124| J Ml St		3 IM 996
							
Собеса.- желе сотва							
С 17.1							
Во • хсНДс				1О69Ц2.1	661 06?			.
Ил.ао, Ьакшиитма	Й7Ь^^		510 23^4 095 755			3441541	

— ОЦГЛ АЦИИ С НАЛИЧНОСТЬЮ ’				[C6D.	НрнЛОАСН^ 1"1		
							
Hn очинка вопзтие.и»	Гол 1	2 гоп	Эгас	огол	....	«гол	7.00
							
Прийретеине осн. напитала	«255052						
НДС иивестнияоннон	5135 624						
ООииЯ с>мма ноирэто ВО							>
НоСНИИСМУС Оборотное	78385	323385	22 №4				
IfarpOCT оборотных ЯЧ .1141'1	2903351						
	261725						
У июткао&хаершце а и t	2478264	39ISI7		4 095 75	3433124	3441561	65S5002
							
ННЧАЧМ1ЫН баланс		2478264	639343.	(«188106	М 976824	IB4I4 944	21856 505
	2478 264	391517	4487634	409575	3438121	344154	6555002
Конечный баланс наличности	2473264	6 39343	1(18X1 |М	14 976821	18414 94	2185650*	15 301 541]
			—				

Часть III
Приложение на компакт-диске для собственной разработки финансовой документации
(Программа Business Plan М)
___________________________________Часть 3: Butinest Plan M От Автора:
Искренне! от себя и Аудитории читателей благодарю группу компаний "PL Soft" за предоставленное электронное приложение для самостоятельной разработки финансовых проектов, адресованное в первую очередь будущим и настоящим Финансовым Аналитикам.
Возможности программы
Краткая аннотация
Программа «Бизнес Плак М» может широко применяться для экспресс - подготовки финансово-экономической документации, как ка крупных предприятиях, так и на предприятиях, относящихся к малому бизнесу.
Основные преимущества работы с программой: простой, интуитивно понимаемый интерфейс, «быстрая» подготовка отчета, его оформление в законченный документ, возможности печати. Особое преимущество: возможность переносить подготовленный отчет в различные текстовые редакторы для дальнейшей работы.
«Бизнес План М» является законченным комплексным программным продуктом, поддерживающим все требования к подготовке деловой документации ТЭО. Подготавливаемая документация может носить как деловой, так и учебный характер.
При использовании продукта необходимо учитывать, что деловая документация, которая, как правило, при поиске инвестиций, делового партнерства и т.д. иногда требует экспресс - подготовки, что практически невозможно выполнить иа «тяжеловесных
Разработка бизнес плана	2^3
Часть 3: Приложение па СР диске_____________________
программных продуктах». Практика показывает, что необходимость представления делового документа (бизнес плана) в последнее время в Российском бизнесе имеет все большую актуальность.
В большинстве случаев для подготовки данной документации отводятся очень короткие сроки, измеряемые порой в часах (если предприятие заблаговременно не подготовило необходимый документ). Для решения данной проблемы очень удобно использовать программный продукт -Бизнес План М»
Выигрыш налицо, особенно когда возникают спорные ситуации, а именно:
1. обстоятельства, когда разработчик проекта не уверен в том, что его проект может быть одобрен по каким-либо причинам, в этом случае проект создается с минимальными трудозатратами;
2. обстоятельства, когда непонятно получит проект инвестирование или будет утвержден как рабочий проект: в данном случае, разработчик документа добивается своей цели, а именно, расположения «ознакомителя» с идеей проекта и если она принимается, то обладатель программы получает отсрочку для воспроизводства более сложной и глобальной документации.
Программа «Бизнес План Мл хорошо сочетается в комплекте с более сложными программами.
Краткое представление отчета, разработанного на программе «Бизнес План М».
Программа позволяет подготовить полновесное ТЭО или сокращенный бизнес план для различных видов бизнеса, например, промышленности, сферы услуг, научных изысканий и т.п.
С помощью программного продукта «Бизнес План М» можно не только подготавливать различного класса документацию, но и использовать программу для ведения
Разработка бизнес плана
Честь 3: Business Plan ТУГ текущего бюджета предприятия, особенно если данное предприятие относится к малому бизнесу. Программный продукт имеет массу скрытых возможностей, значительно облегчающих процесс разработки документации. Открытость программы позволяет «продвинутыми пользователям перестраивать, надстраивать различные блоки, используемые в программе.
Подготовленная документация имеет «вес* порядка 12-25 печатных страниц, представленных в цветном виде и структурно разделенных на две части: текстовую и расчетную.
Текстовая часть
Данная часть документа представлена в виде текста, сочетающегося с различными объектами и диаграммами, описанием объектов инфраструктуры, направлений деятельности, небольшими маркетинговыми исследованиями и т.п
Подготовка данной части происходит под стандартный лист формата А4. Большая часть текста представляется в объектах, имеющих порой различную цветовую гамму. Данная структура объектов подобрана для удобочитаемости, также в тексте присутствуют графические схемы и диаграммы.
Рекомендуется цветная печать, гамма цветов в тексте подобрана так, что при черно-белой печати документация не теряет своего презентабельного вида.
Расчетная часть
Для расчета экономических показателей используется «техника бюджетирования*. Данная методика не нуждается в описании, так как в 90-х годах она прочно заняла лидирующее место среди рекомендуемых и предпочитаемых методик.
Разработка бизнес план*	265
Часть 3.- Приложение ua СР лисье__________________
Представление отчета происходит путем оформленных таблиц, логично «отформатированных» под стандарт' листа формата А4. Под словом «логично» подразумевается разделение отражаемых данных на расчетные блоки, существует контроль переноса табличных данных.
Расчетная часть представлена как для черно-белой, так и для цветной печати. Для данной части различие в вариантах печати не имеет значение.
Интерфейс программы
Рабочая область программы структурно разделена на две части рабочая область/навигация
Навигационные средства служат для перемещения по текст.' и расчетной части.
Приятные цвета интерфейса создают подоснову для представления будущего выходного документа (т.е при заполнении шаблона пользователь и.меет возможность без отправления данных на экспорт видеть конечный результат).
Встроенные сервисы позволяют управлять экранным интерфейсом программы, работать с различными частями экрана, масштабировать представление данных, контролировать экспресс-подготовку' всех глав, представлять рабочую область в виде отдельных элементов:
♦	Текст, диаграммы, таблицы.
♦	Управление защитой вводимых данных.
•	Автоматическая подготовка отчета (структурное
разделение отчета на две части).
♦	Активизация подготовки к печати.
♦	Распечатка документа
Текстовая часть (интерфейс программы)
В текстовой части представлен автоматизированный шаблон, имеющий свои навигационные средства, ряд диалогов, значительную базу данных, набор различных ~2бб	___________________*___.	..	.—
_________________________________Часть 3: Business Plan M функций, обеспечивающих экспресс работу с базой данных для «быстрого* построения наглядных глав и заголовков.
Рад функциональных кнопок позволяет быстро удалять/ добавлять различные главы, изменять их внутреннюю структуру, также редактировать данные, поступающие из списков. В рабочей области текстовой части имеется возможность работы с различными объектами, в частности, изменять структуру, заливку (цветовую гамму), представление информации, добавлениелоготипа компании, задавать различные параметры проекта.
Расчетная часть (интерфейс программы)
Представлена в виде таблиц.
Одним из основных достоинств является открытость программы, в расчетной части видны и поддаются редактированию формулы и различные финансовые фуикции.
Работа в значительной степени по заполнению данных облегчается за счет находящихся в тексте различных примечаний и подробной встроенной справочной системой с различными примерами и объектными вставками.
При определенных навыках работы с программой пользователь может добавлять/удалять собственные расчетные модули.
Сервис
Программу сопровождает квалифицированная круглосуточная техническая поддержка. Техническая поддержка осуществляется как по телефону, так и по сети Интернет.
Разработка бизнес плана
267
Чисть 3: Приложение па СР лиске
Руководство по работе с программой
Введение
Программа предназначена для работы в операционной среде Windows.
Программный продукт представлен в легком классе финансового моделирования по принципу полного закрытого цикла подготовки документации «под ключ».
Программа имеет возможность подготовки двух частей документа:
Е Текстовая часть (повествовательная);
Расчетная часть (подготовка финансовых приложений).
Удобная “навигация”, возможность подготовки отчета в автоматическом режиме с последующим оформлением данных и формированием печатных форм позволяют создавать презентабельную документацию. Принцип подготовки документа состоит из последовательного заполнения структуры данных (конструктора). Данные представлены в виде готовой структуры документа, присутствует механизм быстрого добавления/удаления и редактирования вводимых данных. Ввод данных упрощен и значительно ускорен за счет последовательного
268	Разработка бизнес плана
заполнения представленного автоматизированного шаблона.
Универсальность и доступность программы обеспечивает эффективную работу не только профессионалу, но и новичку.
В основу работы были заложены следующие принципы:
♦	Максимальная	экономия времени	для
подготовки документов.
•	Минимальная стоимость.
•	Быстрая и	легкая установка	из
самораспаковывающегося архива
•	Представление	материала таким образом,
чтобы пользователю не требовалось посещения дополнительных подготовительных курсов и занятий, что не только экономит время, но и финансы.
Информация
Авторские права на этот программный продукт принадлежат:
1*4^
©«PL Soft», 2005
Контактная информация:
Почтовый адрес: 107082, г. Москва, а\я 68
World Wide Web:	http: //www.fmans.ru
E-mail:	support@finans.ru
Тел/факс	(095) 742-9198 (многоканальный)
Разработка бизнес плана
269
требования
Требования к оборудованию:
♦	Процессор не менее i486
♦	16 Мбайт оперативной памяти (рекомендуется 32
Мбайт).
♦	10 Мбайт свободного дискового пространства.
•	Дисковод CD-ROM
♦	EGA, VGA, super VGA, XGA или совместимые видеокарты.
Требования к операционной системе и дополнительному программному обеспечению:
♦	Microsoft Windows 95 /98, Windows NT/2000/
XP
• Microsoft Office 97 и выше (необходимо, чтобы был установлен Microsoft Excel).
Техническая поддержка
Страница техподдержки
http llwwi finans.ru/SLipport htm
Новости, обновление http //www.finans ru/softvee.htm
E-mail:	support@finans.ru
Телефон:	742-9198 (многоканальный)
с 10.00 до 18.00 (по московскому времени) ежедневно, кроме субботы и воскресенья.
Техническая поддержка оказывается только зарегистрированным пользователям - условия регистрации находятся на компакт-диске.
270	Разработки бизнес плана
	_____Час i ь 3: Business Plan M
Регистрация “Бизнес План М”
Вы можете зарегистрировать программу “Бизнес План М” в Интернете по адресу: http://www.finans.ru/ form.htm
Если у вас нет доступа к Интернету, вы можете зарегистрировать программу по почте. Распечатайте форму, заполните, форма регистрации доступна на носителе, с которого вы устанавливали программу:
Имя файла - registration txt
Почтовый адрес: 105082, г. Москва, а\я 68
Приобретение новых версий
Информация о ценах:
http://www.finans.riJpricelrst_bpm.htm
Для получения программы необходимо сделать следующее:
♦	Оплатить программный продукт.
♦	Выбрать способ приобретения и доставки:
♦ Приобретение по сети Интернет:
Обратитесь по адресу:
http.//www.finans.ru/form.htm
Заполните форму заказа, после оплаты программа будет отправлена на указанный E-mail
• Приобретение через розничную сеть
Обратитесь по адресу:
http://www.fmans.ru/adres.htm
или сделайте запрос по адресу saleswomans ru для получения более подробной информации
♦ Приобретение путем почтовой пересылки
К стоимости программы добавляется оплата почтовой пересылки.
Компания оказывает услуги по пересылке программы через экспресс-почту (“EMS - Гарантпост” или “DHL) Стоимость пересылки зависит от региона доставки
Панель управления проектами
В зависимости от выхода новых версий программы внешний вид данной панели может изменяться
Создание нового проекта
♦ Нажмите кнопку 'Новый-.
•	Откроется внутренняя панель «Создание нового проекта».
272
Разработка бизнес плана
—______________—_________________ Часть 3: Business Plan M
Внутренняя панель "Создание нового проекта"
♦	В свободную строку •Название проекта’ введите имя проекта.
*	Имя проекта служит только для названия проекта в программе и не отражается в готовом документе.
♦	В свободную строку ’Имя разработчика проекта» введите имя разработчика проекта.
♦	В свободную строку ’Имя инициатора проекта*
введите имя заказчика проекта.
♦	Нажмите кнопку ‘0К>.
♦	Выбранное название отразится в свободном
поле в левой части панели.
------------------------------------- 2ТГ
Разработка бизнес план*
Часть 3: Прилоаягчие на СР диске
Внутренняя панель "Коррекция данных проекта"
Для внесения изменений открыты
♦	свободная строка "Имяразработчика проекта”,
•	свободная строка "Имя инициатора проекта”,
•	поле “Описание проекта”
Строка “Название проекта для внесения изменений закрыта
Коррекция данных проекта
Название проекта	—
Имя разработчика проекта	|А0 Мак иРо	
Имя инициатора проекта	|^С Пз,’ек ОПИСАНИЕ ПРОЕКТА	
Изменить |	Отмена |	f Ту W ? Справка |
Для сохранения внесенных коррек кнопку •Изменить*. Копирование данных проекта Если вы работаете над рядом одно скопируйте данные готового проекта 274	'				тировок нажмите гипных проектов, , поменяйте имя
Часть 3: Business Plan M заказчика, некоторые названия и данные для расчетов. Данные можно копировать как во вновь созданный, так и в рабочий проект
Внимание! Процесс копирования идет с полной заменой первоначальных данных проекта, на новые.
Примечание! На протяжении всей работы, в моменты, когда возможны различные варианты работы, на экране будут появляться программные панели «Бизнес План М» и корректировать ваши действия
Активизируйте кнопку | Копировать проект ]|
Открылась внутренняя панель “Выбор исходного проекта"
Внутренняя панель "Выбор исходного проекта"
В списке наименований выберите копируемый проект Нажмите кнопку “Копировать".
Рвзработка бизнес плана
275
Часть 3: Приложение на СР диске	________________  —
После возврата к панели "Создание нового проекта"подтвердите свои действия, нажав -ОК».
Создание нового шаблона
В Программе есть возможность создать индивидуальный шаблон пользователя.
Для этого необходимо:
♦	Создать проект на основе стандартного шаблона;
*	Внести все необходимые первичные данные, которые повторяются в каждом проекте;
♦	Выделить проект и активизировать кнопку «Шаблон», внести необходимое имя шаблона;
Прилдечакие/ Создавать можно неограниченное количество шаблонов.
•	При создании нового проекта используйте список персональных шаблонов, всплывающую панель •Создание нового проекта*, список «Создать на базе шаблона*.
236
Разработка бизнес плана
_________________________Часть 3; Business Plan M
Внешний интерфейс программы
Навигатор
Находится в левой части экране вашего монитора, предназначен для быстрого и удобного перемещения по структуре документа и областям подготовки отчета.
Особенности/ Для каждого перемещения необходимо дважды кликнуть левой кнопкой мыши на выбранной главе.
Определение приоритета гла» в структуре документа
Основные главы документа - определены темно-бордовым цветом и подчеркнуты.
Подзаголовки - определены темно-синим цветом.
Разработка бизнес плана
Часть 3: Приложение на СР лиске
Внимание! Данная цветовая конфигурация представлена для PC со стандартной цветовой палитрой.
Если изменена цветовая конфигурация, то отражение соответственно будет подчинено текущим настройкам системы.
Если требуется изменить название главы или подзаголовка, то данные действия следует производить в рабочей области построения документа (правая часть экрана)
Графические элементы
Vj - основной раздел
£1 текстовой блок
- в блоке находятся диаграммы Щ - таблицы
Просмотр отчета
Для перемещения между рабочей областью и подготовленным отчетом используйте нижеприведенные графические элементы
- область построения
- переход к сформированному текстовому отчету по данному проекту
переход к приложениям (расчетная часть)
Область построения
Внимание! Удаление строк и объектов в рабочей области без использования инструментария недопустимо.
Разработка бизнес плана
Л*
Часть 3: Business Plan M Работая в области построения данных., для добавления\удаления строк, объектов и производства любых иных работ используйте инструментарий (описанный ниже) При несоблюдении этих правил -стабильность работы программы не гарантируется.
Рекомендуем! При работе в области построения данных использовать рекомендации "примечаний”, находящихся в «теле программы» (в рабочей области).
Рабочая область
Ввод данных
Работа с текстом
Строки, выделенные белым цветом, предназначены для ввода данных при работе программы под защитой
Особенности! Заголовки и подзаголовки области построения документации не выделены белым цветом, но открыты при работе программы в защищенном режиме для изменения в случае необходимости.
При изменении заголовка данное исправление автоматически прописывается в «Намигаторе». Цветовая приоритетность также описана в справке по работе с «Навигатором!.
Для работы с текстом открыты все графические фигуры.
Заполняя поля, обозначенные для ввода данных, используйте советы, рекомендации, содержащиеся в примечании
279
Разработка бизнес плава
Для вызова примечания следует навести курсор мыши на красный язычок.
Кнопки:
-	вызов диалога «Задание интервалов планирования-
-	вызов диалога «Состав-
X - удаление подзаголовка
Особенности! Активируя данную кнопку напротив подзаголовка, пользователь удаляет полностью данные, принадлежащие к данному подзаголовку, то есть удаляется весь блок.
О - восстановление ранее удаленных подзаголовков.
Особенности! В каждой главе содержится несколько тем (подзаголовков), при восстановлении возвращаются все ранее удаленные блоки
Например, было удалено три подзаголовка, одна тема оказалась ошибочно удаленной. при восстановлении будут возвращены все три блока. Для получения требуемого конечного результата необходимо удалить вновь ненужные блоки.
Работа с таблицами
Ввод данных в таблицу подчинен принципу изложенному выше.
При работе с данными, пользователю открыты использовать все возможности программы Microsoft Excel
Разработка бизнес плана
280
__________________________Часть 3: Business Plan M
Особенности! При работе с таблицами следует внимательно изучать информацию, изложенную в примечаниях. Изменять структуру списка можно при помощи соответствующих диалогов, добавление элементов может происходить сразу в несколько разделов, часть из которых закрыта для ввода данных. Во избежание некорректной работы формул - следует использовать режим защиты документа.
Панель инструментов
Программа “Бизнес План М” - имеет собственную панель инструментов.
Функции данной панели инструментов в значительно облегчат и ускорят работу пользователя.
л »i н и а |« a|ssa|g
Кнопки: слева - направо
«Вызов диалога» - Диалог •Определение состава документа*
«Вызов яавигатора> - «Навигатор.
«Скрыть/отобразить текст* - Кнопка позволяет отображать, скрывать текст. Данная функция значительно облегчает просмотр, заполнение и перемещение по рабочей области документа.
•Скрыть/отобразить таблицы* - Кнопка позволяет отображать, скрывать таблицы. Данная функция значительно облегчает просмотр, заполнение и перемещение по рабочей области документа,
•Скрыть/отобразить диаграммы* - Кнопка позволяет отображать, скрывать д иаграммы. Данная функция значительно облегчает просмотр, заполнение и перемещение по рабочей области документа.
Разработка бизнес плана	281
•Масштаб» - Приводит размер окна рабочей области согласно выбранному разрешению монитора.
•Защита» - Снимает/устанавливает защиту рабочей области программы.
•Подготовка отчета» - Все произведенные ранее расчеты оформляются в выходные формы автоматически с одновременной подготовкой текста.Если вас не устраивает предложенный вариант автоматического форматирования данных, используйте собственный опыт, «вкус» и все средства программы Microsoft Excel.
•Печать полученного отчета» - Для отправки данных в печать необходимо с помощью навигатора перейти на страницу “Отчет” или “Приложения”.
Если по какой-либо причине панель инструментов была закрыта, используйте меню программы для вызова необходимых функций.
Зъ Состаедокцменга Нарчгвтор
[51 Текст
Таблицы
Н Диагран*-
PS Масштаб fi Защита
SlS Подготовка отчета
Шй Печать стчрта
1? Справка
Диалог «Задание интервалов планирования»
Вызов диалога осуществляется с помощью fr-1*' кнопки.
281	Разработка бизнес плана
- 	________Часть 3: Business Flan M
Диалог предлагает выбрать временные периоды расчетов.
В зависимости от выбора данные следует вводить с различной степенью подробности
«Интервал планирования»
Выбор интервалов планирования дли реализации проекта
Используйте раскрывающийся список ’Название периодов* и свободную строку ’Количество* для задания интервала(ов) планирования разрабатываемого проекта (по умолчанию установлено значение «Месяц»).
Рекомендуем! Для одного года реализации проекта выберите помесячное планирование, особенно если ваша деятельность носит сезонный характер или вы хотите показать интегрированную схему реализации проекта.
Диалог «Состав»
Вызов диалога осуществляется с помощью И кнопки.
Данный диалог используется при работе со списками в процессе построения документа. Диалог следует использовать для добавления/удаления в список наименований, отдельных видов продукции, услуг.
Разработки бизнес плана
Часть 3: Приложение iu> СР диске
Цели инициатора проекта	
| Смешенное финансирование	211 Добавить		 Удалить г До элемента	'	1	лЛ ’• После элемента	I-—-J		1	| Список элементов	
	Вхождение банка в уставной капитал Смешенное финансирование Wfc |	Х„ 1
Внимание! Не допускается перестроение списка другими средствами.При несоблюдении этих правил - стабильность работы программы не гарантируется.
Раскрывающийся список
Активизируется при помощи мыши и имеет раскрывающийся список с набором различных значений. Если в представленном списке нет нужного элемента, то дополните список путем прямого ввода нового наименования в свободную строку. Наведите
284
Разработка бизнес плана
________________________________Часть 3: Buiiness Plan M курсор мыши на свободную строку, введите новые данные и зафиксируйте их клавишей •Enter*.
Кнопка «Добавить»
Добавляет в поле «список элементов» выбранное значение из раскрывающегося списка.
Значение переключателей:
•До элемента* - добавляет в список перед выделенным элементом списка;
•После элемента’ - добавляет в список после выделенного элемента списка;
Кнопка «Удалить’ - удаляет из «списка элементов» выделенный элемент.
Попе «Список элементов»
Отражает список выбранных значений для добавления в структуру документа.
Диалог «Определение состава документа»
Бызов диалога осуществляется с помощью |^, кнопки на панели инструментов.
Данный диалог предназначен для выбора состава создаваемого документа.
Процесс определения структуры документа играет ключевую роль в подготовке проекта.
Если в процессе разработки требуется добавить/ удалить главы в структуру документа, то данная операция не влияет на процесс разработки.
Разработка бизнес плана	285
к&лаЬ.
Часть 3: Приложение на СР диску _______________________
Работа со списком структуры глав рабочего документа
Поле «Состав документа»
Устанавдивая/снимая флажок напротив элемента списка, пользователь добавляет/удаляет главы документа, находящегося в работе
Определение состава документа
Состав документа_________
□	ЦЕЛИ ИНИЦИАТОРА ПРОЕКТА
□	СВЕДЕНИЯ О КОМПАНИИ
□	СВЕДЕНИЯ О ПРОЕКТЕ
□	МАРКЕТИНГ
□	ОБЕСПЕЧЕННОСТЬ ПРОЕКТА
□	ФИНАНСИРОВАНИЕ ПРОЕКТА
□	ФИНАНСОВЫЕ ПРИЛОЖЕНИЯ
* I Г. I
Особенности} При добавлении/удалении главы данный процесс автоматически дублируется в •навигаторе»
Разработка бизнес плана
Внимание! добавлять/удадять главы можно только из предложенного списка, то есть предложенный макет является неизменяемым по количеству глав.
Для внутренней реструктуризации документа См. раздел область построения.
Инструкции
Работа с объектами рабочей области построения документа
Если не хватает места в текстовом поле (графическом объекте), выберите в меню ‘Сервис’ пункт “Параметры”, активизируйте переключатель параметра “Заголовки строк и столбцов”, щелкните правой кнопкой мыши на номере строки, где находится графический объект, и выберите пункт 'Добавить ячейки».
Внимание! Данная операция сделает невозможным вызов диалога работы со списками, поэтому рекомендуется эти действия проводить после подготовки отчета на листе сформированного отчета.
Если данные действия проводятся в рабочей области построения данных, то стабильность работы программы не гарантируется.
Если по какой-либо причине необходимо произвести вышеописанные действия в рабочей области построения данных, то рекомендуется:
♦	Размножить до необходимого количества элементов список при помощи диалога “Состав”.
♦	Перейти к редактированию графических объектов.
Не забудьте снять защиту листа.
Разработка бизнес плана
Часть 3: Приложение на СР лиске__________________
Внимание! Удаление строк и объектов в рабочей области недопустимо.
В случае, когда согласно условиям проекта необходимо произвести значительные исправления и перегруппировку данных в рабочей области.
Рекомендуем!
Предварительно произвести подготовку отчета, а затем удалять (изменять) структуру документа в области подготовленного отчета.
Например: Глава "Сведения о компании", подзаголовок "Учредители” - данный комбинированный блок состоит из табличных и графических объектов, предназначенных для ввода данных.
Эти блоки представляют собой один массив, который добавляется при работе со списками.
Допустимо, что в некоторых случаях будет задействован только один объект, а второй останется незаполненным, и в отчете будет ассоциироваться незаконченность данной темы.
Следует удалить ненужный раздел блока.
Нужно знать! При подготовке отчета программа определяет и не учитывает незаполненные строки только в таблицах.
В текстовой части при работе конструктора пользователь должен сам сконфигурировать с помощью прилагаемого инструментария данную часть документа.
При подготовке отчета будет задействована только видимая часть документа.
288
Разработка бизнес плана
Рекомендуемая литература:
1.	Мелкумов Я. С.. Экономическая оценка эффективности инвестиций. - М.: ИКЦ «ДИС», 1997
2.	Крейнина М. Н.. Финансовое состояние предприятия Методы оценки. - М.: ИКЦ «ДИС», 1997.
3.	Балабанов И. Т. Риск-менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 1996.
4.	Экономический анализ: Учебникдля вузов/Под
ред. Л. Т. Гиляровской. - М.. ЮНИТИ-ДАНА, 2001.
5.	Басовский Л. Е. Теория экономического анализа: Учебное пособие. - М.- ИНФРА-М, 2001
6.	Аньшин В-М.Инвестиционный анализ. - М. Академия народного хозяйства при Правительстве Российской Федерации, издательство «Делов, 2000.
289
кв бизнес и л яи в
Рекомендуемое программой обеспечение
Рекомендуемое програмное обеспечение
«Business Plan PL» - Профессиональная разработка документации! Программный продукт способен не только разрабатывать финансовую документацию на профессиональном уровне, в новой версии реализованы значительные возможности для планирования текущего бюджета предприятий.
•Business Plan PL» Professional category «Integrator» объединение, сравнение проектов, холдинг, консолидированная отчетность.
Business Plan PL» Professional category «Analyzer» -построение, развитие и управление экономической моделью предприятия. Управление инвестиционными проектами, сравнение план/факт, мониторинг бюджета и редприятия в реальном времени Возможность написания собственных формул, сценария диагностики проекта, перепрограммирование и настройка программы.
«Business Plan PL Техт» - Автоматизированное решение проблемы описания финансового проекта!
Профессиональный Программный продукт для разработки текстовой части деловой документации при помощи «мыши* (бизнес планов, ТЭО, инвестиционных проектов и т.д.).
«Business Plan М» - Для тех, кто дорожит своим временем!
Экспресс-подготовка экономической документации.
«InvestorPL Millenium Ш» - Реальная помощь в мире инвестиций! Базы данных “InvestorPL Millenium III” выпускается в 2-х вариантах, для работы с потенциальными инвесторами и ддя. работы с проектами, нуждающимися в инвестировании.
тел (095) 742-9198 {многоканальный)
E-mail: irtfoiftfinans.ru
http://www.flnans. ru
Ла
Разработка бизнес плана
Содержание
От Автора	7
Введение	ц
Памятка	20
Часть - I. Рекомендации по разработке бизнес плана.	23
Резюме проекта
Меморандум конфиден циальности	31
Основные сведения о проекте	31
Основной вид деятельности	32
Персонал	33
Отраслевая принадлежность	33
Характер проекта	33
Описание проекта	33
Продукция (Услуги)	34
Направления использования инвестиций	34
Основания выбора данного проекта	34
Маркетинговые исследования	36
Характеристика рынка	36
Обеспеченность сбыта продукции (услуги)	36
Программа развития и производственные
издержки	37
Конкуренция	37
Значение проекта	37
Степень проработки проекта	37
Обеспеченность ресурсами	38
Источники финансирования проекта	38
Источники возврата инвестиций	38
Сведения о компании
Полное наименование и юридический статуе
компании 40
Адреса компании
Учредители компании
------— -——-—    —  -	' 241
Разработка бизнес плана
Зодеудаиие книги
Зтруктурауправления компанией	41
Администрация компании	41
Персонал компании	44
О сновные направления кадровой политики	45
Система оплаты труда	45
Основные виды деятельности компании	45
Взаимодействие компании и государственных структур	45
Направление деятельности	46
Цели и задачи компании	46
Ситуация в настоящий момент	47
Направления деятельности	47
Характеристика рынка	48
Намерения компании	48
Перспективы компании	49
Отношения с партнерами	49
Разработки и исследования	50
Технологический обзор	51
Технология	52
Производственная база	52
Сырье и энергия	53
Субподряды	53
Трудовые ресурсы	53
Контроль качества	5 3
Прогноз затрат	54
Схема производственных потоков	54
Затраты на охрану окружающей среды	54
Нормативные акты, регулирующие деятельность производства	54
Маркетинговый анализ	59
Характеристика продукции {услуги)	59
Анализ рынка	60
Потребитель	61
Демографическая сегментация	62
Конкуренция	63
Основное конкурентное преимущество	65
Факторы бизнес-рисков	66
Разработка бизнес плана
Содержание книги
Маркетинговый план	70
Стратегия деятельности	70
Позиции	71
Ценовая политика	72
Коммерческая стратегия	73
Определение спроса на продукцию	73
Размер издержек производства	74
Анализ цен и товаров конкурентов	75
Выбор метода установления цен	76
Возможности изменения цены	77
Определение цены в зависимости от жизненного цикла продукции	79
Корректировка цен с учетом инфляции	80
Меры государственного регулирования цен	81
Структура прибыли	81
Каналы привлечения	81
Территория распространения продукции (услуг)	82
Обслуживание потребителей	82
Местоположение	84
Дизайн	85
Рекламная кампания	85
Цели	85
Информационная стратегия	86
Рекламная кампания	86
Общественные связи	87
Финансовый план	®8
Исходные данные проекта	88
Финансово-производственная программа предприятия	89
Планируемая выручка	®1
Потребность в капитале
Формирование источников финансирования проекта
Распределение капитала
Формирование бюджета
Расчет заработной платы
Разработка бизнес плана
Содержание книги	
Налоги	104
Сокращенный отчете бюджете	105
Потребность в оборотном капитале	106
Лизинг	119
Движение денежных средств	122
Анализ точки “критического объема реализации”	129
Финансовые показатели проекта	133
Показатели проекта	146
Рекомендации по оформлению бизнес плана	154
Часть - II. Образец бизнес плана	165
Резкие проекта	173
Меморандум конфиденциальности	173
Деятельность	174
Персонал	174
Основные сведения о проекте	174
Отраслевая принадлежность	174
Задачи, решаемые при реализации проекта	175
Описание проекта	175
Услуга комплекса	176
Маркетинговые исследования	177
Значение проекта	178
Глубина проработки проекта	178
Обеспеченность ресурсами	178
Источники финансирования	179
Дополнительные источники инвестирования	179
Сведения о компании	ISO
Название компании	180
Форма собственности	180
Фактический адрес компании	180
Основная юридическая документация	180
Основные виды деятельности	181
Построение руководящего состава	182
Основные направления кадровой политики	184
Направление деятельности	185
Краткий обзор ситуации	185
Проект по реконструкции здания	185
294	Разработка бизнес плана	

Содержание книги
Распределение площадей в результате
реконструкции здания	186
Технологический обзор	188
Основные технико-экономические показатели	188
Этапы строительства	190
Исполнение проекта	191
Маркетинговый анализ	192
Определение рынка	192
Демографическая сегментация	196
Конкуренция	196
Факторы бизнес-рисков	199
Маркетинговый план	206
Стратегия деятельности	206
Позиции	206
Каналы привлечения	207
Ценовая политика	208
Структура прибыли	2 09
Телемаркетинг	209
Рекламная кампания	2 09
Цели	210
Информационная стратегия	210
Рекомендации по проведению рекламной кампании	210
Финансовый план	212
Исходные данные проекта	212
Потребности в капитале	212
Порядок получения инвестиционных средств	218
График распределения средств	222
Формирование бюджета	223
Производственная программа	223
Засчет потребности в персонале и
заработной платы	227
Амортизационные отчисления	228
Коммунальныеуслуги	228
Прочие статьи бюджета	229
Налоги	229
Разработке бизнес плата	295
Потребность в оборотном капитале	230
Операции с наличностью	232
Анализ точки «критического объема реализации	234
Финансовые показатели	235
Приложения	237
Формирование бюджета	237
Расшифровка статей бюджета
(расходная часть)	241
Расшифровка статей бюджета (оплата труда)	242
Потребность в оборотном капитале	243
Заемные средства	244
Операции с наличностью	245
Баланс	247
Анализ точки критического объема
реализации	249
Формирование бюджета (последующие годы]	251
Потребность в оборотном капитале
(последующие годы)	254
Заемные средства	255
Операции с наличностью (последующие годы)	256
Баланс	258
Часть - III. Приложение на	CD	261
Руководство пльэователя программой	263